გზამკვლევი ინვესტიციის ETFs

ბირჟაზე მოვაჭრე სახსრები, უფრო ცნობილი როგორც ETF, ბოლო წლებში გახდა საფონდო ბირჟის ინვესტიციის ძირითადი ნაწილი.

თუ თქვენ ხართ ინვესტორი, სავარაუდოა, რომ თქვენს პორტფელში გაქვთ ერთი ან მეტი ETF.

ამ სახელმძღვანელოში ჩვენ შევხედავთ ზუსტად რა არის ETF– ები, როგორ მუშაობს ისინი, სარგებელი და რისკები, სად ვაჭრობთ მათ და რამდენად უნდა ჩადოთ მათში ინვესტიცია.

რა არის ETFs?

ETF ხშირად დაბნეულია ურთიერთდახმარების ფონდებთან. და ისინი საკმაოდ მსგავსია, ყოველ შემთხვევაში, ყველაზე ზოგადი გაგებით.

თითოეული არის ფონდი, რომელსაც აქვს აქციების, ობლიგაციების ან სხვა ფასიანი ქაღალდების პორტფელი.

მიუხედავად იმისა, რომ ურთიერთდახმარების ფონდებმა შეარჩიეს კონკრეტული აქციები, ზოგადი ბაზრის გადალახვის იმედით, ETF აგებულია კონკრეტული ბაზრის ინდექსის შესატყვისად.

ის ემთხვევა ინდექსს, მაგრამ ის არასოდეს გადააჭარბებს მას ან არ ასრულებს მას. ამ მიზეზით, ETF– ებს ხშირად უწოდებენ პასიურ ინვესტიციებს.

2018 წლის შუა პერიოდისათვის იყო 2,143 ETF მარტო აშშ -ში. ეს არის ზრდა თითქმის 50% -ით სულ რაღაც ხუთი წლის განმავლობაში.

ამ გაფართოების კარგი მიზეზი არსებობს. ვინაიდან ETF– ები ძირითადად ინდექსზეა დაფუძნებული, ეს არის სრულყოფილი გზა როგორც ინდივიდუალური, ისე ინსტიტუციური ინვესტორებისთვის ინვესტიციისთვის ბაზრებზე, აქციების ინდივიდუალური შერჩევის გარეშე ზრუნვის გარეშე.

როგორ მუშაობს ETFs?

ETF– ებით, ფონდი ინვესტიციას განახორციელებს აქციების პორტფელში, რომელიც შექმნილია შესაბამისი ინდექსის შესატყვისად.

მაგრამ ვინაიდან ინდექსი მხოლოდ იშვიათად შეიცვლება, ETF– ები იშვიათად ყიდულობენ აქციებს. მეორეს მხრივ, ურთიერთდახმარების ფონდი უფრო ხშირად ივაჭრებს ცალკეულ აქციებს.

განსაკუთრებით აგრესიულ ურთიერთდახმარების ფონდს შეიძლება ჰქონდეს პორტფელის ბრუნვა 100%-ზე მეტი. ეს ნიშნავს, რომ მთელი პორტფელი ვაჭრობს წელიწადში ერთხელ მაინც.

თუმცა, სწორედ ხშირი ვაჭრობის არარსებობის გამო, ETF– ების ინვესტიცია უფრო იაფია, ვიდრე ურთიერთდახმარების ფონდებში. იმის გამო, რომ მათ არ აქვთ ბევრი სავაჭრო აქტივობა, ხარჯების კოეფიციენტები ზოგადად არის მცირე ნაწილი 1%.

ურთიერთდახმარების ფონდებისგან განსხვავებით, ისინი არ იხდიან დატვირთვის საფასურს, რაც არის გაყიდვების ან გამოსყიდვის საფასური, რომელიც შეიძლება იყოს ფონდის ღირებულების 1% -დან 3% -მდე.

ETF– ების კიდევ ერთი უპირატესობა ის არის, რომ ისინი ვაჭრობენ ძირითად ფინანსურ ბაზრებზე, სავაჭრო კომისიებით კი აქციებთან შედარებით.

მაგალითად, თქვენ შეიძლება შეძლოთ შეიძინოთ $ 100, $ 1,000, ან $ 10,000 კონკრეტული ETF მხოლოდ 0 დოლარად ზოგიერთ ბროკერთან ერთად, როგორიცაა Ally Invest.

ეს ნიშნავს, რომ თქვენ შეიძენთ აქციების ან სხვა ფასიანი ქაღალდების მთელ პორტფელს, სულ რაღაც რამდენიმე დოლარად.

ETF– ის ტიპები

ETF– ების პოპულარობის ნაწილობრივ მაინც მათ მრავალფეროვნებას უკავშირდება. ისინი შეიძლება მოერგოს თითქმის ნებისმიერ ადამიანს საინვესტიციო მიზანი.

სხვადასხვა სახის ETF– ები მოიცავს:

ინდექსის სახსრები

ეს არის ETF, რომლებიც ინვესტიციას უწევენ ფართო ბაზრებზე, როგორიცაა S&P 500 ან რასელ 2000. მაგალითები მოიცავს Vanguard 500 ინდექსის ფონდის ინვესტორთა აქციებს (VFINX) და Schwab S&P 500 ინდექსის ფონდს (SWPPX).

როდესაც ყიდულობთ ერთ – ერთ ამ სახსრებს, თქვენ ფლობთ ამ კომპანიის ინდექსის ყველა კომპანიის მცირე ნაწილს.

სექტორის ETFs

 ETF– ები შეიძლება გამოყენებულ იქნას საფონდო ინდექსების შესაძენად ისეთ სექტორებზე დაყრდნობით, როგორიცაა ენერგეტიკა ან ჯანდაცვა. მაგალითები მოიცავს SPDR S&P Oil & Gas Exploration & Production ETF (XOP) და Vanguard Health Care Index Fund (VHT) ETFs.

თქვენ ასევე შეგიძლიათ ჩადოთ ინვესტიცია ETF– ებში, რომლებიც დაკავშირებულია განვითარებად ბაზრებთან, კონკრეტულ ქვეყნებთან, ან თუნდაც ინდუსტრიის სპეციალიზაციებთან, როგორიცაა ფარმაცევტული საშუალებები.

გაცვლითი სავაჭრო ნოტები (ETN)

ეს არის ETF ბიძაშვილები, რომლებიც ინვესტირებას ახდენენ სავალო ფასიან ქაღალდებში, როგორც წესი, ბანკების მიერ.

ისინი ძირითადად შემოსავლის გამომუშავებისთვისაა განკუთვნილი და ისინი გამოიყენება მაღალი საპროცენტო ფასიანი ქაღალდების პორტფელის შესაქმნელად, რომლებიც შესაძლოა არ იყოს ხელმისაწვდომი მცირე ინვესტორებისთვის.

სასაქონლო ETF

 ეს არის სახსრები, რომლებსაც შეუძლიათ ინვესტიცია განახორციელონ კონკრეტულ ბუნებრივ რესურსებში, როგორიცაა ოქრო, ზეთი ან მარცვლეული.

ამის მაგალითია SPDR ოქროს აქციები (GLD), რომელიც არის ყველაზე დიდი ოქროს ETF მსოფლიოში. ეს არის ოქროში ინვესტიციის საშუალება, ლითონის ფლობის გარეშე.

ეს არის მხოლოდ რამდენიმე მაგალითი იმ ტიპის ETF– ებისა, რომლებიც ხელმისაწვდომია. ასევე არსებობს ETFs ობლიგაციებისთვის, ან კონკრეტული საინვესტიციო სტილის ან საბაზრო კაპიტალიზაციისათვის (დიდი, საშუალო ან მცირე კაპიტალის აქციები).

არიან ისეთებიც, რომლებიც ცნობილია როგორც ინვერსიული ETFs, რაც ინვესტორებს საშუალებას აძლევს მიიღონ მოგება ძირითად ბაზარზე.

ETF– ის სარგებელი

ETF– ს აქვს სარგებლის გრძელი სია, მათ შორის:

• სავაჭრო გადასახადი: იაფია ყიდვა -გაყიდვა.
• ღირებულება: ETF– ებს აქვთ ძალიან დაბალი ხარჯების კოეფიციენტები.
• მარტივი ვაჭრობა: მათი ყიდვა და გაყიდვა შესაძლებელია როგორც აქციები.
• მინიმალური: ზოგადად არ არსებობს ფონდის მინიმუმი; მათი შეძენა შესაძლებელია ნებისმიერი დასახელების.
• ხელმისაწვდომობა: ისინი მცირე ინვესტორს საშუალებას აძლევს ინვესტიცია განახორციელოს აქციების მთელ პორტფელში სულ რაღაც რამდენიმე დოლარით.
• დივერსიფიკაცია: თქვენ შეგიძლიათ შექმნათ დაბალანსებული პორტფელი მცირე ETF– ებში ინვესტიციით. მაგალითად, თქვენ შეგიძლიათ შექმნათ პორტფელი ETF– ებით S&P 500 – ში უცხოური განვითარებული აქციები, განვითარებადი ბაზრის აქციები, ობლიგაციები, აშშ – ის სახაზინო ფასიანი ქაღალდები, საქონელი და რეალურიც კი ქონება.
• დაბალი დასაბეგრი: ვინაიდან ისინი ხშირად არ ვაჭრობენ კომპონენტების აქციებს, ისინი არ წარმოქმნიან დასაბეგრი კაპიტალის მიღწევებს ისე, როგორც ამას აკეთებენ ურთიერთდახმარების ფონდები.
• სწრაფი ვაჭრობა: როდესაც ყიდულობენ ან ყიდიან, ისინი დასახლდებიან იმავე დღეს. ეს განსხვავდება ურთიერთდახმარების ფონდებისგან, რომლებიც ბაზრის დახურვის შემდეგ ირიცხება.
• მრავალფეროვნება: ETF– ები შეიძლება გამოყენებულ იქნას ინვესტიციისთვის ეგზოტიკური აქტივების კლასებშიც კი, მაგალითად კონკრეტულ ქვეყნებში ან ახალ ინდუსტრიებში.

ETF– ის რისკები

ETF– ის სარგებელი გაცილებით მეტია, ვიდრე რისკები. მაგრამ ეს არ ნიშნავს რომ ETF– ები რისკის გარეშეა.

შეიძლება ნაკლები რისკი იყოს, მაგრამ ისინი არსებითია.

თქვენ არასოდეს გადააჭარბებთ ბაზარს

ეს ფაქტიურად უპირატესობაა მრავალი ინვესტორისთვის, რომლებიც კმაყოფილნი არიან ბაზრის მუშაობით.

მაგრამ თუ თქვენ გაქვთ იმედი, რომ გააკეთებთ უორენ ბაფეტის საქმეს და გაუსწრო ბაზარს გრძელვადიან პერსპექტივაში, ამას არასოდეს გააკეთებთ ETF– ებით. ისინი უბრალოდ არ არიან შექმნილი ამის გასაკეთებლად.

თქვენ შეგიძლიათ დაკარგოთ ფული ETF– ებში

მარტივად რომ ვთქვათ, როდესაც ფინანსური ბაზრები ეცემა, ასევე ეცემა ETF ღირებულებები. ვინაიდან ETF– ები დაკავშირებულია ძირითად ბაზართან, ისინი პრაქტიკულად გარანტირებული იქნება შემცირებისას, როდესაც ბაზარი ამას გააკეთებს.

შეიძლება ფართოდ გავრცელდეს მოსაზრება, რომ ETF– ები არ არიან რისკის გარეშე 

ხშირად იგულისხმება, რომ ETF– ები შედარებით რისკის გარეშეა. ეს ნამდვილად მართალია ცალკეულ აქციებთან და ურთიერთდახმარების ფონდებთან შედარებით.

არცერთ იმ ინვესტიციას შეუძლია ადვილად შეუსრულოს ბაზარი, რამაც შეიძლება ბევრი ფული დაკარგოს.

მაგრამ რადგან ETF– ები თვალყურს ადევნებენ ბაზარს, ისინი იშვიათად დაეცემა იმაზე მეტს, ვიდრე საერთო ბაზარი.

ასე რომ, წმინდა საბაზრო თვალსაზრისით, ETF არიან ნაკლებად სარისკო ვიდრე აქციები და ურთიერთდახმარების ფონდები.

მაგრამ ასევე შეიძლება არსებობდეს საზოგადოების დაუსაბუთებელი აღქმა, რომ ETF– ები არ არიან რისკების გარეშე. პირველი ETF შეიქმნა 1993 წელს, ასე რომ ისინი თითქმის არ არსებობდნენ 25 წლის განმავლობაში.

მაგრამ ისინი მართლაც გაიზარდა პოპულარობით 2008-2009 წლებში საფონდო ბირჟის ბოლო კრახის შემდეგ. იმის გათვალისწინებით, რომ ბაზარი თითქმის სტაბილურად გაიზარდა ბოლო 10 წლის განმავლობაში, შეიძლება არსებობდეს აზრი, რომ ETF– ები შეიძლება მხოლოდ გაიზარდოს.

ისინი შეიძლება შემცირდეს ცალკეულ აქციებზე და ურთიერთდახმარების ფონდებზე, მაგრამ დიახ, მათ შეუძლიათ და დაეცემა, თუ ბაზარი დაეცემა.

მაგრამ ეს ის მდგომარეობაა, რაც ბევრმა ინვესტორმა არ განიცადა აქამდე, ყოველ შემთხვევაში, რაიმე მნიშვნელოვანი ხარისხით.

როგორ ჩადოთ ინვესტიცია ETF– ში

ETF– ები იმდენად გავრცელებული გახდა, რომ მათში ინვესტიციის ჩადება თითქმის ყველა საინვესტიციო პლატფორმის ან მანქანის საშუალებით შეგიძლიათ. აქ არის მხოლოდ რამდენიმე მაგალითი:

უკეთესობა

რობო-მრჩევლები პრაქტიკულად აგებულია ETF– ებისთვის. ინვესტიციების მართვა ხდება პორტფელის თანამედროვე თეორიის საფუძველზე (MPT), რომელიც ხაზს უსვამს აქტივების გამოყოფის მნიშვნელობას ფასიანი ქაღალდების ინდივიდუალური შერჩევისას. აქცენტი კეთდება პორტფელის სწორად განაწილებაზე.

გაუმჯობესება არის ჩვენი ერთ -ერთი საუკეთესო არჩევანი ETF– ებისთვის, როგორც ხედავთ ჩვენში უკეთესი მიმოხილვა.

ETF– ები შექმნილია ამ ტიპის საინვესტიციო მოდელისთვის. მხოლოდ რამდენიმე ETF– ის გამოყენებით, რობო მრჩეველს შეუძლია შექმნას აქციების, ობლიგაციების, უძრავი ქონების და საქონლის პორტფელი. მათ შეუძლიათ ინვესტიცია განახორციელონ აქტივების თითოეულ კლასში, თითოეული კლასისათვის ინდექსზე დაფუძნებული ერთიანი ETF გამოყენებით.

ინვესტიცია უკეთესობისკენ

M1 ფინანსები

პრაქტიკულად ყველა საბროკერო ფირმა გაძლევთ საშუალებას შეიძინოთ და გაყიდოთ ETFs.

მაგალითად, საინვესტიციო გიგანტები Fidelity და Charles Schwab გვთავაზობენ ETF– ებს $ 4.95 თითო ვაჭრობაზე და ისინი ინდუსტრიის უმსხვილესი ბროკერები არიან.

თუმცა, M1 Finance არ დააკისრებს თქვენ სავაჭრო მოსაკრებელს ინვესტიცია 3000 -ზე მეტ ხელმისაწვდომი ETF– ში. ისინი ასევე საშუალებას მოგცემთ შეიძინოთ წილის აქციები ETF– ში, რაც იმას ნიშნავს, რომ თუ გსურთ, შეგიძლიათ შეიძინოთ 1 დოლარი ETF– ში.

ინვესტიცია M1 ფინანსებთან ერთად

TD Ameritrade

TD Ameritrade– ს აქვს 300 – ზე მეტი უფასო საკომისიო ETF, რომლითაც შეგიძლიათ ჩადოთ ინვესტიცია. მიუხედავად იმისა, რომ ეს გაცილებით ნაკლებია ვიდრე M1Finance, TD Ameritrade ასევე გაძლევთ საშუალებას შეიძინოთ თითქმის ნებისმიერი ETF დაბალი საფასურით 0 $ ვაჭრობა.

ეს მოგცემთ ბევრ სხვა ვარიანტს დაბალ ფასად, თუ თქვენ ეძებთ ყველაზე მეტ ვარიანტს, მაშინ TD Ameritrade არის თქვენი საუკეთესო ვარიანტი.

ინვესტიცია ჩადეთ TD Ameritrade– ში

ადამიანური ინვესტიციების ტრადიციული მრჩევლებიც კი ჩაერთნენ ETF კანონში

თუ თქვენი ფული ინვესტიცირებულია საინვესტიციო საკონსულტაციო სამსახურში, ადამიანური ინვესტიციების ტრადიციული მენეჯმენტის გამოყენებით, დარწმუნებულია, რომ თქვენი ფულის ნაწილი მაინც არის ინვესტირებული ETF– ში.

ინვესტიციების მენეჯმენტი სულ უფრო ავტომატიზირებულია, ETF– ები იკავებენ ადგილს ურთიერთდახმარების ფონდებსა და აქციებს ყველა სახის პორტფელში.

ბაზრის მთელი სეგმენტების დაფარვა შესაძლებელია ETF– ების გამოყენებით და მათი ვაჭრობა შესაძლებელია ისევე მარტივად და იაფად, როგორც ინდივიდუალური აქციები.

რამდენი უნდა ჩადოთ ინვესტიცია ETF– ში?

თუ თქვენ ხართ მცირე და საშუალო ინვესტორი, თქვენ უნდა გქონდეთ თქვენი პორტფელის უმეტესი ნაწილი ინვესტირებული ETF– ში. ეს ნამდვილად იქნება სიტუაცია, თუ ინვესტიციას განახორციელებთ ა რობო-მრჩეველი.

მაშინაც კი, თუ თქვენ გაქვთ თვითმიზანი საინვესტიციო ანგარიში, თქვენი პორტფელი უნდა იყოს აგებული გაცვლითი სახსრების საფუძველზე.

თქვენ შეგიძლიათ შექმნათ ის, რაც ზოგჯერ ცნობილია როგორც ძირითადი პორტფელი. ეს არის ძირითადი პორტფელი, რომელიც აერთიანებს ყველა ძირითადი ძირითადი აქტივების კლასს.

თქვენი პორტფელის 50% შეიძლება ინვესტიციდეს ETF– ში, რომელიც მოიცავს აქტივების შემდეგ ფართო კატეგორიებს:

1. აშშ -ს აქციები
2. საერთაშორისო განვითარებული ქვეყნების აქციები
3. საერთაშორისო განვითარებადი ბაზრის აქციები
4. ამერიკული ობლიგაციები
5. უცხოური ობლიგაციები
6. Უძრავი ქონება

ეს არის ტიპიური რობო-მრჩეველთა პორტფელის გამოყოფა. თქვენ შეგიძლიათ დაფაროთ აქტივების ექვსივე კლასი მხოლოდ ექვსი ETF– ით, თითო თითოეული აქტივის კლასისთვის.

თქვენი ინვესტიციის უპირატესობიდან გამომდინარე, შეიძლება დაგჭირდეთ დივერსიფიკაცია კონკრეტულ სექტორებში. თქვენ შეგიძლიათ დაამატოთ ETFs საქონლისთვის, ინდუსტრიის კონკრეტული სექტორებისთვის, მაღალი სარგებელი ობლიგაციებისთვის და განვითარებადი ინდუსტრიებისთვისაც კი.

ETF– ების ძირითადი ნაწილი მოიცავს აქტივების ძირითად განაწილებას, შეგიძლიათ თქვენი პორტფელის ბალანსი დაუთმოთ ნამდვილ თვითმიზანიან ინვესტიციებს. ეს შეიძლება შეიცავდეს ცალკეულ აქციებს, ურთიერთდახმარების ფონდებს, ოფციონებს ან უძრავი ქონების საინვესტიციო ნდობას.

ინვესტიცია ETF– ის ქვედა ხაზში

ETF– ები არა მხოლოდ უზრუნველყოფენ ბაზრის მაქსიმალურ გამოვლენას, არამედ ისინი ამას გააკეთებენ ისე, როგორც არის დაბალი რისკი ვიდრე სხვა სახის აქტივები.

ETFs შეიძლება გამოჩნდეს 1990 -იან წლებში, მაგრამ ისინი აშკარად 21 -ე საუკუნის ერთ -ერთი ყველაზე დიდი საინვესტიციო ტენდენციაა.

თუ თქვენ არ გაქვთ ინვესტიცია ამ ეტაპზე, თქვენ უნდა მიანიჭოთ მათ ძალიან სერიოზული სახე.