ב-24 בינואר 2022 - מדד הדאו ג'ונס נפתח ב-33,665.15 ונפל עד ל-33,274.09 לפני שנסגר לשיא של 34,383.66.
זה ירד כמעט 400 נקודות ואז התאושש לעלייה ביום של 718.51.
זו הייתה תנופה של 1109.57 נקודות (כ-3.3% בהתבסס על פתיחת הדאו).
ה-S&P 500 עשה משהו דומה. נפתח ב-4,303.12 וירד ל-4,239.30 ונסגר ב-4,413.22 - עוד תנופה מסיבית.
בימים כמו אותו יום, מאוד מפתה לחשוב שאתה יכול לנצל את התנודתיות. שאם היה לך האומץ לקנות במחיר הנמוך, היית מקבל ניצחון קל.
יש הרגשה ש"פספסת" - במיוחד כשאתה מסתכל אחורה על כמה מהר הדברים התאוששו.
אם זה מתאר אותך ואתה רוצה לנער את התחושה הזו של FOMO, המשך לקרוא:
תוכן העניינים
- ראייה לאחור היא לא הוגנת ולא שלמה
- מחסור הוא הטיה
- מה שיורד, יכול להמשיך לרדת
- יש לך דברים אחרים לעשות
- חסר לך מומחיות וכלים
- אגב, זה רק תזמון שוק
ראייה לאחור היא לא הוגנת ולא שלמה
אתה מרגיש FOMO רק בגלל שראית מה קרה. זה יתרון לא הוגן שיש לך מול מי שהיית ב-12:30 ביום שני - כשהשוק היה בשפל.
אולי גם שכחת שביום שלישי, השווקים נפתחו נמוך יותר לפני (שוב!) בסופו של דבר גבוה יותר ביום אבל עדיין נמוך מהסגירה ביום שני.
אולי גם שכחת שחלק מהמדדים נכנסו (נאסד"ק) או היו קרובים לטריטוריית תיקון (הפסד של 10% משיאים). המגיפה עדיין מתרחשת, האינפלציה עדיין הייתה גבוהה, הפד היה אמור להעלות את הריבית וכו'.
אפילו הקריפטו ירד בגדול וירד בגדול במשך חודשים (שיא של 67 אלף דולר בנובמבר, ירד ל-36 אלף דולר ביום שני). מצב הרוח לא היה טוב.
בראייה לאחור שלך אולי 20/20 אבל זה לא שלם ועושה לך שירות רע. אתה חושב שאולי החמצת הזדמנות עכשיו, אבל כרגע, אין סיכוי שהיית (או היית צריך) לעשות מהלך.
מחסור הוא הטיה
FOMO, בין אם היא משקיעה או אחרת, מסתמכת על א הטיה קוגניטיבית המכונה מחסור. אנו מניחים שכאשר דברים נדירים, הם בעלי ערך רב יותר (זהב יש ערך אך ורק משום שהוא נדיר!). אנו עשויים, ולעתים קרובות עושים, לקבל החלטות גרועות כאשר אנו מושפעים מהטיית המחסור הזו.
אנחנו לא רוצים להחמיץ הזדמנות מצוינת ולכן אנחנו עשויים לקפוץ על משהו שאחרת לא היינו מקבלים. זה מחמיר כשיש לזה היבטים רגשיים מוגברים אחרים, כמו כשהשוק נמצא בירידה ואנחנו מודאגים מהכסף שלנו.
זו הסיבה שהרבה סוחרים יגידו שהמכירה או ההצעה שלהם זמינים לזמן מוגבל - אתה לא רוצה לפספס את ההזדמנות הזו של "פעם בחיים!"
במקרה זה, המחסור קשור להשקעה. אנחנו מרגישים שהרגע הזה הוא יחיד ונדיר אבל הוא לא.
הזדמנויות נמצאות בכל מקום בבורסה. והם מופיעים לעתים קרובות. אתה עלול להחמיץ את מה שנראה כמו הזדמנות היום, אבל תהיה כזו מחר. ולמחרת. והבא.
מה שיורד, יכול להמשיך לרדת
"אל תתפוס סכין נופלת."
מספר הפעמים שהשוק עשה התאוששות כה מסיבית הן נדירות ביותר (הפעם האחרונה הייתה באוקטובר 2008 וזה היה במיתון הגדול). מספר הפעמים שהשוק יורד וממשיך לרדת באותו יום הם רבים.
עם מדדים, וחברות רבות שלהם, ייתכן שלא תתפתו לקנות בקרן כשהיא יורדת. אנחנו נוטים לשמור את זה לחברות בודדות.
חברה אחת ששמרתי עליה עין היא פלוטון. בבעלותנו Tread+ וזה עזר לי להתחיל לרוץ באופן קבוע יותר במהלך המגיפה. אני שם לב לחברה ולמנייה בגלל ההשפעה הפוטנציאלית על המוצר והשירות, פחות על הזדמנות השקעה.
להלן טבלת 5 השנים:
מה שאתה רואה הוא הרווחים האדירים במהלך המגיפה והירידה שלאחר מכן, הנה תרשים של שנה.
אם אתה אוהב את מה שהקהילה והשירות של פלוטון עוסקים בו (ואני אוהב), בשלב מסוים אולי התפתת לקנות את המניה.
ב-12 באוקטובר 2021, אולי חשבת לעצמך - "בעצמך, החברה עכשיו בחצי מהמחיר שהיא הייתה רק לפני 10 חודשים... האם כדאי לי לקנות?"
דברים שיורדים עדיין יכולים להמשיך לרדת. אני לא יודע מהי הערכת שווי הוגנת של החברה. אני לא יודע אם המשקיעים איבדו אמון במנכ"ל. אני לא יודע כלום מזה. אני כן יודע שאני לא משקיע במניות למרות שאני אוהב את השירות והמוצר.
יש לך דברים אחרים לעשות
אלא אם כן אתה סוחר במניות במשרה מלאה או בפנסיה מלאה ומשחק עם חלק קטן מביצת הקן שלך, יש לך דברים אחרים לעשות. אין לך זמן לצפות בשוק כמו נץ ולהיות שם כשהרגע הנכון מגיע (אם אתה בכלל מסוגל לזהות אותו).
וגם אם הייתם, כנראה שלא הייתם יודעים את הזמן הנכון ללחוץ על ההדק.
הנקודה שאני רוצה להבהיר היא זאת הזמן שלך יקר וסביר להניח שאתה לא רוצה לבלות אותו בישיבה ליד המחשב שלך ורענון מסך.
למעשה, יותר לעניין, אתה לא רוצה לעשות את זה כל יום כדי שלא תפספס את הרגעים (אם אתה בכלל מסוגל לזהות אותם מלכתחילה!) שבהם הם מתרחשים.
אני הולך לחלוק איתך ניתוח של ביטקוין שאמור לגרום לך לפקפק במומחיות שלך. זה של ביטקוין אז זה סופר נקי - זה מטבע.
ראשית, קרא את זה אנטומיה של מניפולציה של מחירי ביטקוין.
כמה דברים קופצים לי - מומחים שיכולים לעשות דברים מהסוג הזה משתמשים בכלים ושירותים שמעולם לא שמענו עליהם. אולי שמעתם על מסופי בלומברג או נתוני שוק ברמה 2, אבל זה רק פני השטח של שוק המניות.
המומחיות לגבי אופן הפעולה של השווקים, או שניתן לתמרן אותם, היא רובד נוסף. כיף לקרוא את ניתוח מניפולציית הביטקוין כי הוא מתחיל בדברים הגיוניים (חדשות, אם כי נטועים, ואחריהם מכירות כביסה) ומתחיל להיכנס לטריטוריה שאולי זרה לך (זה היה כדי לִי).
המונח "הצתה מומנטום" לא אומר לי כלום אבל ההסבר סופר פשוט. אתה מבצע הזמנה גדולה ואטרקטיבית ואז מבטל אותה כאשר מתבצעת ההזמנה ההפוכה (בדרך כלל על ידי בוט), מה שמשאיר את ההזמנה ההפוכה תלויה שם. ואז הדברים משתגעים.
לבסוף, חזור וקרא את צירי הזמן... הכל היה בשניות. כל אלה היו בוטים. אין לך בוטים.
אני מכיר אנשים שעושים את זה למחייתם והכלים שלהם שונים. הבנתם את השווקים שונה. הסיפור הזה היה על ביטקוין אבל כדאי להאמין שהוא קיים גם בבורסה - זו הסיבה שיש נפילות בזק.
אגב, זה רק תזמון שוק
בסופו של דבר, השקעה ב-FOMO היא באמת עיתוי שוק. כל מה שאתה יודע על החולות של תזמון שוק נכון גם לגבי התחושה הזו של השקעה ב-FOMO.
אתה מרגיש FOMO כי החמצת את העלייה בשוק. אבל זה יכול היה להיות באותה קלות צניחה בשוק.
כאשר אתה מנסה לתזמן את השוק, לפעמים אתה מקבל את זה נכון ולפעמים אתה טועה. ללא יתרון, האם אתה יכול לעשות את זה נכון לעתים קרובות יותר מאשר לא? מי יודע.
וגם אם אתה מבין נכון, באיזה מחיר לרמות הזמן, האנרגיה והלחץ שלך?
עבור חלקם - זה כיף ואתם יודעים שזה הימורים, לכו על זה.
לאחרים - ובמיוחד אם זו ביצת הקן שלך, הייתי עושה זאת ברצינות לשקול זאת מחדש.