JAV ekonomika kurį laiką buvo dėl recesijos slenksčio dėl politinės ir ekonominės suirutės. Neseniai koronaviruso pandemija galėtų jį perbraukti per kraštą.
Keletas analitikų prognozavo potencialą akcijų rinkos nuosmukis kitais metais. Bent jau šiuo burbuliuojančiu ekonominių klausimų katilu šie metai turėtų parodyti prekybininkams daug zigų ir zagų.
Taigi, ką daryti, o ne griežti dantis ir siekti „Maalox“?
Štai gera žinia: dabar galite pasiruošti nuosmukiui. Tikrai nėra jokio būdo žinoti, kada prasidės nuosmukis... ar koks jis bus sunkus. Taigi dabar yra puikus metas tam pasiruošti.
Čia yra aštuoni veiksmai, kurių reikia imtis tai padės pasiruošti kitam rinkos nuosmukiui.
1. Išlaikykite naujus pinigus iš akcijų
Jei per pastaruosius kelerius metus įpylėte pinigų į akcijas, kad pasinaudotumėte nuolat augančiomis vertėmis, šių pirkinių nutraukimas yra būtinas žingsnis. Tokiu būdu jūs apribosite savo pozicijas akcijomis ateityje.
Kur kas rečiau ir apskritai nepageidautina pradėti didmeninį jūsų akcijų pozicijų likvidavimą. Taip yra todėl, kad niekas negali žinoti rinkos nuosmukio laiko ar jo sunkumo. Jei likviduosite visas savo akcijas, o rinka sumažės 10%, o po to greitai padidės 20%, praleisite akciją.
Net ir nuosmukio metu, niekada nėra prasmės visiškai išeiti iš akcijų rinkos.
2. Sukurkite grynųjų pinigų rezervus
Pinigai tikriausiai į geriausia vieta būti rinkos nuosmukio metu. Taip yra todėl, kad tipiškos investicijos grynaisiais pinigais nepraranda vertės mažėjant rinkai, net jei jų teikiamos palūkanų normos yra menkos.
Idėja yra pradėti didinti grynųjų pinigų poziciją, kad sumažėtų bendras jūsų portfelio nepastovumas. Pinigų laikymas reiškia, kad bent dalis jūsų turto yra apsaugota nuo nuosmukio. Ir nėra nieko vertingesnio rinkos nuosmukio pabaigoje nei didelė grynųjų pinigų pozicija. Pinigų rinkos fondai, indėlių sertifikatai ar JAV iždo vekseliai yra jūsų geriausios pinigų prieglaudos - jums nereikia nieko įmantraus.
3. Būkite atsargūs su obligacijomis
Yra bendras įsitikinimas, kad obligacijos yra atsvara akcijoms. Nors tai gali būti tiesa tam tikros rūšies rinkos nuosmukio metu - defliacija tikrai ateina į galvą - taip pat tiesa, kad akcijos ir obligacijos dažnai juda kartu. Ir kaip tie patys veiksniai, dėl kurių kyla akcijų kainos, taip pat didina obligacijų kainas, tai akcijas žalojantis veiksnys taip pat gali pakenkti obligacijoms. Pagalvokite apie kylančias palūkanų normas ar net infliaciją.
Svarbu suprasti, ypač rinkos nuosmukio metu, kad ypač ilgalaikės obligacijos nesuteikia jokios pagrindinės apsaugos, nebent obligacijos laikomos iki termino pabaigos. Jei dėl rinkos jėgų obligacijų kainos kris, jūsų turimų obligacijų vertė taip pat kris ir nesuteiks jokio realaus akcijų diversifikavimo.
4. Patikrinkite nekilnojamojo turto investicinius fondus
Investicijos į nekilnojamąjį turtąarba REIT, gali būti puiki alternatyva akcijoms, ypač rinkos nuosmukio metu. Tai bent iš dalies todėl, kad nekilnojamojo turto rinka juda lėčiau nei akcijų rinka. Be to, nekilnojamojo turto rinka gali veikti savo trajektorija, visiškai nepriklausomai nuo akcijų.
Pavyzdžiui, gali būti, kad nekilnojamasis turtas gali būti prasta investicija vertybinių popierių biržoje, tačiau jei akcijos būtų atvirkščiai, nekilnojamasis turtas gali padidėti, nes pinigai bėga iš akcijų rinkos ir ieško materialių investicijų į nekilnojamąjį turtą.
Esant dabartinei rinkos aplinkai, REIT siūlo didesnį pelną nei dauguma akcijų, ir šios pajamos gali būti sveikintini pinigų srautai, esant kitokiai neaiškiai finansinei aplinkai.
5. Parduoti akcijas Pasirinktinai
Vėlgi, didmeninė prekyba akcijomis, laukiant rinkos nuosmukio, dažniausiai yra prarasta strategija. Tačiau rinkos viršūnė yra puiki vieta pradėti parduoti akcijas pasirinktu pagrindu.
Tačiau galbūt norėsite išeiti iš to, ką analitikai dažnai vadina „atsilikėliais“ - akcijomis, kurių rezultatai yra prastesni. Jei po daugiau nei šešerių metų bulių rinkos akcijos nepasisekė, tikriausiai gerai išeiti iš jos, kol rinkos nuosmukis dar labiau sumažins. Jūs taip pat galite turėti kai kurių akcijų, kurių našumas buvo labai geras, tačiau arba pagrindai pradeda gerėti atrodyti drebančiai arba galite pastebėti rinkos dinamikos pasikeitimą, kuris nebegali būti palankus konkrečiai įmonei arba sektoriuje.
Pasiruošimas rinkos nuosmukiui yra puiki priežastis pradėti genėti savo portfelį iš visų įtartinų akcijų. Kalbant apie likusias jūsų valdas, jei jos iš esmės yra geros, jas verta laikyti.
6. Sutelkite dėmesį į didelio dividendų akcijas
Akcijos su dideliu dividendu nėra apsaugoti nuo rinkos nuosmukio, tačiau jų teikiamas pelnas leis jums atsikratyti rinkos nuosmukio, tuo pačiu ir toliau gaunant dosnius pinigų srautus iš investicijų. Dėl to jie bus logiškesni laikyti užsitęsusio nuosmukio metu nei galbūt grynos augimo akcijos, kurios visiškai nemoka dividendų.
Be to, mažėjant akcijų kainoms, dividendų akcijų pajamingumas didės. Pajamos gali pasiekti tokį lygį, kad atsiras naujų investuotojų, siekiančių didesnės pinigų grąžos, bangos. Tai gali paskatinti didelių dividendų akcijas tarp pirmųjų akcijų sugrįžti į kitą bulių rinką.
7. Imkitės veiksmų, kol vertybės vis dar aukštos
Kad rinkos nuosmukio strategija veiktų, turėsite pradėti keisti savo portfelį, kol nuosmukis taps akivaizdus visai rinkai. Jei nepradėsite imtis veiksmų, kol rinka nesumažės, tarkime, 20%, jūsų portfelis jau bus praradęs didelę savo vertės dalį. Ir po to galite pastebėti, kad persekiojate savo akcijas žemyn, visada tikėdamiesi atšokimo, dėl kurio jų pardavimas taps patrauklesnis.
Taip pat ypač svarbu pradėti kaupti grynųjų pinigų atsargas prieš mažėjant. Jūs norite įsitikinti, kad jūsų grynųjų pinigų pozicija yra aukšta, kol rinka pasiekia dugną. Jei palauksite, kol rinkos nuosmukis jau įsibėgės, galbūt neturėsite pakankamai laiko sukaupti grynųjų pinigų, kurių jums prireiks, kai rinka stabilizuosis.
8. Peržiūrėkite atmetimus kaip galimas pirkimo galimybes
Atsargų nuosmukis niekada neturėtų būti vertinamas kaip signalas bėgti į kalvas. Vietoj to, tai turėtų būti traktuojama kaip puiki galimybė iš anksto išdėstykite savo portfelį kitai bulių rinkai. Bet kokia investavimo galimybė, kuri šiandien atrodo gerai, bus dar geresnė, kai rinka gerokai nukirs.
Rinkos nuosmukiai, ypač dideli, linkę mažinti beveik visas akcijas - ir geras, ir blogas. Atlikę reikšmingus savo portfelio pakeitimus prieš prasidedant nuosmukiui, būsite puiki vieta pakilti į kitą rinkos bangą, žaidimo pradžioje, kai investavimo galimybės bus turtingiausios.