A economia dos EUA está à beira de uma recessão há algum tempo devido à turbulência política e econômica. O recente pandemia do coronavírus poderia empurrá-lo ao longo da borda.
Vários analistas previram um potencial desaceleração do mercado de ações no próximo ano. No mínimo, com este caldeirão borbulhante de questões econômicas, este ano deve mostrar aos comerciantes muitos ziguezagues.
Então, o que fazer, em vez de ranger os dentes e pegar o Maalox?
Aqui está a boa notícia: você pode se preparar para uma recessão agora. Não há realmente nenhuma maneira de saber quando uma crise vai começar... ou quão severa ela será. Portanto, agora é um excelente momento para se preparar para isso.
Aqui estão oito ações a serem tomadas isso o ajudará a se preparar para a próxima desaceleração do mercado.
1. Manter o novo dinheiro fora das ações
Se você tem investido dinheiro em ações nos últimos anos para tirar proveito dos valores perpetuamente em alta, interromper essas compras é uma etapa necessária. Dessa forma, você limita sua exposição a ações no futuro.
É muito menos necessário, e geralmente indesejável, iniciar uma liquidação total de suas posições patrimoniais. Isso ocorre porque ninguém pode saber o momento de uma queda do mercado ou quão severa ela será. Se você liquidar todas as suas ações e o mercado cair em 10% - seguido por uma rápida corrida de 20% em alta - você perderá a alta.
Mesmo em uma recessão, nunca faz sentido estar completamente fora do mercado de ações.
2. Aumente suas reservas de dinheiro
Dinheiro é provavelmente a melhor lugar para se estar durante uma desaceleração do mercado. Isso ocorre porque os investimentos em dinheiro típicos não perdem valor durante as quedas do mercado, mesmo que os retornos das taxas de juros que eles fornecem sejam insignificantes.
A ideia é começar a aumentar sua posição de caixa para reduzir a volatilidade geral de seu portfólio. Manter o caixa significa que pelo menos alguns de seus ativos estão protegidos contra quedas. E nada é mais valioso no final de uma desaceleração do mercado do que uma grande posição de caixa. Fundos do mercado monetário, certificados de depósito ou letras do Tesouro dos EUA são seus melhores abrigos de dinheiro - você não precisa de nada extravagante.
3. Tenha cuidado com os laços
Existe uma crença geral de que os títulos representam um contrapeso às ações. Embora isso possa ser verdade em certos tipos de desaceleração do mercado - a deflação certamente vem à mente - também é verdade que as ações e títulos muitas vezes se movem em conjunto. E assim como os mesmos fatores que causam o aumento dos preços das ações também fazem com que os preços dos títulos subam, um fator que prejudica as ações também pode prejudicar os títulos. Pense em taxas de juros crescentes ou até mesmo inflação.
É importante entender, especialmente durante uma desaceleração do mercado, que os títulos de longo prazo, em particular, não oferecem nenhuma proteção do principal, a menos que os títulos sejam mantidos até o vencimento. Se as forças de mercado fizerem com que os preços dos títulos caiam, o valor dos seus títulos também cairá e não proporcionará uma verdadeira diversificação das ações.
4. Confira Trusts de Investimento Imobiliário
Fundos de investimento imobiliário, ou REITs, podem ser uma excelente alternativa para ações, especialmente durante uma desaceleração do mercado. Isso ocorre, pelo menos em parte, porque o mercado imobiliário se move mais devagar do que o mercado de ações. Da mesma forma, o mercado imobiliário poderia seguir sua própria trajetória, totalmente independente de ações.
Por exemplo, é possível que o mercado imobiliário seja um mau investimento durante um mercado altista de ações, mas se as ações fossem para reverter, o imobiliário pode aumentar à medida que o dinheiro foge do mercado de ações e procura investimentos tangíveis em ativos reais.
No ambiente de mercado atual, os REITs oferecem rendimentos mais altos do que a maioria das ações, e essa receita pode ser um fluxo de caixa bem-vindo em um ambiente financeiro incerto.
5. Vender ações Seletivamente
Mais uma vez, vender ações no atacado em antecipação a uma queda do mercado costuma ser uma estratégia perdedora. No entanto, um topo do mercado é um excelente lugar para começar a vender ações em uma base selecionada.
No entanto, você pode querer sair do que os analistas costumam chamar de “retardatárias” - ações com baixo desempenho. Se a ação não teve um bom desempenho após mais de seis anos de um mercado altista, provavelmente é bom sair dela antes que um declínio do mercado o faça cair ainda mais. Você também pode ter algumas ações que tiveram um desempenho muito bom, mas os fundamentos estão começando a parece instável ou você pode ver uma mudança na dinâmica do mercado que pode não favorecer mais uma determinada empresa ou setor.
A preparação para uma desaceleração do mercado é um excelente motivo para começar a podar seu portfólio de ações que sejam remotamente suspeitas. E quanto ao resto de suas posses, desde que sejam fundamentalmente sólidas, devem valer a pena segurá-las.
6. Foco em ações com altos dividendos
Ações com altos dividendos não estão imunes às quedas do mercado, mas os rendimentos que eles fornecem permitirão que você enfrente uma desaceleração do mercado enquanto continua a receber um fluxo de caixa generoso do investimento. Isso os tornará mais lógicos para mantê-los durante um declínio prolongado do que, talvez, um estoque de crescimento puro que não paga nenhum dividendo.
Além disso, à medida que os preços das ações caem, o rendimento das ações de dividendos aumentará. Os rendimentos podem atingir um nível que trará novas ondas de investidores em busca de retornos mais elevados sobre seu dinheiro. Isso pode fazer com que as ações com altos dividendos estejam entre as primeiras ações a encenar um retorno no próximo mercado em alta.
7. Tome medidas enquanto os valores ainda são altos
Para que uma estratégia de desaceleração do mercado funcione, você terá que começar a fazer mudanças em seu portfólio antes que uma desaceleração se torne óbvia para o mercado em geral. Se você não começar a agir até que o mercado caia, digamos, 20%, seu portfólio já terá perdido uma quantidade significativa de seu valor. E depois disso, você pode se descobrir perseguindo suas ações em baixa, sempre esperando por um salto que tornará a venda delas mais atraente.
Também é especialmente importante que você comece a construir suas reservas de caixa antes do declínio. Você quer ter certeza de que sua posição de caixa estará alta quando o mercado atingir o seu fundo. Se você esperar até que a queda do mercado já esteja bem encaminhada, pode não ter tempo suficiente para acumular o tipo de caixa de que precisará quando o mercado se estabilizar.
8. Veja as recusas como oportunidades de compra em potencial
Uma queda nas ações nunca deve ser vista como um sinal de corrida para as colinas. Em vez disso, deve ser tratado como a oportunidade perfeita para pré-posicione seu portfólio para o próximo mercado em alta. Qualquer oportunidade de investimento que pareça boa hoje será ainda melhor depois que o mercado tiver feito um corte de cabelo significativo.
Quedas do mercado, especialmente as severas, tendem a derrubar quase todas as ações - tanto as boas quanto as ruins. Ao fazer ajustes significativos em seu portfólio antes que a crise chegue, você estará em uma excelente posição para aproveitar a próxima onda de mercado, no início do jogo, quando as oportunidades de investimento serão as mais ricas.