Există oameni în lume care sunt mai cunoscuți pentru că sunt renumiți pentru că sunt renumiți.
Gândește-te la Kim Kardashian și Paris Hilton.
Warren Buffett nu se află în această mulțime (slavă Domnului!).
El este considerat pe scară largă a fi cel mai de succes investitor din toate timpurile. El este unul dintre cei mai bogați oameni din lume - adesea CEL mai bogat, în funcție de evaluările bursiere.
A ajuns acolo unde este, fiind un investitor strălucit și perspicace.
La fel ca mine, el nu s-a născut în bani și nu a semnat un contract gros pentru o carte, un film, o emisiune TV sau un contract de înregistrare. (Notă: am semnat un contract pentru oferta mea de carte, dar asigur că nu era grasă. Departe de. Haha ...)
El a făcut-o la modă veche, care în lumea de astăzi pare aproape radicală.
De fapt, nu există nimic fantezist sau neobișnuit la Warren Buffett - în afară de succesul său fenomenal.
Acesta și simțul său copleșitor, sunt motivul pentru care atât de mulți oameni îi studiază viața și îi urmează lecțiile. Și de aceea ar trebui.
Deși a venit de la începuturi umile, Buffett este astăzi președintele, directorul executiv și cel mai mare acționar al holdingului multinațional de conglomerate, Berkshire Hathaway.
Sfaturile și declarațiile sale au devenit legendare, câștigându-i porecla „Oracolul lui Omaha. ”
Care sunt câteva dintre lecțiile pe care le putem învăța din acest „oracol“?
1. Nu pierde niciodată bani
„Regula nr. 1: Nu pierdeți niciodată bani. Regula nr. 2: Nu uitați niciodată regula nr. 1. „- Warren Buffet
Ceea ce face imposibil să spui că ești nu Dacă vei pierde bani, înseamnă că nu ai lua niciodată riscurile calculate care sunt necesare pentru a câștiga bani în primul rând. Dar acesta este întregul punct - luarea riscuri calculate.
Buffett nu riscă sălbatic. Are criterii specifice în ceea ce privește orice afacere în care va investi, iar această metodă îl împiedică să intre în speculații oarbe.
Dacă utilizați nu pierde niciodată bani mantra ca strategie fundamentală, va avea un efect pozitiv asupra a tot ceea ce veți face, indiferent dacă are de-a face cu o afacere sau cu investiții. Multe dintre lecțiile care vor urma vor contura exact cum Buffett evită să piardă bani în primul rând.
2. Cumpărați companii - nu stocuri
„Nu încerc niciodată să câștig bani pe piața de valori. Cumpăr presupunând că ar putea închide piața a doua zi și nu o vor redeschide timp de cinci ani. ”- Warren Buffet
În ciuda faptului că este probabil cel mai de succes investitor din istoria pieței bursiere, Warren Buffett nu pariază niciodată pe acțiuni, cel puțin nu așa cum fac majoritatea investitorilor și chiar managerilor de fonduri.
Buffett nu privește performanța unui anumit stoc, ci performanța afacerii subiacente. Acest lucru este esențial, deoarece o afacere puternică de bază înseamnă că o investiție va avea aproape întotdeauna rezultate, cel puțin mai devreme sau mai târziu.
Motivul pentru care majoritatea investitorilor nu respectă sfaturile Buffett în acest sens este pentru că necesită mult mai multă muncă. De fapt, trebuie să cercetați companiile individuale și să înțelegeți cu atenție afacerea lor și cât de bine se confruntă cu concurența. Sentimentul de piață al acțiunilor companiei nu are prea mult de-a face cu aceasta.
3. Participă la jocul de lungă durată
„Cineva stă azi la umbră pentru că cineva a plantat un copac cu mult timp în urmă.” - Warren Buffet
Când vă uitați la companiile pe care Buffett le deține individual sau prin Berkshire Hathaway, toate acestea sunt investiții pe termen lung. Buffett va cumpăra acțiuni și le va păstra - nu ani de zile - ci zeci de ani. Atâta timp cât afacerea este puternică, investiția va avea rezultate. Palmaresul lui Buffett și dimensiunea portofoliilor sale sunt o dovadă a succesului acestei strategii.
4. Sunteți în cele din urmă responsabil pentru succesul sau eșecul
Există mult mai mulți oameni pe piețele financiare, apoi există o înțelegere a acestor piețe. Din acest motiv, oamenii își dețin investițiile prin fonduri mutuale sau plătesc pentru serviciile consilierilor de investiții. Buffett susține că nu există nici un substitut pentru implicarea în investițiile dumneavoastră.
Indiferent dacă investițiile dvs. reușesc sau eșuează, va fi complet pe umerii dvs. și nu pe cele ale consilierului dvs. de investiții. El menține o politică de a învăța totul despre o investiție și de a prelua sarcina completă a modului în care o gestionați. Pe lângă faptul că este o strategie solidă, aceasta este și singura modalitate prin care un investitor novice învață să fie expert.
5. Păstrați un control strict asupra cheltuielilor dvs. de viață
Dacă te uiți la cei mai de succes oameni în aproape orice efort, vei vedea de obicei că sunt oameni care traieste viata. Adică trăiesc un stil de viață care este în concordanță cu nivelul lor de succes. Acest lucru duce adesea la mai mult de un pic de inflație a stilului de viață, ceea ce ajută la explicarea modului în care atât de mulți oameni de succes ajung într-un faliment și, în cele din urmă, chiar și la casa săracă.
Warren Buffett a făcut o treabă remarcabilă de a-și menține ego-ul sub control atunci când vine vorba de stilul său de viață. Se poate spune chiar că folosește aceleași principii valorice pentru investiții pe care le face în gestionarea propriilor finanțe personale. De exemplu, Buffett locuiește încă în aceeași casă de stuc cu cinci dormitoare care a fost cumpărată în Omaha Nebraska în 1957 pentru 31.500 de dolari.
Este cu siguranță o casă destul de drăguță, dar nu se apropie de palatele în care tind să trăiască oamenii care nu sunt nici pe departe atât de bogați ca Buffett. Există un mesaj puternic în acest aranjament.
6. Investiți în calitate
Una dintre strategiile de investiții distincte ale Buffett este investiția în calitate. Aceasta înseamnă că el investește în companii care au produse bine cunoscute, bine apreciate, care adaugă valoare consumatorului și economiei. Companiile în care investește bani sunt de obicei nume de uz casnic, ceea ce înseamnă că au atât o penetrare puternică pe piață, cât și o recunoaștere a mărcii.
Mulți investitori mai puțin de succes sunt atrași de companii și industrii despre care știu puțin sau nimic. Ei presupun că, cu cât știu mai puțin, cu atât este mai probabil ca investiția să aibă succes, ca și cum ar avea succes pe baza unui factor misterios inexplicabil. Calitatea - nu misterul - face o companie o investiție câștigătoare pe termen lung.
7. Cumpărați valoare
Ne putem gândi la cumpărarea valorii ca cumpărarea de calitate - atunci când este pusă în vânzare. Aceasta face parte din strategia Buffet care nu pierde niciodată banii. Pur și simplu pune, Buffett nu plătește niciodată prețul complet pentru nimic, inclusiv investițiile care îi populează portofoliile.
El face acest lucru cumpărând companii care vând cu o reducere la valoarea lor reală. Această strategie este mai des denumită investiții de valoare, care este practica de a cumpăra acțiuni în companii care sunt subevaluate în comparație cu alte companii din industria lor, precum și pe piața generală.
Buffet are acest lucru până la o știință. Se uită la elementele fundamentale ale unei companii - este câștigurile, veniturile, raportul preț-câștiguri, rentabilitatea capitalului propriu și randamentul dividendelor, printre alte valori - apoi le compară cu aceleași valori în companiile concurente. Dacă compania este, în general, puternică în comparație cu concurența, dar prețul acțiunilor este mult sub acestea, ea devine un candidat la investiții.
8. Evitați mofturile
Un lucru care este imediat evident la Buffett este că nu-l vei vedea niciodată alergând cu turma. Asta înseamnă că nu există stocuri „Nifty Fifty”, nu există investiții în stocul fierbinte al anului - și nimic care să insemne că va fi la modă.
De exemplu, Buffett a declarat public că evită să cumpere acțiuni în noile rețele sociale, cum ar fi Facebook și Google, citând dificultatea în determinarea valorii lor și modul în care vor merge în viitor.
Putem paria, de asemenea, că participarea la moduri ar împiedica investițiile pe calitate și valoare pe termen lung. Dacă un lucru este Buffett, este consecvent.
9. Cumpărați când „Sângele curge pe străzi”
„Încercăm pur și simplu să ne temem când ceilalți sunt lacomi și să fim lacomi doar când alții sunt înspăimântați.” - Warren Buffet
Tocmai am spus că nu îl veți vedea niciodată pe Warren Buffett alergând cu turma, iar acesta este unul dintre cele mai bune exemple. Filozofia sa de investiții este simplă - cumpărați atunci când toți ceilalți vând (fiți lacomi) și vindeți când toți ceilalți cumpără (fiți temători). Acest lucru este în concordanță cu zicala de pe Wall Street (că puțini investitori urmează vreodată), mulțimea greșește de obicei.
Această strategie este foarte compatibilă cu strategia Buffets de cumpărare a valorii. Dacă cumpărați atunci când toți ceilalți vând, veți putea obține poziții în companii puternice cu mult mai puțin decât ați plăti atunci când piața funcționează puternic și toată lumea cumpără.
10. Vindeți-vă pozițiile de pierdere pe piețe puternice
În același mod, dacă așteptați să vă vindeți pozițiile pierdute până când piața este deosebit de puternică, vă veți reduce la minimum pierderile. În unele cazuri, ați putea chiar recupera un profit.
Cei mai mulți investitori au mari dificultăți la însușirea acestui concept. Odată ce stocul începe să crească, acestea tind să se mențină în ipoteza că vor continua să o facă. Dar în lumea Buffets, o poziție de pierdere este o poziție de pierdere, indiferent de locul în care se află prețul acțiunilor.
11. Riscul face parte din joc - obișnuiește-te cu el
„Riscul vine din faptul că nu știi ce faci” - Warren Buffet
Drumul către bogății este de fapt unul foarte riscant conform standardelor convenționale. El nu investește foarte mult în active sigure, cum ar fi obligațiunile și bonurile de trezorerie. El investește în principal în acțiuni. Dar stocurile nu sunt la fel de riscante pe cât cred oamenii - atâta timp cât știi ce faci. Și Buffet este clar.
Buffet este capabil să elimine cea mai mare parte a riscului asociat acțiunilor, cumpărându-le suficient de ieftin încât speculațiile - și prețurile ridicate - să fie complet stinse. Majoritatea pozițiilor pe care le ia Buffet nu au încotro. Acesta este rezultatul cumpărării după ce toți ceilalți și-au vândut pozițiile.
În lumea Buffets, ați cumpăra mult după un accident de piață și vă veți menține pulberea uscată atunci când o piață taurină există de câțiva ani.
12. Acordați o atenție deosebită managementului
„Când un management cu o reputație de strălucire abordează o afacere cu o reputație de economie proastă, reputația companiei rămâne intactă.” - Warren Buffet
În timp ce mulți analiști de investiții tind să se concentreze asupra numărului unei companii, poziția pe piață, active specifice și chiar sentimentul public, Buffett se uită mai atent la conducere. Fiecare dintre aceste valori tangibile se poate schimba în viitor, slăbind substanțial o companie. Dar calibrul managementului reprezintă viitorul afacerii. Cu oamenii potriviți la conducere, afacerea va crește și va prospera indiferent de provocările cu care se poate confrunta.
13. Rămâneți cu ceea ce știți
Așa cum Buffett evită mofturile, el tinde, de asemenea, să rămână cu ceea ce știe când vine vorba de luarea deciziilor de investiții. În lumea lui Buffett, nu aveți nicio afacere care pune bani în companii și industrii despre care nu știți nimic. Miliardele lui Buffett provin din faptul că a investit în afaceri pe care le cunoștea bine.
De asemenea, afacerile pe care le cumpără tind să fie mai simple în concepție. Așa cum am văzut într-un exemplu specific anterior, Buffett evită să cumpere în companiile de social media, deoarece acestea sunt practic concepte de afaceri noi și nu sunt ușor de măsurat. El susține concepte ușor de înțeles precum Coca-Cola și asigurări.
14. Nu te complica
„Instrumentele derivate sunt arme financiare de distrugere în masă. „- Warren Buffet
Există un număr mic de investitori pe Wall Street care câștigă mulți bani în investiții exotice, cum ar fi instrumentele derivate. Buffett evită toate aceste scheme de investiții, preferând să își păstreze investițiile de bază. Revine din nou la conceptul de a investi în ceea ce știți și înțelegeți.
15. Păstrați un profil redus
Așa cum stilul de viață al lui Warren Buffett este incredibil de simplu, având în vedere statura sa din lume, el face tot posibilul să evite lumina reflectoarelor.
Sigur, el își dă avizul în mod regulat cu privire la politica economică și publică, dar evită comportamentul scandalos care a devenit simptomatic al ultra-succesului. Dar succesul pe care îl are este determinat de succesul afacerii sale, mai degrabă decât de al său participarea la activități out-of-the-box sau comentarii inflamatorii ale publicului, concepute în principal pentru a atrage Atenţie.
Probabil că putem ghici că această existență cu profil redus face mai ușor să ne concentrăm asupra afacerii lui Buffett la îndemână. La urma urmei, dacă alergați să acționați sălbatic și să faceți comentarii divizatoare, nu va trebui să petreceți mult timp pe strategii de spate pentru a vă acoperi urmele.
Chiar dacă nu doriți să investiți, puteți lua toate aceste lecții din viața lui Warren Buffett și le puteți aplica în viața și afacerile dvs. și cu rezultate pozitive.