Fisher Investments Review: Hands-On Portfolio Management

Az 1979-ben alapított Fisher Investments egy jól ismert befektetési tanácsadó cég. Sok befektető azonban nincs tisztában az általa kínált szolgáltatásokkal, és azzal, hogy a pénzkezelők javítani tudják-e jelenlegi portfólióteljesítményüket.

A jó vagyonkezelők azt a gyakorlati támogatást tudják nyújtani, amelyre a nagy nettó vagyonnal rendelkező háztartásoknak szükségük van befektetéseik megfelelő kezelésére. Segíthetnek azoknak a befektetőknek is, akik személyre szabott befektetési stratégiákat szeretnének.

Ebben a Fisher Investments Review-ban mindenre kiterjedek, a szolgáltatásoktól és díjaktól a számlaminimumokig és a vagyonkezelési lehetőségekig.

Tartalomjegyzék

1. Mi az a Fisher Investments?
2. Ken Fisherről
3. Befektetési filozófia
4. Történelmi előadás
5. Fisher befektetési díjak és minimumok
6. Fisher befektetési szolgáltatások
1. Portfólió menedzsment
2. Pénzügyi tervezés
3. Negyedéves portfólióértékelések
4. Ügyfélprogramok
5. Járadék felülvizsgálata
7. Érvek és ellenérvek
8. Alternatívák a Fisher befektetésekhez
1. Erősítse meg
2. Javulás
3. Vagyonfront
insta stories
9. Kinek a legjobb Fisher?
10. Kinek kell elkerülnie a Fisher-befektetéseket?
11. A Fisher-befektetések lényege

Mi az a Fisher Investments?

Fisher befektetések független, díj ellenében bejegyzett befektetési tanácsadó cég virtuális és személyes magánvagyon- és üzleti 401(k) szolgáltatásokat kínál.

A céget 1979-ben alapította Ken Fisher. A cég központja Camasban, WA, de 2023 nyarán Planoba költözik, TX.

Az Egyesült Államok több államában regionális irodák és befektetési képviselők működnek. Ezenkívül a Fishernek számos nemzetközi irodája van szerte a világon. Összességében a Fisher Investments több mint 130 000 ügyfelével és 192 milliárd dolláros kezelt vagyonnal (AUM) rendelkezik.

A kezelt 192 milliárd dollárból hozzávetőleg 36 milliárd dollár intézményi befektetőktől (33 milliárd dollár AUM) és amerikai kis- és középvállalkozásoktól (3 milliárd dollár AUM) származik. A fennmaradó ügyfélkört egyéni befektetők alkotják.

A legtöbb portfólió minimális befektetési küszöbe 500 000 USD, így Fisher szolgáltatása a legalkalmasabb magas nettó értékű befektetők. Ez azt jelenti, hogy nem kell egy akkreditált befektető csatlakozni.

Ken Fisherről

Ken Fisher a Fisher Investments alapítója, jelenleg a társaság ügyvezető elnöke és befektetési vezérigazgató-helyettese. Befektetési szakemberek családjából származik. A Fisher Investments elindítása előtt Ken jól ismert volt arról, hogy úttörőként segítette Ár-értékesítés aránya, napjaink egyik széles körben használt befektetési mutatója.

Fisher írta az egyik leghosszabb ideig futó rovatot is Forbes Magazin, „Portfólióstratégia” címmel, amely 37,5 éven keresztül havonta futott 2016 decemberéig. Továbbra is rendszeresen fellép az országos médiában, és havonta ír befektetési rovatokat.

Befektetési filozófia

Ellentétben a legtöbb vagyonkezelési szolgáltatással, amelyek passzív befektetési megközelítést alkalmaznak index alapok, A Fisher Investments aktív gazdálkodást folytat, és célja a piac felülmúlása.

A legtöbb befektetési stratégiát a MSCI World Index, amely 23 fejlett nemzetközi piacon követi nyomon a részvények teljesítményét.

Fisher szerint a vállalat filozófiája „olyan pénzügyi elveken alapul, amelyek minden befektetési döntésünket irányítják, és amelyek a kapitalizmusba és a szabad piacok erejébe vetett hitünkben gyökereznek”.

A bizalmi tanácsadók segítenek testreszabott portfóliók felépítésében, keresve az ügyfelek személyes céljainak és meggyőződésének megfelelő hazai és globális lehetőségeket. Portfóliója tartalmazhat részvényeket, kötvényeket, ETF-ek, készpénz és egyéb értékpapírok, amelyek hosszú távú vagyont termelhetnek.

Tudjon meg többet a Fisher Investmentsről

Történelmi előadás

A Fisher Investments nem hozza nyilvánosságra átlagos portfólióteljesítményét, de egy adott stratégiáról érdeklődhet, ha egy regionális képviselővel beszél.

A cég átlátható, és kijelenti, hogy pénzkezelői nem mindig értenek hozzá jól. A befektetési teljesítmény kiszámítása a Global Investment Performance Standards (GIPS®), a befektetési menedzserek teljesítményének mérésére szolgáló iparági szabvány.

Fisher befektetési díjak és minimumok

Magánszemélyeknek és családoknak legalább 500 000 USD-t kell befektetniük ahhoz, hogy privát ügyfélcsoport-számlát nyithassanak. Az éves kezelési díj a hírek szerint 1% és 1,5% között van, bár a magánszemélyeknek időpontot kell egyeztetniük a díjstruktúra felülvizsgálatához.

A Fisher Investments azonban kijelenti: „Csak a kezelt vagyonra számlázunk – nem adunk el termékeket, és nem keresünk jutalékot az ügyletekből.” 

A legtöbb vagyonkezelési szolgáltatáshoz hasonlóan ez is lépcsőzetes díjszerkezettel rendelkezik, kisebb százalékokkal a magasabb egyenlegszintek érdekében.

A jelentések szerint 500 000 USD vagy annál kisebb számlaegyenleg esetén 1,5%-os díjat kell fizetni. Az 1%-os tanácsadói díjra való jogosultsághoz több millió dolláros portfólió szükséges. Ez a díjstruktúra versenyképes pénzügyi tanácsadó felvétele de drágább, mint a hibrid és a robo-tanácsadó platformok.

Fisher befektetési szolgáltatások

A Fisher Investments diszkrecionális pénzkezelő. Ez azt jelenti, hogy amikor regisztrál, felhatalmazza portfóliókezelőjét, hogy vételi és eladási döntéseket hozzon a befektetéseivel kapcsolatban.

Természetesen Fisher ezeket a döntéseket az Ön általános befektetési céljaira alapozta, amelyek figyelembe veszik kockázattűrő képességét, időhorizontját, pénzügyi céljait stb. Rendszeresen találkoznak ügyfeleikkel, hogy felülvizsgálják céljaikat, és szükség esetén változtatásokat hajtsanak végre.

Portfólió menedzsment

Egy díjmentes tanácsadó segít felügyelni befektetési portfólióját és személyre szabni azt, hogy megfeleljen a következő tényezőknek:

• Személyes célok 
• Kockázattolerancia
• Idö Horizont
• Pénzforgalmi igények
• Tőkenyereség-adó optimalizálás

Befektetési tanácsadója figyelembe veszi külső jövedelmét és vagyonát is, hogy diverzifikált portfóliót építsen fel, és segítsen Önnek nyomon követni az egyes befektetéseket.

Megbeszéléseket folytathat a tervezési és megvalósítási folyamat során. Az Ön tanácsadója és a befektetési csapat stratégiailag helyezi el a kereskedéseket. Amíg Ön egy elsődleges tanácsadót kap, egy szakértői csapat fogja kiszolgálni és kezelni portfólióját.

Befektetési lehetőségei a következők:

• Tőkeszámlák: Részvények, ETF-ek és befektetési alapok
• Fix kamatozású számlák: Kötvények és jövedelemtermelő eszközök
• Vegyes fiókok: Részvények és fix kamatozású befektetések kombinációja

Fisher támogatja mind az adóköteles közvetítést, mind az adókedvezményt nyugdíjszámlák. Személyre szabott befektetési terve adóoptimalizálási stratégiákat fog végrehajtani, hogy optimalizálja befektetési potenciálját, miközben minimalizálja az adóbírságot.

Mivel a Fisher Investments nem működik együtt egy adott alapszolgáltatóval, és betartja a bizalmi alapszabályt, Önt nem irányítják egy adott alaptársaság felé.

Néhány kiosztás, amelyet Fisher tartalmazhat, a következők:

• Globális
• Globális, kivéve az Egyesült Államokat
• Az Egyesült Államok stratégiái
• Feltörekvő piacok
• Long/Short részvények
• Minőségi

A Fisher Investments házon belüli kutatócsoportot alkalmaz, hogy felülről lefelé irányuló kutatást végezzen a különböző ágazatokban. Tanácsadója ezeket az eredményeket arra fogja használni, hogy tájékozott, válogatott ajánlásokat fogalmazzon meg.

Pénzügyi tervezés

A vagyonkezelés túlmutat a legjobb befektetések kiválasztásán rövid és hosszú távú céljaihoz.

Az alábbi feladatokhoz kaphat segítséget:

• Költségvetés
• Sürgősségi alap létrehozása
• Nyugdíjas célok kialakítása
• Nyugdíj-kivonási terv
• Ingatlantervezés (beleértve adományozók által javasolt alapok) 

Ha befektetési menedzserével együtt dolgozik ezeken a célokon, az segít neki elemezni az Ön teljes pénzügyi képét. Csökkentett valószínűséggel élheti túl vagyonát, és precízebb, személyre szabott befektetési tervben részesül.

Tudjon meg többet a Fisher Investmentsről

Negyedéves portfólióértékelések

A Fisher Investments Befektetési Politikai Bizottságtól minden tag negyedévente áttekintést kap. Ez a jelentés a közelmúltbeli piaci teljesítményt, a globális befektetési feltételeket és a jövőbeli piaci kilátásokat tárgyalja.

A bizottság évente kétszer rögzít egy Tőkepiaci Frissítési videót, amely részletesebben bemutatja a témát hogyan értelmezik a portfólió-döntéshozók jelenleg a piaci viszonyokat befektetésük kiigazításához filozófia.

Ezenkívül az alapító Ken Fisher a negyedéves jelentések mellett rendszeres betekintést nyújt oszloponként vagy videónként.

Ügyfélprogramok

A Fisherrel való befektetés egyik előnye, hogy 60 város interaktív programjaihoz férhet hozzá. Más szolgáltatások esetében előfordulhat, hogy éves portfólió-felülvizsgálatot végez, de az év többi részében ritkán beszél pénzügyi tanácsadójával.

Fisher erőforrásai közé tartozik:

• Kötetlen összejövetelek más ügyfelekkel (nincs jelen a Fisher Investments személyzete)
• Befektetési kerekasztal-beszélgetések
• Piaci előrejelző szemináriumok
• Web alapú szemináriumok, ahol kérdéseket tehet fel a Befektetéspolitikai Bizottságnak

Ezekért a rendezvényekért nincs külön díj.

Járadék felülvizsgálata

A Fisher Investments nem értékesít járadékok de ingyenes konzultációt biztosít azoknak az ügyfeleknek, akiknek már van ilyen. Az információgyűjtéshez egy kezdeti konferenciahívás vesz részt Ön, a Fisher Investments és a járadékbiztosítási társaság.

A kezdeti megbeszélés után a befektetési tanácsadója eldönti, hogy a Fisher Investments hogyan tud hasonló vagy jobb eredményeket elérni. Nem köteles átváltani a járadékot, ha úgy gondolja, hogy az az Ön érdeke, hogy megtartsa azt.

Tudjon meg többet a Fisher Investmentsről

Érvek és ellenérvek

Profik

• Fiduciárius tanácsadók díjszabással
• Pénzügyi tervezési hozzáférés
• Személyre szabott portfóliók készítése

Hátrányok

• Magas minimális portfólióegyenleg (500 000 USD)
• Magas éves kezelési díjak (1-1,5%)
• Nem passzív befektetési stratégiákhoz (azaz csak indexalapokhoz)

Alternatívák a Fisher befektetésekhez

Hat vagy 7 számjegyű befektetési portfólió felügyeletére diszkrecionális alapkezelő cég kiválasztása nagy döntés. Mielőtt regisztrál a Fisher Investments szolgáltatásra, vegye figyelembe a következő platformokat. Vegye figyelembe, hogy ezen alternatívák egyike sem teszi pontosan azt, amit Fisher, mivel a legtöbb olyan online platform, amely passzívabb befektetési megközelítést ösztönöz.

Ez nem rossz – csak ne feledje, hogy az almát mindig almával hasonlítsa össze.

Erősítse meg

A Empower Personal Dashboard (korábban Személyes tőke) talán a legközelebbi alternatíva, mivel kezelt portfóliókat és hozzáférést biztosítanak egy pénzügyi tanácsadó csapathoz, mindössze 100 000 dollár befektetési eszközzel.

Az Empower emellett számos ingyenes pénzügyi tervezési eszközt kínál minden tag számára, még akkor is, ha Ön nem éri el a 100 000 dolláros minimumot, vagy úgy dönt, hogy saját portfólióját kezeli. Néhány eszköz tartalmaz nettó vagyonkövetőt, befektetési díjakat és eszközallokációs elemzőt, nyugdíjas tervezőés egy alapköltségvetés.

Ezenkívül egy Empower Personal Cash számla versenyképes kamatot keres, és akár 2 millió dolláros FDIC biztosítást kínál. Ez a készpénzkezelő számla korlátlan pénzfelvételt tesz lehetővé, és számlák fizetésére is használhatja. Olvassa el a mi Empower Investment áttekintése további információért.

Tudjon meg többet az Empowerről

Javulás

Javulás kezelt számlákat biztosít minimális egyenlegkövetelmények nélkül. A robo-tanácsadó hagyományos részvény- és kötvényindex ETF-ekbe fektet be alacsony, évi 0,25%-os díj ellenében. Személyre szabott stratégiákat is követhet, mint például a társadalmilag felelős alapok, a kriptográfia és a céljövedelem. Az adókiesés betakarítása minden terv esetén ingyenes.

Igény szerinti pénzügyi tanácsadói hozzáférést kaphat legalább 100 000 dolláros számlaegyenleggel, ha jogosult a Prémium csomagra. Nem lesz ugyanazon a szinten, mint amit a Fisher Investments kínál, de az éves díj csak 0,40% az összes mérlegszintre.

Az alapfelhasználók számos online nyugdíjtervezési eszközhöz és pénzügyi kalkulátorhoz is hozzáférhetnek, amelyek hatékony alternatívát jelenthetnek a tanácsadó felvétele mellett.

A platform emellett a ingyenes folyószámla és magas hozamú készpénzkezelési számlák, amelyek megkönnyítik a banki díjak elkerülését, miközben számos banki előnyt élveznek. Tudjon meg többet a mi oldalunkon Jobb áttekintés.

Tudjon meg többet a jobbításról

Vagyonfront

Vagyonfront egy robo-tanácsadó, amely menedzselt portfóliókat és automatizált pénzügyi tervezési eszközöket kínál. Sajnos nem kínál hozzáférést emberi tanácsadóhoz, ami egyesek számára az üzlet megtörése.

A minimális kezdeti befektetés 500 USD; a fejlett portfólióopciók nagyobb egyenleggel nyithatók meg. Két lehetőség az USA közvetlen indexelése (minimum 100 000 USD) és a Smart Beta (minimum 500 000 USD). Minden részvénybefektetési tervre 0,25%-os díj vonatkozik.

Az alacsony költségű befektetési lehetőségek mellett az automatizált pénzügyi tervezési eszközök segíthetnek olyan megtakarítási tervet kidolgozni, amely kulcsfontosságú életeseményekre, például egyetemre, nyugdíjba vonulásra és lakásvásárlásra fordítható. Először kipróbálhatja őket, hogy eldöntse, biztosítják-e a pénzügyi tanácsadás keresel.

Az online brókercég banki termékeket is kínál. Az egyik funkció a Wealthfront Cash Account versenyképes kamattal, korlátlan átutalással, havi díjak nélkül és akár 3 millió dolláros FDIC biztosítással (partnerbankokon keresztül).

Portfólió hitelkeret is rendelkezésre áll, ha eszközei más területeken termelékenyebbek lehetnek befektetési eszközök korlátozott ideig. Olvassa el a mi Wealthfront áttekintés minden részletért.

Tudjon meg többet a Wealthfrontról

Kinek a legjobb Fisher?

A Fisher Investments olyan gazdag egyének számára alkalmas, akik pénzügyi tervezési szolgáltatásokhoz szeretnének hozzáférni egy teljes körűen kezelt befektetési portfólióval együtt. A professzionális menedzsment értékesebbé válik, ha jelentős portfólióval rendelkezik, és a díjak megérik.

Az egyéneknek fontolóra kell venniük a Fisher által kínált szolgáltatásokat, amikor már nem akarják saját portfóliójukat kezelni. Az ideális befektető az aktív befektetési stílust részesíti előnyben, amely több lehetőséget keres a vagyon növelésére, de muszáj érezze jól magát egy adaptív portfólióval, amely nagyobb valószínűséggel lép ki pozíciókból és egyensúlyba kerül a piaci feltételeknek megfelelően változás.

Kinek kell elkerülnie a Fisher-befektetéseket?

Ez a szolgáltatás nem erre való új befektetők és a befektetők, akik alacsonyabb költségek mellett szeretnék saját portfóliójukat kezelni. Alacsony költségű ETF-ek vagy indexalapok vásárlása és birtoklása passzív befektetési megközelítésével kevesebb díjat kell fizetnie.

Az 500 000 dolláros minimum kiszűri a kisbefektetőket, és többeket robo-tanácsadók alacsonyabb áron kínál alapvető portfóliókezelést és pénzügyi tervezői hozzáférést.

Tudjon meg többet a Fisher Investmentsről

A Fisher-befektetések lényege

A Fisher Investments jól illeszkedik a nagy nettó vagyonnal rendelkező befektetők számára, akiknek nem kell részt venniük a mindennapokban döntéshozatalban, és hajlandóak valamivel magasabb díjat fizetni a szakmai tanácsadásért és a gyakorlati portfólióért menedzsment.

A legjelentősebb akadály az 500 000 dolláros befektetési minimum elérése, és az akár 1,5%-os vagyonkezelési díjjal is elégedettnek kell lennie. Ha nem éred el a minimumokat, vagy a díjak túl magasak, a fent említettekhez hasonló robo-tanácsadói platformok jó kompromisszumot jelenthetnek.