Jak działa giełda + wskazówki, jak i gdzie inwestować

54% Amerykanów posiada akcje, a to przekłada się na dziesiątki milionów ludzi!

Ale ilu z tych osób faktycznie rozumie, jak działa giełda?

Moje przypuszczenie to tylko mały procent.

Miliony inwestują w akcje, ponieważ okazały się udaną inwestycją, zwłaszcza w perspektywie długoterminowej. Ponieważ tak wiele jest zainwestowanych, często zakłada się, że nie trzeba dokładnie wiedzieć, jak to działa.

Analogia jest podobna do komputerów.

Dziesiątki milionów ludzi wie, jak z nich korzystać, ale tylko mały skrawek faktycznie wie, jak działają.

Ale jeśli chcesz wiedzieć, jak działa giełda i powinieneś mieć przynajmniej koncepcję dużej wysokości, przejdźmy do szczegółów.

Co robi giełda

To dobry początek, ponieważ wyjaśnia, dlaczego giełda istnieje.

Giełda jest właśnie taka – rynek. To sieć, w której firmy oferujące akcje na sprzedaż oraz inwestorzy je kupujący.

W dawnych czasach odbywało się to wyłącznie w fizycznych wymianach. Ale dziś w dużej mierze odbywa się to drogą elektroniczną.

Niekoniecznie jest nawet konieczne istnienie obiektu stacjonarnego do prowadzenia giełdy.

Akcje oferowane do sprzedaży przez spółki są tak zwane, ponieważ każda reprezentuje udział we własności tej spółki.

Dlaczego firmy emitują akcje

Dlaczego firmy emitują akcje, a nie tylko zaciągają kredyty bankowe lub sprzedają obligacje?

Sprzedaż akcji to dla korporacji sposób na uzyskanie dostępu do dużej ilości kapitału.

Na przykład firma może potrzebować dużej ilości pieniędzy na wprowadzenie nowego produktu, rozszerzenie działalności lub przejęcie innej firmy. To może być więcej pieniędzy, niż mogą uzyskać z kredytu bankowego.

Tymczasem zarówno kredyty bankowe, jak i obligacje wymagają regularnej spłaty odsetek.

Jest to bezpośredni wydatek dla firmy wystawiającej. Co więcej, pożyczka lub obligacje będą musiały w końcu zostać spłacone.

Jednak, gdy emituje akcje, mogą, ale nie muszą, wypłacać dywidendy od tych akcji.

A nawet jeśli tak, to w razie konieczności mogą obniżyć lub wyeliminować wypłatę dywidendy. I co najmniej równie ważne, firma nie musi spłacać kapitału pozyskanego ze sprzedaży akcji.

Spowoduje to rozłożenie własności firmy na większą liczbę akcjonariuszy.

Ale firma może być skłonna zaakceptować ten wynik na rzecz lepszej sytuacji gotówkowej, która wiąże się z brakiem konieczności płacenia odsetek lub spłaty pożyczki.

Dlaczego inwestorzy inwestują w akcje

Inwestorzy kupują akcje w nadziei, że skorzystają ze strumienia dochodów emitenta lub przyszłego wzrostu. Lub oba.

Strumień dochodów z akcji to dywidendy

Działa to podobnie do oprocentowania obligacji i certyfikatów depozytowych. Z punktu widzenia inwestora główna różnica polega na tym, że o ile odsetki są umownym obowiązkiem spółki, dywidenda nie.

Dywidendy mogą być zwiększane, zmniejszane, a nawet całkowicie znoszone przez emitenta.

Mimo to istnieje wiele firm, które mają długą historię konsekwentnego wypłacania dywidend. Są też takie, które mają długą historię corocznego zwiększania swoich dywidend.

Akcje te nazywane są arystokratami dywidendowymi, a jest ich ponad 50.

Muszą należeć do indeksu S&P 500, stale zwiększać dywidendy od co najmniej 25 lat oraz spełniać wymagania dotyczące wielkości i płynności.

Inną atrakcją dla inwestorów jest aprecjacja ceny

Zwykle jest to napędzane wzrostem przychodów, zysków i dywidend firmy.

Mamy nadzieję, że akcje za 10 dolarów zamienią się w akcje o wartości 100 dolarów w ciągu zaledwie kilku lat. To bardziej fantazja niż rzeczywistość, ale portfel wzrostowych akcji może jednak zapewnić imponujące zwroty.

Ale żeby zobrazować wartość inwestycji portfelowych, średnia roczna stopa zwrotu z S&P 500 – 500 spółek o największej kapitalizacji giełdowej – od 1928 roku wynosi około 10%.

Co najmniej dwie trzecie tego zwrotu to wzrost cen, a reszta to dywidendy.

Dla przeciętnego inwestora zyski kapitałowe są ważniejsze niż dywidendy przy długoterminowym inwestowaniu w akcje.

Jak powstała giełda

Historia Giełdy

Początki giełdy są nieco niejasne.

Pierwsze dowody przynajmniej nieformalnego rynku giełdowego mogły zacząć się w Wenecji w XIV wieku. Brokerzy zaczęli handlować długiem rządowym, ale firmy zaczęły również emitować akcje własnościowe.

Pierwsza formalna giełda została otwarta w 1611 roku w Amsterdamie.

Holenderska Kompania Wschodnioindyjska stała się pierwszą firmą, która wyemitowała obligacje i akcje dla ogółu społeczeństwa.

Londyńska Giełda Papierów Wartościowych rozpoczęła się w 1698 roku. Założenie nowojorskiej giełdy papierów wartościowych, obecnie największej z dużym marginesem na świecie, nastąpiło w 1792 roku.

Dziś istnieje giełda działająca praktycznie w każdej większej gospodarce na świecie.

Pomimo tego, że ludzie – nawet wytrawni inwestorzy – często odwołują się do niej w liczbie pojedynczej Giełda Papierów Wartościowych, w rzeczywistości istnieje wiele rynków akcji. W każdej chwili dobrze zdywersyfikowany portfel będzie inwestowany w akcje na kilku rynkach.

Giełda dzisiaj

Są przynajmniej 20 największych giełd na świecie.

Największe to (z niedawną kapitalizacją rynkową):

1. Nowojorska Giełda Papierów Wartościowych: 24,22 bilionów dolarów
2. NASDAQ: 11,86 bilionów dolarów
3. Japońska Grupa Giełdowa (Tokio): 6,288 bilionów dolarów
4. Giełda w Szanghaju: 5,02 biliona dolarów
5. Euronext (Unia Europejska): 4,65 biliona dolarów
6. Grupa Londyńskiej Giełdy Papierów Wartościowych: 4,6 biliona dolarów
7. Giełda w Hongkongu: 4,44 biliona dolarów
8. Giełda w Shenzhen (Chiny): 3,55 biliona dolarów
9. Deutsche Borse (Frankfurt, Niemcy): 2,34 biliona dolarów
10. Giełda w Bombaju (Indie): 2,3 biliona dolarów

Jak działa giełda

Pomimo licznych technicznych, finansowych i logistycznych aspektów technicznych związanych z sprowadzeniem spółki sprzedającej akcje z inwestorami, proces przebiega bez wysiłku, a nawet w czasie rzeczywistym.

To zaleta technologii, a zwłaszcza Internetu.

Tam, gdzie kiedyś proces odbywał się twarzą w twarz z brokerami i dealerami w wydzielonym budynku, dziś wszystko odbywa się elektronicznie.

Jako inwestor możesz: kupuj i sprzedawaj akcje na prawie każdej giełdzie na świecie za pośrednictwem internetowego brokera inwestycyjnego.

Ale tak jak istnieje wiele rynków akcji, istnieją również różne rodzaje akcji. Dwa podstawowe typy są następujące:

Zwykłe akcje

 Jest to najczęstszy rodzaj akcji, w który inwestuje większość ludzi. Akcje zwykłe reprezentują własność firmy, a także roszczenie o część zysków.

Inwestor otrzymuje jeden głos na każdy udział w spółce, którą posiada. Głos ten umożliwia inwestorowi wybór członków zarządu, którzy nadzorują działalność spółki.

Chociaż akcje zwykłe są zazwyczaj głównym beneficjentem wzrostu wartości kapitału, wiąże się to również z pewnym ryzykiem.

Na przykład w przypadku upadłości lub likwidacji właściciele akcji zwykłych są uważani za wierzycieli generalnych.

Oznacza to, że nie zostaną wypłacone, dopóki wierzyciele, posiadacze obligacji i uprzywilejowani akcjonariusze nie zostaną spłaceni.

Preferowane akcje

Ten rodzaj akcji unosi się gdzieś pomiędzy akcjami zwykłymi a obligacjami. Właściciel akcji uprzywilejowanych często ma zagwarantowaną stałą dywidendę.

A w przypadku likwidacji upadłości akcjonariusze uprzywilejowani otrzymają wypłatę przed akcjonariuszami zwykłymi.

Jednak uprzywilejowani akcjonariusze zazwyczaj mają ograniczone prawa głosu, jeśli w ogóle mają jakiekolwiek prawa głosu.

Kup zapasy na akcje

Nie będziemy spędzać dużo czasu na tym temacie, ale omówimy go pokrótce, ponieważ niewątpliwie o tym słyszałeś.

Podczas gdy większość akcji jest w posiadaniu inwestorów, firmy często wykupują własne akcje. Odkupy akcji stały się w ostatnich latach bardzo powszechne.

Kupując własne akcje, firma zmniejsza liczbę pozostających w obrocie akcji.

Zwiększa to zysk na akcję i często powoduje wzrost wartości akcji.

Akcje vs. Więzy

Dwa inne terminy, które są często używane zamiennie, to: akcje i obligacje. Może tak być, ponieważ zrównoważony portfel zawiera oba rodzaje papierów wartościowych. Ale ile tak naprawdę mają ze sobą wspólnego?

W rzeczywistości bardzo mało. Obligacja jest długiem emitenta.

Kiedy korporacja emituje obligacje, musi co roku płacić odsetki od papierów wartościowych w regularnych odstępach czasu. Obligacje emitowane są na czas określony, zazwyczaj 20 lat.

Pod koniec tego okresu spółka musi spłacić obligacje. W ramach tego układu spółka występuje jako poręczyciel zadłużenia.

Inwestorzy kupują przede wszystkim obligacje, aby uzyskać dochód z odsetek. Ale ponieważ zasadnicza spłata jest gwarantowana przez firmę, obligacje są uważane za mniej ryzykowne niż akcje.

Dlatego zdywersyfikowany portfel zawiera zarówno akcje, jak i obligacje. Podczas gdy akcje mogą rosnąć i spadać na wartości, obligacje są gwarantowane, przynajmniej jeśli są utrzymywane do terminu zapadalności.

Natomiast akcje nie mają gwarancji wartości ani wypłaty dywidendy. Inwestor kupuje akcje oczekując, że albo wartość akcji wzrośnie, albo dywidenda spółki będzie stale rosła.

Ale z wielu powodów, w tym spadku przychodów lub zysków, a także zmian regulacyjnych i niestabilności międzynarodowej, wartość akcji może spaść, a nawet znacznie spaść.

Dotyczy to zwłaszcza sytuacji, gdy firma doświadcza nagłego lub stałego spadku przychodów lub zysków lub jest zmuszona do zmniejszenia lub wyeliminowania dywidendy.

Obligacje i ryzyko stopy procentowej

Teraz istnieje ryzyko utraty wartości inwestycji nawet w przypadku obligacji. Obligacje długoterminowe są obarczone ryzykiem stopy procentowej.

To jest ryzyko wzrostu stóp procentowych. Jeśli stopy procentowe wzrosną powyżej tego, co płaci obligacja, wartość obligacji spadnie.

Na przykład, jeśli kupisz 10 000 USD obligacji firmy płacących 4% (lub 400 USD), a stopy procentowe wzrosną do 5%, wartość rynkowa obligacji może spaść do 8 000 USD.

Dzieje się tak, ponieważ przy 8 000 USD 400 USD odsetek, które firma płaci, przyniesie 5% zysku. Jeśli w tym momencie sprzedasz obligacje, poniesiesz stratę kapitału w wysokości 20,00 USD.

Ale jest też odwrotnie. Jeśli dokonasz takiego samego zakupu obligacji, ale przy oprocentowaniu 5% (lub 500 USD), a stopy spadną do 4%, wartość obligacji wzrośnie do 12 500 USD.

Roczna wypłata odsetek w wysokości 500 USD będzie stanowić 4% zysk z obligacji o tej wartości, a jeśli sprzedasz obligacje, uzyskasz zysk kapitałowy w wysokości 2500 USD.

Dlaczego musisz inwestować na giełdzie

Pomimo wszystkich zagrożeń związanych z posiadaniem zapasów, ich posiadanie jest praktycznie koniecznością.

Jest kilka powodów, dla których tak jest:

Inwestowanie w generowanie bogactwa

Obligacje i płyty CD mogą przynosić stałe odsetki, ale bardzo trudno jest poważnie zwiększyć swoje inwestycje w same oprocentowane papiery wartościowe. Ponieważ akcje reprezentują własność w firmach, które dostarczają produkty i usługi, mogą one poważnie zwiększyć Twoje bogactwo.

Kupując akcje inwestujesz w środki produkcji.

Wzrost wartości kapitału dzięki inwestowaniu w firmy o silnym wzroście jest jednym z najlepszych sposobów budowania bogactwa w długim okresie.

Akcje poprawiają wydajność portfela

 Załóżmy, że inwestujesz 100 000 USD w obligację płacącą 3%. Za 20 lat wzrośnie do 134 392 dolarów.

Jeśli zainwestujesz te same pieniądze w S&P 500, przy 10% rocznie, będziesz miał 672 750 USD za 20 lat.

Planowanie emerytury

Będziesz potrzebować dużo pieniądze na emeryturze. Opierając się na powyższym przykładzie, jedynym sposobem, aby dotrzeć tam, gdzie trzeba, jest duże inwestowanie w akcje.

Nie powinieneś mieć 100% swoich pieniędzy w akcjach – przynajmniej część powinna być w obligacjach. Ale większość twoich oszczędności emerytalnych powinna być w akcjach, szczególnie gdy jesteś młody.

Inflacja

Od 1990 r. stopa inflacji w USA wynosi średnio około 3% rocznie. Jeśli inwestujesz stricte w obligacje, najlepsze, co zrobisz, to nadążyć za inflacją.

Ale z akcjami możesz uzyskać zdrowy zwrot powyżej stopy inflacji. To umożliwi realny wzrost Twoich pieniędzy.

Wszystkie powyższe stanowią mocne argumenty za inwestowaniem w akcje, nawet jeśli masz bardzo niską tolerancję na ryzyko.

Jak inwestować na giełdzie

Jak inwestorzy tradycyjnie podchodzili do rynku akcji

Teraz jesteśmy w najważniejszej części tej dyskusji. Skoro wiesz, czym są akcje i dlaczego musisz w nie inwestować, przejdźmy do tego, jak inwestować w akcje.

Tradycyjnie inwestorzy brali udział w giełdzie kupując pojedyncze akcje. Były to często akcje spółek blue chip.

Były to duże firmy o ugruntowanych wzorcach wzrostu dochodów i zysków, często wypłacające wysokie dywidendy.

Zwykle dobrze sobie radziły na rynkach wschodzących i opierały się spadkom.

Jednak w dzisiejszym bardziej skomplikowanym środowisku gospodarczym, a także gwałtownej ewolucji technologii, posiadanie niewielkiej liczby akcji w poszczególnych spółkach niekoniecznie jest najlepszą strategią.

Ponadto nowym inwestorom nie zaleca się inwestowania w pojedyncze spółki.

Lepszym sposobem jest inwestowanie w portfele akcji. Może to obejmować fundusze inwestycyjne lub fundusze giełdowe (ETF).

Jak dziś inwestować na giełdzie

Fundusze inwestycyjne są zazwyczaj aktywnie zarządzane, co oznacza, że ​​starają się osiągnąć lepsze wyniki niż rynek, inwestując w najlepiej prosperujące spółki. ETF-y są oparte na indeksach, co oznacza, że ​​inwestują na szerokich rynkach.

Na przykład powszechny ETF to taki, który inwestuje w S&P 500.

Oznacza to, że posiada portfel, który jest reprezentatywny dla każdej akcji w tym indeksie. ETFy pasują do rynku, ale nie przewyższają go.

Co ciekawe, fundusze ETF mają tendencję do osiągania lepszych wyników w dłuższej perspektywie niż fundusze inwestycyjne, ponieważ zdecydowana większość funduszy inwestycyjnych nie jest w stanie pokonać rynku.

Jeśli dopiero zaczynasz inwestować na giełdzie lub masz bardzo małą kwotę do zainwestowania, najlepszą strategią jest zrobienie tego za pomocą funduszy.

Możesz w końcu zacząć handlować pojedynczymi akcjami, gdy Twój portfel się powiększy, a Twoja inwestycja w wiedzę i pewność siebie wzrośnie.

Gdzie inwestować na giełdzie

Jeśli zdecydujesz się zainwestować w fundusze, gdzie możesz to zrobić?

Jeśli czujesz się komfortowo wybierając fundusze, w które chcesz zainwestować – i chcesz mieć możliwość w końcu rozpocząć handel indywidualnymi akcjami – najlepszym miejscem do inwestowania jest zdywersyfikowana inwestycja pośrednik.

Oto niektórzy z najlepszych brokerów, z którymi możesz współpracować:

• Inwestuj w sojusznika
• TD Ameritrade
• E*HANDEL

Jeśli nie czujesz się komfortowo wybierając fundusze, lepszą opcją jest skorzystanie z tak zwanych robo-doradców. Robo-advisors to zautomatyzowane platformy inwestycyjne, które zapewniają profesjonalne zarządzanie inwestycjami przy niezwykle niskich kosztach.

Tworzą zdywersyfikowany portfel inwestycyjny, obejmujący co najmniej akcje i obligacje, ale czasem także nieruchomości, fundusze sektorowe i inwestycje alternatywne.

Po utworzeniu Twojego portfolio jest ono dla Ciebie stale zarządzane. Obejmuje to okresowe przywracanie równowagi w celu utrzymania docelowej alokacji aktywów, a także reinwestowanie dywidend.

Dolna linia

Kiedy inwestujesz z robo-doradcą, wszystko, co musisz zrobić, to zasilić swoje konto. Robot-doradca wykonuje całą pracę, a Ty nie musisz zajmować się żadnymi szczegółami.

Doradcy Robo, z którymi warto zainwestować to Doskonalenie oraz M1 Finanse.

Doradcy Robo mają jeszcze jedną dużą zaletę. Możesz zacząć inwestować z niewielkimi lub żadnymi pieniędzmi. A już za kilka dolarów robo-doradca może stworzyć dla Ciebie w pełni zdywersyfikowany portfel.

Teraz masz już wszystko, co musisz wiedzieć o tym, jak działa giełda. Wiesz również, jakie korzyści płyną z inwestowania na giełdzie i dlaczego musisz to robić.

I na koniec masz zalecenia, od czego zacząć inwestować.

Więc na co czekasz???

Otwórz konto w Betterment już dziś>>