Beleggen kan ingewikkeld aanvoelen en robo-adviseurs beloven om het eenvoudiger te maken.
Door te vertrouwen op hun algoritmen, na het invullen van een profiel en het beoordelen van uw risicotolerantie, beloven ze de investering voor u af te handelen. Ze kiezen goedkope fondsen, ze herbalanceren indien nodig en ze zullen zelfs belasting op de oogst van verliezen voor u heffen - en dat alles tegen een lage vergoeding.
Verbetering en Rijkdom zijn de afgelopen jaren sterk geworden en zijn uitgegroeid tot de grootste onafhankelijke robo-adviseurs in de branche.
Als u overweegt de roboadvisor-route te volgen, welke service moet u dan kiezen?
Laten we u helpen beslissen door zowel de overeenkomsten als de verschillen tussen de twee roboadvisor-giganten te bekijken.
Verbetering vs. Wealthfront - Overeenkomsten
Zowel Betterment als Wealthfront zijn geautomatiseerde online investeringsplatforms, beter bekend als: robo-adviseurs. Beide baseren uw portefeuilleverdeling ook op uw risicotolerantie, die wordt bepaald door uw antwoorden op de korte vragenlijsten.
Uw portefeuille bestaat uit een klein aantal (10 tot 12) exchange-traded funds (ETF's) die beleggen in de indexen van de brede financiële markten. De fondsen dekken de Amerikaanse aandelenmarkt, buitenlandse markten, opkomende markten en een mix van vastrentende/obligatiemarkten om een gediversifieerde portefeuille te creëren.
Zodra uw portefeuilletoewijzing is bepaald, wordt uw portefeuille in de toekomst gecreëerd en onderhouden. Dit onderhoud omvat een periodieke herbalancering om ervoor te zorgen dat uw activa-allocaties consistent blijven met de portefeuille waarvan werd vastgesteld dat deze het meest geschikt voor u is.
Verbetering heeft geen minimale storting of saldovereiste, terwijl de minima van Wealthfront zijn vastgesteld op slechts $ 500. Elk biedt ook reguliere belastbare beleggingsrekeningen, naast traditionele en Roth IRA's, rollover- en SEP IRA's, trustrekeningen en zowel individuele als gezamenlijke rekeningen.
Elk platform biedt ook het oogsten van belastingverliezen, om de belastingverplichting die door uw portefeuille wordt gecreëerd te verminderen.
Toewijzing van investeringsactiva
Zowel Betterment als Wealthfront verdelen uw portefeuille voornamelijk tussen aandelenindex-ETF's en obligatie-index-ETF's. Wealthfront diversifieert echter verder dan basisaandelen en alleen obligaties, door andere activaklassen aan de mix toe te voegen.
Wealthfront omvat onroerend goed en natuurlijke hulpbronnen in uw portefeuillemix. Dit neemt de vorm aan van een positie in een vastgoedbeleggingstrust, evenals een op natuurlijke hulpbronnen gebaseerde ETF. Dit geeft de Wealthfront-portefeuille een voordeel in een sterke vastgoedmarkt, evenals potentieel hogere rendementen in het geval van een terugkeer naar inflatie, aangezien natuurlijke hulpbronnen meestal het sterkst worden beïnvloed door stijgende prijzen.
Beleggen met fiscaal voordeel
Beide diensten bieden fiscaal voordelig beleggen binnen hun portefeuillebeheer, door middel van het oogsten van belastingverliezen en het gebruik van op index gebaseerde ETF's. De ETF's zijn fiscaal efficiënt omdat ze slechts een minimum aan meerwaarden inhouden die aandelenverkopen genereren. Maar elk platform gaat op verschillende manieren over de details.
Verbetering biedt zijn Belastinggecoördineerde portefeuille service, die investeringen toewijst tussen belastbare rekeningen en uitgestelde belastingrekeningen, om de fiscaal meest efficiënte portefeuille te creëren. Beleggingen in aandelen, zoals aandelen-ETF's, worden bijvoorbeeld gestuurd naar belastbare beleggingsrekeningen. Dit komt omdat aandelenbeleggingen het meest kunnen profiteren van de strategie voor het oogsten van belastingverliezen. Aan de andere kant zijn vastrentende beleggingen, zoals ETF's die in obligaties beleggen, gericht op: belastinguitgestelde rekeningen, omdat ze belastbare rente-inkomsten betalen en niet goed geschikt zijn voor belastingverliezen oogsten.
Wealthfront biedt ook het oogsten van belastingverliezen over de hele linie. Maar ze bieden ook hun Belastingverlies oogsten op voorraadniveau portefeuilles voor een nog grotere belastingefficiëntie. Het wordt aangeboden op twee niveaus en elk bevat een mix van ETF's en individuele aandelen. Het doel van het toevoegen van voorraden aan de mix is om de mogelijkheid te vergroten om te profiteren van het oogsten van belastingverliezen.
Deze portefeuilles zijn beschikbaar met rekeningsaldi tussen $ 100.000 en $ 500.000. Binnen elke portefeuille worden maximaal 500 individuele aandelen gekocht van de S&P 500-index, in plaats van via een op een index gebaseerde ETF. Bij grotere saldi kopen ze tot 1.000 aandelen van de S&P 1500-index.
Voor belastbare rekeningsaldi van meer dan $ 500.000 biedt Wealthfront Smart Beta. Het is een strategie die meerdere factoren gebruikt om de weging van aandelen in een portefeuille te bepalen. Traditioneel beleggen op basis van indexen is afhankelijk van marktkapitalisatie. Dat wil zeggen dat de bedrijven met de hoogste marktkapitalisatie het zwaarst wegen in een portefeuille. Smart Beta legt minder nadruk op marktkapitalisatie ten gunste van multifactormodellen. Deze service is beschikbaar zonder extra kosten.
Premium portefeuillebeheerniveaus
Betterment Premium biedt alle services die beschikbaar zijn in het reguliere portfoliobeheerpakket van Betterment, maar omvat ook diepgaande advies over investeringen die buiten Betterment worden gehouden, evenals onbeperkte toegang tot hun gecertificeerde financiële planners (CFP's) voor begeleiding bij het leven evenementen. Deze gebeurtenissen omvatten huwelijk, het krijgen van kinderen, pensionering of het beheren van op aandelen gebaseerde vergoedingen. U moet een minimaal rekeningsaldo van $ 100.000 hebben.
Er is een extra vergoeding voor een-op-een deskundig advies – elke 45 tot 60 minuten – als volgt:
- Aan de slag-pakket - $ 149
- Financieel controlepakket - $ 199
- College Planning-pakket - $ 199
- Huwelijksplanningspakket - $ 299
- Pensioenplanningspakket - $ 399
Betterment biedt ook drie gespecialiseerde portefeuilles:
Maatschappelijk verantwoord beleggen. Deze portefeuille geeft een groter gewicht aan aandelen van bedrijven die voldoen aan bepaalde sociale, milieu- en governancecriteria. Tegelijkertijd zorgt de portefeuille voor een goede diversificatie, belastingoptimalisatie en kostenbeheersing. De portefeuille belegt in Amerikaanse large-capaandelen, evenals in aandelen van opkomende markten (maar geen obligaties).
Goldman Sachs Smart Beta. Deze portefeuille wordt beheerd door Goldman Sachs. Het is een gediversifieerde portefeuillestrategie die probeert beter te presteren dan de conventionele marktkapitalisatiestrategie. Het is een actief beheerde portefeuille en brengt een hoger risico en mogelijk hogere beloningen met zich mee. Het streeft ook naar fiscale efficiëntie en lage kosten.
BlackRock Doelinkomen. Deze portefeuille is voor 100% belegd in obligaties, met verschillende rendementen. Het is ontworpen om isolatie te bieden tegen de ups en downs van de aandelenmarkt. De primaire focus ligt op het genereren van inkomsten, niet op vermogensgroei. Inkomsten worden gegenereerd door een combinatie van obligaties met een langere looptijd en obligaties van lagere kwaliteit die een hoger rendement opleveren.
Wealthfront-risicopariteit. Naast de eerder besproken plannen voor Tax-Loss Harvesting en Smart Beta op aandelenniveau, biedt Wealthfront ook zijn Risk Parity-functie. Het heeft hogere langetermijnrendementen laten zien met een strategie om de portefeuille toe te wijzen door de risicobijdragen van elke activaklasse gelijk te maken, zonder rekening te houden met hun verwachte rendementen. De strategie omvat het gebruik van hefboomwerking bij bepaalde posities in de portefeuille. En hoewel dit een premium service is, zijn er geen extra kosten voor het gebruik ervan.
Verbetering voor bedrijven - 401(k)-accounts beheren
Verbetering is onlangs in 401 (k) management gestapt via Verbetering voor het bedrijfsleven. Via deze service beheert Betterment door de werkgever gesponsorde plannen rechtstreeks - met andere woorden, het is een plan waaraan uw werkgever kan deelnemen.
De adviesvergoeding voor deze service is 0,25% en kan worden betaald door de werkgever of de deelnemer aan het plan.
Wealthfront biedt op dit moment geen vergelijkbare service.
Wealthfront Portfolio Kredietlijn
Dit is een optie die Betterment niet biedt. Maar met de Portfolio Line of Credit heeft u tegen lage tarieven toegang tot contant geld van uw rekening. De kredietlijn is automatisch beschikbaar als u beleggingsrekeningen heeft bij Wealthfront van in totaal $ 100.000 of meer. U kunt tot 30% van uw rekeningwaarde lenen en aflossen volgens uw schema.
De kredietlijn wordt gedekt door uw Wealthfront-portefeuille. Dat betekent dat er geen aanvraagprocedure is en geen kwalificatie op basis van krediet of inkomen. U kunt uw verzoek in slechts 30 seconden indienen en binnen één werkdag geld ontvangen.
Omdat de kredietlijn wordt gedekt door uw portefeuille, zijn de rentetarieven laag, momenteel tussen 4,55% en 5,80%.
Basis advieskosten
Wealthfront rekent een jaarlijkse vergoeding aan die gelijk is aan 0,25% van uw totale beheerde portefeuille.
De vergoedingen van Verbetering variëren. Op het digitale abonnement bedragen de advieskosten 0,25% op saldi tot $ 2 miljoen en 0,15% op hogere saldi.
Op het Premium-abonnement is de vergoeding 0,40% op tegoeden tot $ 2 miljoen en 0,30% op hogere tegoeden.
Voor de meeste beleggers, die met minder dan $ 2 miljoen, zullen de advieskosten hetzelfde zijn voor beide roboadvisors.
Laatste gedachten over verbetering vs. Rijkdom
Toen de twee roboadvisor-giganten tien jaar geleden begonnen, boden ze elk een basisservice voor geautomatiseerd portfoliobeheer aan tegen een lage vergoeding. Maar in de loop der jaren heeft elk zijn menu met beleggingsaanbiedingen uitgebreid.
Hoewel elk zijn kernservice van geautomatiseerd beleggen blijft aanbieden, zit het verschil tussen de twee steeds meer in de details. Het komt er vooral op aan welke premium of aanvullende diensten door elk platform worden aangeboden.
Maar als we de twee services naast elkaar zetten, lijkt het erop dat Wealthfront meer premiumservices heeft, maar zonder extra kosten.
Als u aan het twijfelen bent welk platform het beste voor u is - Betterment of Wealthfront - overweeg dan zorgvuldig uw persoonlijke omstandigheden en bepaal welke service het beste voor u is.
Kleine verschillen in dienstverlening kunnen een grote impact hebben op langetermijnbeleggen!