По мере того, как фондовый рынок стремительно набирает обороты рекордные максимумы и мы видим, что практически все показатели кричат о переоценке, инвесторам остается трудный выбор: инвестировать в завышенная ценаакции, или сидеть в стороне и надеятьсядля какого-то отката с риском пропустить бычий рынок.
Другие инвесторы ищут на рынке секторов с разумной ценой, которые выглядят созревшими для взлета. С избранием президента Джо Байдена одним из тех секторов, которые привлекли внимание, являются промышленные запасы.
Подходят ли промышленные акции для вашего портфеля? Читай дальше что бы узнать.
В этой статье
Что такое промышленные акции?
Промышленные акции - довольно широкая категория, но по сути любой сектор экономики, связанный с производством, строительством и логистикой
. Промышленные акции могут также принадлежать компаниям, оказывающим услуги промышленным предприятиям.Отдельные промышленные запасы охватывают множество категорий, от управления отходами, производства реактивных самолетов до грузовых перевозок, промышленного оборудования и машиностроения. Из-за упомянутых секторов промышленные запасы также часто коррелируют с деловым циклом экономики.
Когда экономика процветает, промышленные запасы стремительно растут по мере увеличения спроса во всех отраслях. Однако во время рецессии промышленные акции одними из первых упали поскольку бюджеты урезаются повсеместно.
Это то, что сделало их такими привлекательными для инвесторов, желающих присоединиться к «новой игре». В Пандемия Covid-19 остановила экономику, а это означает, что многие промышленные акции были самыми дешевыми из тех, что когда-либо были был. Когда экономика снова начала открываться, эти акции предсказуемо выросли.
Промышленные акции могут вырасти еще больше
Хотя к настоящему моменту легкие деньги, возможно, уже были взяты, Планы президента Байдена может стать катализатором более значительного роста промышленных запасов.
Байден был избран на платформе, которая обещала план реинвестирования инфраструктуры, который может стать крупнейшим в истории Америки. Когда демократам удалось добиться большего контроля в Палате представителей и Сенате, это еще на один шаг приблизило план развития инфраструктуры к реальности.
Многие промышленные предприятия напрямую выиграют от расходов на инфраструктуру, вероятно, как получатели государственных контрактов и грантов на миллиарды долларов. Промышленные компании, не связанные напрямую с такими проектами, также могут получить выгоду от любого улучшения инфраструктуры, а также от связанного с этим увеличения ВВП.
Как найти лучшие промышленные акции
Многие из крупнейших промышленных компаний известны всем. С другой стороны, существует большое разнообразие промышленных секторов - от Lockheed Martin до 3M. Из-за большого количества популярных промышленных компаний инвесторам сложно решить, какие акции выбрать.
Некоторые инвесторы могут захотеть держаться подальше от компаний, связанных с оборонной промышленностью, таких как упомянутые выше Lockheed Martin или Honeywell. При этом эти компании предоставляют инвесторам уникальные возможности в областях, недоступных для большинства других компаний, - защите.
Помимо этого, инвесторам следует учитывать все основы фундаментальное инвестирование при выборе вложения. Помните, что это предприятия, которые очень чувствительны к деловому циклу. Вы захотите инвестировать в компанию, которая сможет пережить рецессию, чтобы после этого наслаждаться процветающей экономикой.
Вопросы, которые следует задать, прежде чем инвестировать в промышленные акции
Прежде чем инвестировать в акции, следует помнить о нескольких вещах:
- Какое соотношение заемных и собственных средств?
- Если это акции, приносящие дивиденды, каков коэффициент выплат?
- Может ли компания с комфортом выплатить эти дивиденды?
- С какой маржей работают эти предприятия? Бизнесу, работающему с очень тонкой рентабельностью, будет намного труднее во время спада, чем бизнесу с гораздо большей рентабельностью.
Для инвесторов, которые просто не могут решить (или не хотят тратить слишком много времени на восходящий анализ), существуют пассивные биржевые фонды (ETF), которые отслеживают портфель всех промышленных акций на конкретной бирже, например то S&P 500. Это дает инвесторам простой, недорогой и разнообразный способ получить доступ к этой отрасли.
Лучшие промышленные акции
Если вы все же хотите вникнуть в отдельные промышленные акции, то есть две широкие категории, на которые стоит обратить внимание: стоимость и рост. Мы выделили несколько компаний, которые стоит рассмотреть в каждой области, но они не предназначены для инвестиционных советов. Вам следует провести собственное исследование или обратиться за советом к специалисту. финансовый советник. Нет советника? Проверить Паладин Реестр для пятизвездочного консультанта, отвечающего вашим потребностям.
Лучшие акции промышленных предприятий
Акции с низким отношение цены к прибыли (P / E) соотношение полезны. С этими акциями вы платите меньше, чтобы владеть частью доходов компании. Эти компании могут платить инвесторам напрямую из своих доходов через обратный выкуп или дивиденды.
GrafTech International
Сегодня акции промышленных компаний с самым низким коэффициентом P / E в S&P 500 составляют GrafTech International (EAF), компания, специализирующаяся на графитовых электродах и нефтяном коксе. Если для вас это звучит чепухой, не беспокойтесь. Эти два компонента являются критически важными элементами использования дуговой электропечи, которая производит сталь и другие материалы для любой растущей экономики.
Приморский (SEB)
Приморский (SEB) - еще один крупный индустриальный игрок с низким P / E. Хотя название позволяет узнать, что они участвуют в судоходной отрасли, Seaboard на самом деле очень разнообразный конгломерат, который затрагивает многие части экономики, включая агробизнес и транспорт отрасли. Помимо судоходства, их основной бизнес - производство свинины!
Air Lease Corp (AL)
Последний до Air Lease Corp.. Нетрудно догадаться, вокруг чего крутится этот бизнес: Air Lease Corp занимается ведущими самолетами. Легко увидеть, как это работает. В хорошие времена больше летают и, следовательно, больше спрос на самолеты. Это делает Air Lease Corp хорошим средством для открытия и восстановления экономики.
Наиболее быстрорастущие промышленные акции
В отличие от акций с низким значением P / E, о которых мы упоминали, это компании, которые обычно имеют более высокие коэффициенты P / E, но активно реинвестируют свои доходы для дальнейшего стимулирования своего роста.
Леннокс Интернэшнл (LII)
Леннокс Интернэшнл является поставщиком средств климат-контроля для систем отопления, вентиляции и холодильного оборудования. Возможно, это звучит не слишком увлекательно, но компании удалось увеличить годовую выручку. на 30%. Каждый должен иметь возможность управлять своим кондиционером.
Generac Holdings (GNRC)
Generac Holdings - производитель резервных генераторов и компания из списка Fortune 1000. Это привлекательная отрасль, в которой многие предприятия полагаются на генераторы - потребность в них растет, поскольку меняющиеся погодные условия требуют наличия аварийного источника питания. Компания увидела свой выручка выросла на 70%.
Международные экспедиторы Вашингтона (EXPD)
Последний, Международные экспедиторы Вашингтона крупная логистическая и грузовая компания. Грузовые перевозки и логистика являются источником жизненной силы нации, и в прошлом году эта компания получила выручку в размере 8,1 миллиарда долларов, увеличив выручку на 76% в первом квартале 2021 года.
Промышленные акции и экономика США
Как мы уже несколько раз говорили, сектор промышленных запасов сильно зависит от того, что происходит с экономикой США.
Это делает акции промышленных предприятий отличным способом выразить конкретное мнение инвестора о том, в каком направлении, по его мнению, будет развиваться экономика. Если вы считаете, что экономика начнет расти благодаря всплеску отложенного спроса из-за закрытия предприятий, то промышленные акции могут стать отличным способом сыграть в эту веру.
Промышленные запасы также отличный способ инвестировать в представление о том, что федеральное правительство и правительства штатов продолжат процветание фискальных расходов чтобы стимулировать экономику. Фискальные расходы просачивается вниз по всей экономике и почти всегда приводит к увеличению спроса на услуги промышленного склада. Такие вещи, как логистика, фрахт или строительство, скорее всего, получат импульс в таком сценарии.
Если вы считаете, что мы движемся к инфляционной среде, вы также можете инвестировать в промышленные акции. Конечно, эти акции не являются сырьевыми товарами или золотом (которые имеют тенденцию превосходить акции в периоды инфляции). но многие промышленные предприятия примыкают к отраслям, которые привязаны к сырьевым товарам и реальным активам в Общее. Подумайте о связи между строительными компаниями и недвижимостью, которая была традиционной страховка от инфляции.
Многие промышленные акции, такие как Waste Management Inc, просто необходимы для того, чтобы экономика продолжала развиваться, независимо от того, что делают базовые цены. Бизнес с таким неэластичным спросом на его продукцию - это именно то место, где инвесторам следует подумать о размещении своих денег во время растущей инфляции.
Плюсы и минусы промышленных акций
плюсы
- Часто упускается из виду, что приводит к появлению многих недооцененных возможностей.
- Возможная инфляция-хеджирование
- Отличный способ воспроизвести "открывающуюся" тему
- Многие продают товары, необходимые для экономики, давая им прочный ров.
Минусы
- В основном устаревшая экономика, мало инноваций и многие не стремятся к быстрому росту.
- Очень подвержен любым спадам в экономике
- Отрасли очень обширны, каждая компания сопряжена со своими уникальными рисками.
- Многие подсекторы созрели для разрушения
Итог: стоит ли инвестировать в промышленные акции?
Промышленные акции, безусловно, подходят не всем. При этом, если у вас есть особенно сильные взгляды на открытие и восстановление экономики вскоре после закрытия Covid-19, активно инвестируют в технологии и нуждаются в некоторой защите от инфляции, или просто хотите качественная диверсификация, вы могли бы сделать намного хуже, чем промышленный сектор.
Как и в случае любого инвестиционного решения, вы всегда должны изучать каждую компанию индивидуально или просто покупать пассивный индексный ETF, который отслеживает весь промышленный сектор, чтобы обеспечить диверсификацию и дешевизну экспозиция.