"Ikke legg alle eggene dine i en kurv" er råd om investeringsvisjon. Det råder investoren til å tenke på hvor de investerer pengene sine og hva slags samlet portefølje de bygger. Med andre ord, hvis du investerer, må du sørge for å diversifisere og investere i forskjellige aksjer og eiendeler. Diversifisering er avgjørende for enhver vellykket investeringsstrategi. Diversifisering gir en mulighet for både beskyttelse og vekst i investeringene dine. Her er vår måte å diversifisere en porteføljeguide.
I denne guiden
Hva er diversifisering?
Diversifisering refererer til praksisen med å kjøpe forskjellige typer eiendeler. Disse forskjellige aktivaklasser utgjør din portefølje.
Diversifisering kan gjøres på mange måter, som vi kommer til om et øyeblikk. Men den viktigste delen av å ha diversifiserte investeringer er at det gir en viss beskyttelse for porteføljen din.
Hvis du legger alle eggene dine i en kurv og kurven blir slått av bordet, vil alle eggene dine gå i stykker. Hvis du bare hadde lagt halvparten av eggene dine i kurven og lagt den andre halvdelen i en eske i kjøleskapet og kurven falt av bordet, ville du fortsatt ha halvparten av eggene dine i kjøleskapet.
Det er det samme for investeringene dine. Hvis du investerer utelukkende i aksjer og markedstankene, kan du miste alt. Diversifisering betyr at ethvert katastrofalt tap på ett område ikke vil utslette alle investeringene dine.
Hvordan kan du diversifisere investeringene dine?
Å lage en diversifisert investeringsplan er ikke det samme for alle. Hva som fungerer best for deg vil avhenge av flere faktorer, som alder, kjønn, pensjonsmålog inntekt.
- Aksjer - Dels eierskap i et selskap
- Obligasjoner - Lån investorer gir til enheter som en regjering eller et selskap
- Varer - Produkter, for eksempel hvete eller gullinvestering.
For å ta diversifisering et skritt videre, du kan også diversifisere deg selv innenfor en aktivaklasse. Ta aksjer, for eksempel. Du har muligheten til å kjøpe et aksjefond eller et enkelt individuell aksje. Du kan kjøpe Nike -aksjer, og du kan kjøpe et aksjefond. Nå har du to forskjellige typer aksjebeholdninger. Hvis Nike går konkurs, mister du penger i denne beholdningen, men du vil fortsatt ha investeringsfondinvesteringen din.
Å spre investeringene dine over hver av disse eiendelstypene er bare en måte å diversifisere investeringene dine på. Følgende er noen andre eksempler på diversifisering.
Hvordan velge den beste aktivatallokeringsmodellen for deg
Det er ingen "one-size-fits-all" når det gjelder investering, og av denne grunn er det forskjellig aktivaallokering modeller som vil gjøre deg i stand til å nå investeringsmålene dine innenfor rammen av risikotoleranse og tid horisont. Hver modell understreker et annet aspekt ved å investere - en vil prestere bedre i visse markeder, og ikke like godt i andre.
Den grunnleggende ideen er å opprette porteføljen ved å bruke en aktivaallokering som bruker alle fire modellene, men i forskjellige mål basert på dine preferanser. Hvis du er usikker på hvilken modell som fungerer for deg, kan det være verdt å snakke med en formuesforvalter som Lenger. De bruker teknologi for å automatisere noen aspekter ved investeringer, samtidig som de gir deg tilgang til en dedikert finansrådgiver.
La oss se på hver av de fire aktivaallokeringsmodellene, og husk at ingen av dem er-eller trenger å være-et rent spill i sine uttalte kategorier.
1. Inntekt
En formuesfordelingsmodell som vektlegger inntekt, vil favorisere investeringer som har en tendens til å gi jevn inntekt med minimal risiko for hovedstolstap på grunn av markedssvingninger.
Det er viktig å huske på at denne typen aktivamix inneholder en rekke eiendeler som vil innebære en en viss grad av risiko - men minimal - samt minst en liten sjanse til å delta i markedet vekst. Av denne grunn bør modellens ytelse være bedre enn å sette pengene dine i noe som et innskuddssertifikat.
Noen av eiendelene du vil ha i denne tildelingsmodellen inkluderer:
- Amerikanske statspapirer, i forskjellige løpetider
- Bedrifts- eller kommunale obligasjoner
- Høye utbyttebetalende aksjer
Legg merke til at mens modellen legger vekt på inntekt på alle eiendeler i porteføljen, er det minst en liten sjanse for tap spesielt med obligasjoner og aksjer, avhengig av markedsfaktorer og integriteten til utstedelsen institusjon.
På grunn av den litt høyere risikoen bør imidlertid en slik portefølje gi en avkastning minst litt over renter og utbytte.
2. Vekst og inntekt
En vekst- og inntektsmodell fungerer omtrent som inntektsmodellen, ved at den vektlegger inntekt fra alle investeringer i porteføljen. Den primære forskjellen er i den faktiske aktivamiksen.
Selv om inntektsporteføljen har en tendens til å understreke tryggheten til rektor, ser en vekst- og inntektsmodell ut til å inkludere både inntekt og potensial for verdistigning. For å gjøre dette er investeringene i vekst og inntekt hovedsakelig i utbyttebetalende aksjer, og mindre i statspapirer eller til og med obligasjoner.
Tanken er å generere jevn inntekt - for eksempel utbytteinntekt - men først og fremst å gjøre det fra egenkapital investeringer i aksjer. Dette vil gjøre porteføljen i stand til å gi kapitalvekst, i tillegg til jevn inntekt.
Gjort på riktig måte kan en vekst- og inntektsfordelingsmodell være en av de best utførende på lang sikt. Dette er fordi aksjer som har en historie med ikke bare å betale utbytte regelmessig, men også jevnt øker dem, representerer en av de beste langsiktige investeringer på Wall Street.
3. Vekst
Under en vekstfordelingsmodell vil porteføljen hovedsakelig investeres i aksjetyper-hovedsakelig aksjer. Selv om porteføljen kan inneholde utbytteinntektsaksjer, vil hovedvekten være på selskaper med potensiell vekst over gjennomsnittet. Mange av disse aksjene vil ikke betale noe utbytte.
Porteføljen har en tendens til å bli investert i blue-chip-aksjer med en veksthistorie, samt en liten allokering i statspapirer. For sistnevnte investeres det nok til i det minste å representere en kontantposisjon for å kjøpe ytterligere aksjer fra fremtiden.
En vekstorientert eiendomsfordelingsmodell kan inneholde et visst antall aksjer som tilhører kategorien aggressiv vekst-det vil si aksjer som faller inn i kategorien høy avkastning/ høyrisiko. Tanken med denne modellen er å oppnå mer forutsigbar vekst enn det som kan oppnås med mer aggressive investeringer.
Du kan kjøpe spesifikke aksjer gjennom aksjemegleren din eller gjennom en investeringsapp som Unifimoney. Med Unifimoney kan du kjøpe individuelle aksjer, kryptokurver og til og med bruke robo -rådgivningstjenesten. Og med sjekkkontoer og forsikringsalternativer kan du dekke all din økonomi på ett sted.
4. Aggressiv vekst
En aggressiv tildelingsmodell for vekstmidler vil hovedsakelig bli investert i aksjer med høy avkastning/høy risiko. Disse posisjonene i en slik portefølje gir kanskje ikke utbytteinntekter i det hele tatt, og kan også ha en tendens til å unngå mer forutsigbare blue-chip-aksjer.
Investeringene i en aggressiv vekstmodell vil inkludere aksjer i selskaper de fleste investorer anser for å være praktisk talt spekulative. Selv om aksjene kan fungere ekstremt godt i stigende markeder, er de ofte utsatt for bratte tilbakeslag i fallende markeder. Av denne grunn er aggressive vekstmodeller først og fremst for unge mennesker med sterk appetitt for risiko.
Aksjer i aggressive vekstfond kan omfatte:
- Oppstartsselskaper med høy ytelse, men korte sporrekorder
- Uten fordeler - selskaper hvis aksjekurser nylig har blitt hardt rammet, men som gir spekulative muligheter for rask gjenoppretting
- Bedrifter med høy inntektsvekst, men lite overskudd
- Konseptaksjer (som visse teknologiaksjer) som representerer banebrytende muligheter
- Høy risiko/høy belønning internasjonale aksjer - spesielt de i utviklingsøkonomier
- Spesielle skuespill i utvalgte bransjer eller situasjoner
Bestem hvilken modell som fungerer best for deg
Selv om du kanskje tror at du vet hvilken av disse aktivaallokeringsmodellene du ønsker å basere din egen portefølje på, er det faktisk objektive faktorer å vurdere for å avgjøre hvilken som vil være best for du:
Bestem din risikotoleranse
Hvis vilt fluktuerende eiendelverdier vil holde deg våken om natten, bør du sannsynligvis gå med enten en inntekts- eller vekst- og inntektsmodell. Hvis muligheten til å score store gevinster begeistrer deg - og potensialet til å ta store tap underveis ikke plager deg - kan vekst eller til og med aggressiv vekst være modellen for deg. Men du må først bestemme hvor mye risiko du komfortabelt kan håndtere.
Bestem dine mål og tidshorisont
Hvis målet ditt er å pensjonere deg om 30 år, kan og bør du understreke vekst eller til og med aggressiv vekst. Du har tid til det gjenopprette tap og gevinster på veksttype investeringer kan være spektakulære. På den annen side, hvis du planlegger å spare penger for å kjøpe et hus om fem år, vil du være mer konservativ siden du ikke har råd til å ta et tap som vil kutte i investeringsstolen din. Inntekt eller vekst og inntekt bør være din preferanse.
Velge en aktivamiks
Når du har identifisert risikotoleranse, investeringsmål og tidshorisont, kan du bestemme deg for hvilke typer eiendeler som vil fungere best i porteføljen din.
Etablering av en plan for rebalansering
Etter at du har angitt allokeringen, må du ha en ombalanseringsplan for å sikre at porteføljemodellen din ikke blir overvektig i visse eiendeler på bekostning av andre. Dette vil være spesielt viktig i en vekst- og inntektsmodell, der du prøver å balansere inntekt og vekst (risiko). I det minste bør du planlegger å balansere på nytt minst en gang hvert år, slik at du kan tilbakestille porteføljen til ønsket eiendeltildeling.
Ytterligere diversifiseringsalternativer
Invester i en blanding av ETFer og verdipapirfond
Invester i en blanding av forskjellige børshandlede fond (ETFer) eller aksjefond lar deg skreddersy investeringsporteføljen din. ETFer og aksjefond er generelt mer mangfoldige enn å kjøpe en eller to aksjer.
Du bør investere pengene dine i minst fem forskjellige ETFer eller fond. Sørg for å ikke ha mer enn 25% av pengene dine i noen av dem. På den måten kan du spre risikoen din over forskjellige aktivaklasser. Hos Investor Junkie anbefaler vi deg å sjekke ut Offentlig for ETFer og verdipapirfond, ettersom det gir innsiktsfulle elektroniske verktøy for å hjelpe brukerne med å administrere investeringene bedre.
Invester i utenlandske selskaper og eiendeler
De fleste investorer er tilbøyelige til å investere bare i innenlandske eiendeler. Men hvis du vil diversifisere porteføljen din virkelig, må du også investere i internasjonale markeder. Selv om USA er det største landet når det gjelder markedsverdi, spiller globale selskaper en vesentlig rolle i markedene. Og det er godt å ha litt eksponering mot andre markeder.
Varier investeringene dine etter selskapets størrelse
I tillegg til å investere i forskjellige eiendeler, bør du også investere i forskjellige selskapsstørrelser og typer. Du kan gjøre dette ved å kjøpe en blanding av aksjer fra større selskaper, samt noen mindre kjente selskaper. Du kan også holde aksjer i forskjellige bransjer, for eksempel helsevesen, energi eller forhandlere. Husk også risikoen og modenheten til et selskap. Et selskap som nettopp ga ut en børsnotering (IPO) kan ha det beste potensialet for avkastning, men det kan også ha en stor risiko for at aksjen faller. Hvis du investerer i en risikabel aksje, må du sørge for å balansere den ved å investere i en mer moden aksje eller aktivaklasse.
Hvordan diversifisering gir en investor reell verdi
Å spre pengene dine over forskjellige investeringer - er virkelig verdifullt og kan gjøres av alle investorer, uten ekstra kostnader. Her er et eksempel på hvordan diversifisering gir en investor noe verdifullt gratis:
Eksempel #1
Tenk deg at du har mulighet til å kjøpe sikkerhet hvis pris enten vil gå opp 6% eller ned 4% i løpet av de neste 12 månedene. Det er like stor sjanse for at det går opp eller ned. Vi kaller dette "Asset A."
Statistisk sett har eiendel A en "forventet" avkastning på 1%. (En 50% sjanse for å gå opp 6% og en 50% sjanse for å gå ned 4% utgjør en forventet avkastning på 1%.) Men i en gitt 12-måneders periode vil den faktisk ikke tjene den "forventede" 1%-den vil enten få 6% eller taper 4%.
Du spør om Asset A's tidligere resultater og lærer at det ikke har vært noe forutsigbart mønster for oppturer og nedturer. Kanskje gikk det opp 6% tre år på rad, deretter ned 4% i to år, deretter opp fire år og tilbake i tre. Mønsteret "opp" kontra "ned" har vært helt tilfeldig.
Du vil sannsynligvis vurdere Asset A som en ganske risikabel investering. Jeg ville. Selv om det kan føles som om det burde ha et positivt utfall på sikt, kan mange "ned" -år skje før et "opp" -år. Den bør føler seg risikabel. Sjansen for å vinne 6% er ikke stor nok til å lokke meg til å risikere å miste 4%, spesielt hvis jeg kan tape 4% mange år på rad.
Eksempel #2
Tenk deg nå en annen investering, Asset B. Det går også opp 6% eller ned 4% per år. Men her er det interessante: Når A har et "opp" -år, har B et "ned" -år, og omvendt. Hvis A går opp med 6%, går B ned med 4%. Og hvis A går ned med 4%, går B opp med 6%. Her kommer gratis lunsj.
Hvis du investerer like mye penger i A og B - med andre ord, hvis du diversifiserer risikoen mellom disse to investeringene med oppturer og nedturer som utligner perfekt - vil du helt sikkert tjene 1%. Helt sikkert. Uten risiko.
La oss si at du investerer $ 100 hver i A og B, og i år øker A med 6%, så B går ned 4%. Du ender opp med $ 106 fra A og $ 96 fra B, totalt $ 202. Hvis ting hadde gått den andre veien og A hadde gått ned 4%, noe som ville bety at B hadde økt 6%, ville du fortsatt ha $ 202. Uansett hva som skjer, ender du med $ 202. Siden du begynte med $ 200 og nå har $ 202, er det en avkastning på 1%.
Det faktum at B beveger seg nøyaktig motsatt måten A beveger seg på, lar oss eliminere alle usikkerhet, også kjent som risiko, å kjøpe bare A eller bare B, ganske enkelt ved å kjøpe begge A og B. Og husk, det koster oss ikke noe ekstra å gjøre dette. Ved å dele pengene våre mellom disse kompenserende investeringene eliminerer vi risikoen forbundet med å bare beholde den ene eller den andre.
Ulempen med diversifisering
Eksemplet ovenfor er sterkt overdrevet. I den virkelige verden kan vi ikke finne investeringsmuligheter som perfekt oppveier hverandre slik, 100% av tiden. Men vi kan redusere risikoen uten å ofre avkastningen, bare ved å fordele pengene våre på et tilstrekkelig mangfoldig utvalg investeringer. Her er noen ulemper å vurdere:
- Ved diversifisering er det viktig å ikke spre deg for tynt. Diversifisering er ikke en skuddsikker sak for investeringene dine, og det betyr ikke at investeringene dine ikke går ned i verdi.
- Spre pengene dine over for mange investeringer kan føre til at du mister veksten. Si at du bare har investert $ 100 i 5000 forskjellige aksjer. Hvis en gjør det bra, tjener du ikke så mye, fordi din første investering ikke er så mye penger. Men hvis du hadde investert $ 10 000 i 50 aksjer, ville du tjent betydelig mer hvis en (eller flere) skulle gjøre det bra. For mye diversifisering kan rote med bunnlinjen din.
- Diversifisering gir en viss beskyttelse, men det beskytter deg ikke fullt ut mot en generell nedgang i markedet. I tilfelle en total sammenbrudd i markedet, der markedet går ned og folk selger sine "tryggere" investeringer som obligasjoner, ville diversifisering ikke hjelpe deg i det hele tatt, ettersom alle aktivaklasser ville falle samtidig tid.
Måter diversifisering kan gå dårlig
Hvordan kan diversifisering ende opp med å gå i feil retning?
Flere aktivaklasser er ikke gjensidig eksklusive
For mange mennesker er navnet på spillet med investeringer vekst. Som et resultat finner de seg med en portefølje som er tung i investeringer av veksttype.
Hvis du er en investor som er ung og anser seg selv for å være det aggressiv, du kan ha 100% av porteføljen din diversifisert i forskjellige aksjesektorer. Porteføljen kan være tilstrekkelig balansert mellom store, mellom- og små aksjer, teknologi og fremvoksende markeder. En del investerte også i vekst-/inntektsaksjer (i stedet for renteforvaltning). Hele tiden, tenker du at du er godt diversifisert.
Og du er diversifisert, men problemet er det du er diversifisert i en portefølje som er 100% aksjer. Uten tvil har du oppnådd utmerket diversifisering innen aksjer, men du holder ingenting for å motvirke risikoen for en total nedgang i denne aktivaklassen.
Følelsesmessig investert på feil tid
Du må diversifisere intellektuelt, men det er en sterk følelsesmessig komponent i å investere, og det overvelder noen ganger dine beste intensjoner.
Når aksjene stiger sterkt, kan du bli fristet til å favorisere dem i porteføljen din. I motsatt ende av spekteret, hvis aksjer tar juling i et par år (slik de gjorde i løpet av 2007 - 2009 periode), kan du lett bli sky-sjenert og investere mest eller alle pengene dine i kontanter, kontantekvivalenter og fast inntekt investeringer. Men begge tildelingene er feil.
Selv om du vet at du trenger å diversifisere deg over flere aktivaklasser, kan følelser basert på omstendighetene i øyeblikket føre til at du går for langt i en enkelt retning.
Likevel er en annen måte dette kan skje på grunn av forsømmelse. Du kan mislykkes med å balansere porteføljen din på nytt etter en sterk oppstart i en bestemt aktivaklasse.
Helt unngått visse aktivaklasser
Noen investorer kan begrense sine investeringsvalg unødvendig. For eksempel kan de bare vurdere å allokere aksjer og faste investeringer (kontanter, obligasjoner og andre obligasjoner). I prosessen kan de helt unngå aktivaklasser som kan fungere godt i visse markedssituasjoner.
Eksempler kan være eiendomsinvesteringstruster (REITs) eller ressursinvesteringer, for eksempel energi og edle metaller. I visse markeder kan disse aktivaklassene utkonkurrere både aksjer og obligasjoner. Men hvis du bare diversifiserer mellom aksjer og renteinvesteringer, kan du gå glipp av disse mulighetene.
Investeringer følger ikke et skript
Dette er kanskje den største apnøkkelen i motoren for diversifisering. Vi antar ofte at hvis vi er riktig diversifisert, vil porteføljene våre stige eller ikke bli klosset av praktisk talt alle typer markeder. Men dette er egentlig hvor teori og virkelighet skilles.
I visse markedssituasjoner faller nesten alle investeringsklasser samtidig. Aksjer, obligasjoner og varer kan alle falle samtidig, der selv en betydelig posisjon i obligasjoner fortsatt resulterer i et samlet tap av porteføljens verdi.
Et perfekt eksempel på dette er en tid da rentene stiger kraftig. Et ekstremt eksempel på denne typen marked skjedde på begynnelsen av 1980 -tallet - da rentene flyttet godt inn i tosifre, aksjer, obligasjoner, varer og til og med eiendom mistet verdi.
Den eneste måten du var i stand til å beskytte deg selv i det miljøet ville vært å være 100% enten i pengemarkeder eller kortsiktige statskasseveksler. Men det er ikke diversifisering.
For mange kontoer
Hvis du opprettholder tre eller flere investeringskontoer, kan din innsats for diversifisering undergraves av forvirring. Jo flere kontoer du har, jo mer forvirret er situasjonen. Problemet kan oppstå ved å ha dupliserte investeringer på de forskjellige kontoene, slik at du er overvektig i visse aktivaklasser eller til og med i spesifikke investeringspapirer.
Du kan være veldig diversifisert på en konto, men veldig dårlig i de andre. Denne situasjonen kan lett skje med et ektepar, som hver har en 401 (k) plan og en IRA, og ett eller to ikke-skattemessige beskyttede investeringskontoer. Når du legger til posisjonene i alle kontoene dine, kan du oppdage at du ikke er godt diversifisert i det hele tatt, men på grunn av det store antallet kontoer eksisterer det problemet under radaren din.
Diversifisering Overkill
Så langt har vi diskutert situasjoner som vil føre til at du blir mangelfullt diversifisert, men et annet problem kommer fra motsatt retning: diversifisering overkill.
Kanskje som et resultat av å prøve for hardt for å minimere risiko - eller til og med fra forvirret tenkning - kan du diversifisere så totalt at du kompromitterer din totale investeringsavkastning.
Der du kunne diversifisere tilstrekkelig innenfor en enkelt aktivaklasse med for eksempel fem separate beholdninger, spreder du i stedet pengene dine på 20 forskjellige investeringer i samme klasse.
Ved å gjøre det, kan du ikke bare skade potensielle gevinster, men du vil nesten helt sikkert pådra deg for store transaksjonskostnader. Begge situasjonene vil skade avkastningen din og beseire hele hensikten med å diversifisere.
Hemmeligheten med diversifisering er balansere, men du må balansere det akkurat. Det er den vanskelige delen, og slett ikke lett å gjøre!
Mangfold er fremdeles den sikreste investeringsstrategien
Diversifisering er enklere enn det høres ut, og hver investor kan diversifisere sine investeringer; men de vil. Å bygge en diversifisert portefølje er en måte å beskytte investeringene dine på, og gir deg en utmerket sjanse til å finne en investering som vokser. Ta hensyn til alle dine økonomiske mål og nåværende situasjon, og bygg en diversifisert portefølje som fungerer for deg.