Hogyan vehet fel kölcsönt részvényportfóliója ellenében

instagram viewer

Amikor felhalmozott egy bizonyos szintű vagyont, különböző stratégiák kezdenek értelmet nyerni.

Az egyik ilyen stratégia a hitelekre támaszkodni.

De az adósságnak rossznak kell lennie, nem? Nem mindig. 🙂

Ez a kulcsfogalom mögött Vegyél, kölcsönözz, halj meg Stratégia – kölcsönt vesz fel megbecsült eszközei ellenében, hogy készpénzhez jusson. Ha elolvassa a bejegyzést, és megérti a koncepciót, felmerülhet a kérdés, hogy kihasználhatja-e ezt.

Biztosan megteheti.

Ebben a bejegyzésben megmutatom, hogyan használhatod fel ugyanazt a stratégiát, mint a gazdagok, hogy likviditáshoz jussanak anélkül, hogy értékes eszközöket adnál el és tőkenyereséget váltanál ki.

Tartalomjegyzék
  1. Ellenőrizze, mit kínál a bróker
    1. Charles Schwab elzálogosított eszközsor
    2. Wealthfront portfólió hitelkeret
    3. Ally Invest margin számla
    4. Magánbefektetési tanácsadók
  2. Igen, ez csak egy margin számla
  3. Fontolja meg a lakáscélú hiteleket
  4. Mire kell vigyázni

Összefoglalva, a Buy Borrow Die alapvető stratégiája az, hogy ahelyett, hogy egy megbecsült eszközt, például részvényeket adna el, egyszerűen hitelt vesz fel, és fedezetként használja az eszközt. Jelenleg is kap készpénzt, akárcsak egy eladáskor, de ez egy kölcsön, így inkább kamatot fizet, mint tőkenyereséget.

Eladhatja a megbecsült eszközt, de akkor a nyereség után tőkenyereségadót kell fizetnie. Miért fizessünk 10–15%-ot (hosszú távú haszonkulcs) vagy még nagyobb adócsökkentést, ha van jobb megoldás?

Fontos megjegyezni, hogy ez most különösen jól működik, mert a kamatok történelmi mélyponton vannak.

Szóval, hogyan csinálod?

Ellenőrizze, mit kínál a bróker

Egyes brókercégek speciális hitelprogramjaik vannak erre a célra – gyakran portfólióhiteleknek vagy portfólió-hitelkereteknek nevezik. Másoknak nincs külön programjuk, és egyszerűen összerakják a margószabályokkal. Vásárlás előtt gyorsan nézze meg, mit kínál a bróker.

Ha nem tetszik, ami van, vagy kíváncsi, mi van odakint, nézzen körül, mert elég sokféle van.

Íme néhány ismertebb és népszerűbb név és ajánlatuk:

Charles Schwab elzálogosított eszközsor

Charles Schwabnak van egy speciális elnevezésű programja, a Elzálogosított eszközsor. Ez egy „rugalmas, nem rendeltetésszerű hitelkeret”, amely egy külön „zálogszámlára” helyezi vagyonát, majd hitelkeretet biztosít Önnek, amellyel hozzáférhet az adott zálogszámlán lévő pénzeszközökhöz.

Vannak bizonyos korlátozások arra vonatkozóan, hogy mit tehetsz a pénzzel, de nem:

  • értékpapírokat vásárolni
  • törleszteni a fedezeti kölcsönöket
  • letétbe helyezi egy brókerszámlára

Nem akarják, hogy vedd el a pénzt és fektess be a nyilvános piacokon. Ez egy hagyományosabb letétszámlává tenné, amit szerintem kockázatosabbnak tartanak. Vagy legalábbis egy külön kockázati osztályba, amely nagyobb odafigyelést igényel.

A leglenyűgözőbb dolog ebben az, hogy a 25 dolláros késedelmi díjon kívül nincs díj. Van azonban egy minimális kezdeti húzás 70 000 dollár. Ez technikailag egy portfólió hitelkeret, de az első lehívásnak 70 000 dollár felett kell lennie. Az első csiga elég jelentős. A későbbi húzások alacsonyabbak lehetnek, de az első nagy.

Hogy mennyit ér, kevés különbség van a portfólió-hitelkeret és a portfólióhitel között.

Ami a kamatlábat illeti, Charles Schwab a fedezett egynapos finanszírozási kamatlábhoz (SOFR) indexeli a kamatlábaikat, majd felárat ad hozzá.

A 2021.10.26-i árak a következők:

A kölcsön értéke
Biztosíték a keletkezéskor
Index Kamatláb
Terjedés
$100,000 – $250,000 SOFR 4.65%
$250,000 – $500,000 SOFR 3.40%
$500,000 – $1,000,000 SOFR 2.90%
$1,000,000 – $2,500,000 SOFR 2.40%
2 500 000 USD és több SOFR 1.90%

Wealthfront portfólió hitelkeret

Vagyonfront hasonló terméket kínál – Portfólió Hitelkeretet. Ha mindössze 25 000 USD vagyona van (vs. Schwab magasabb, 100 000 dolláros követelménye), elérheti ezt a terméket, és portfóliója 30%-a ellenében kölcsönt vehet fel.

A Wealthfront Portfolio Line of Credit egy letéti hitelezési termék, így elviheti a pénzt, és azt csinálhat vele, amit akar. Nincsenek korlátozások, mint Charles Schwab Pledged Asset Line esetében. A portfólió-hitelkerethez tartozó számlára nem utalhatja vissza, de egy másik számlára befizetheti.

A Wealthfront árfolyamai az effektív szövetségi alapkamatláb (EFFR) plusz egy spread határozza meg, amelyek 2021.10.26-án:

Az összesített nettó betétek közül nagyobb
és az adóalany piaci értéke
Vagyonfronti számlák
Éves kamatláb
Lekerekítve a legközelebbire
0,05% az Ön javára
$25,000 – $499,999 Hatékony szövetségi alap kamatláb +3,60%
$500,000 – $999,999 Hatékony szövetségi alap kamatláb +2,85%
$1,000,000 + Hatékony szövetségi alap kamatláb +2,35%

Nem minden bank, amely portfólióhitelkeretet kínál, lehetővé teszi részvények vásárlását. Például, A PNC Bank portfólió hitelkeretet kínál de nem vásárolhat befektetési értékpapírt vagy törlesztheti a letéti tartozást. Tehát még akkor is, ha ugyanaz a név, gondosan ellenőriznie kell a feltételeket.

Ally Invest margin számla

Az Ally Investnek, amely az általam használt bróker, nincs külön neve vagy számlatípusa – ők úgy hívják, mint a legtöbb más bróker. Áttételi számlát kell igényelnie, de miután jóváhagyták, kölcsönt vehet fel ellene, és átutalhatja a pénzt máshová. Akár csekket is kérhet.

Csak mint referenciakeret, Ally Invest fedezeti számlát kínál az alábbi kamatokkal (2021.10.26.):

Margin Balance Kamatláb
Akár 9999 dollár 7.75%
$10,000 – $24,999 7.75%
$25,000 – $49,999 7.50%
$50,000 – $99,999 6.75%
$100,000 – $249,999 5.50%
$250,000 – $499,999 4.50%
$500,000 – $999,999 4.00%
1 000 000 USD vagy több 3.25%

Magánbefektetési tanácsadók

Vannak magánbefektetési tanácsadók, akik különböző feltételekkel kínálnak fedezeti számlákat. A Wealthfront lehetővé teszi, hogy az eszközök 30%-a ellenében vegyen fel kölcsönt, egy magánbefektetési tanácsadó pedig sokkal több hitel felvételét teszi lehetővé (úgy láttam, hogy ez az arány eléri a 85%-ot is). Néhányan lehetővé tehetik, hogy a részvényeken kívül más eszközöket is kihelyezzen, mint például a részvényopciók (vételi és eladási opciók).

Ennél is fontosabb, hogy versenyképesebb kamatokat kínálhatnak, mert különböző letétkezelőket keresnek. (de nézd meg a többi díjat!)

Láttam, hogy néhány cég 1% alatti árakat kínál (2021. 10. 26-án), bár nem tudom, hogy pótolják-e az egyéb díjak különbsége, vagy annak megkövetelése, hogy bizonyos egyéb szolgáltatásaikat igénybe vegye (amelyek a költség).

Igen, ez csak egy margin számla

Ha úgy hangzik, hogy a Wealthfront portfólió hitelkerete olyan, mint egy fedezeti számla, akkor igaza van. Sok brókercég ezt az utat választja, hogy ilyen típusú terméket kínáljon.

Charles Schwab esetében ez egy kicsit más, mert egy kevésbé kockázatos verziót hoztak létre a pénz felhasználásának korlátozásával. Mivel nem használhatja több részvény vásárlására, egy kicsit csökkentették a kockázatot. Továbbra is befektetheti más eszközökbe, például házba vagy vállalkozásalapításba, de nem helyezheti vissza a piacra. Őszintén szólva apró különbségnek tűnik, mivel a biztosíték még mindig ingatag.

Felhozhatja azt az érvet, hogy kevésbé ingadozó eszközt vásárol az alapokkal? De ha nyaralásra költi, annak 0 dollár az értéke. Ennél ingatagabb nem lehet! 🙂

Fontolja meg a lakáscélú hiteleket

A Buy Borrow Die Stratégia bármilyen eszközzel indulhat, lehetőleg egy megbecsült értékkel. Ha nem értékelődött fel, egyszerűen eladhatja, nem fizet tőkejövedelemadót, és megkaphatja a készpénzét.

Ez a megbecsült érték bármi lehet, és sok amerikai számára ez az eszköz az otthona.

Ha egy portfólióhitel vagy hitelkeret kicsit soknak tűnik számodra, tekintsd közeli rokonának – a lakáscélú hitelnek vagy hitelkeretnek. Ugyanez az elképzelés, kivéve, hogy az otthoni értékek minden bizonnyal kevésbé ingadozók (és az árakat nem teszik közzé minden másodpercben), és így kevesebb kockázatot jelent.

Ezen pénzügyi eszközök kamatai is általában alacsonyabbak. Végül is a készpénz készpénz, és nem számít, hogy az otthonában lévő vagy a részvényportfóliójában lévő részvényekből származik.

Mire kell vigyázni

Sok mindenre kell figyelni, és ez nem egy teljes lista. Soha nem használtam árrés számlát (és soha nem is szándékozom kereskedési célokra), így ezek a kezdeti gondolataim az alapján, hogy mit gondolnék, ha ezt az utat választanám.

Először is, mivel Ön kölcsönt kap, és mögöttes eszközökkel van biztosítva, előfordulhatnak olyan helyzetek, amikor a bróker anélkül intézkedik, hogy előzetesen egyeztetnie kellene Önnel. Ez akkor történik, amikor a mögöttes eszközök értéke csökken.

Például, ha az eszközök értéke jelentősen csökken, a bróker eladhatja azokat, hogy megfeleljen a fedezeti követelményeknek. Ha elolvasod Wealthfront Margin Handbook, látni fogja ezt a részt arról, hogy a Wealthfront mit tehet a fiókjával kapcsolatban (ez lényegében ugyanaz a szöveg összes margin számlák, és nem kizárólag a Wealthfront esetében):

  • Több pénzt veszíthet el, mint amennyit letétbe helyez a fedezeti számlán. A letéti számláján lévő értékpapírok értékének csökkenése megkövetelheti, hogy megadjon nekünk további pénzeszközöket, hogy elkerülje ezen értékpapírok vagy más értékpapírok vagy eszközök kényszerértékesítését fiókok).
  • Kikényszeríthetjük az Ön számláján lévő értékpapírok vagy egyéb eszközök eladását. Ha a letétszámláján lévő tőke a fenntartó letéti követelmények, vagy a magasabb „házunk” alá esik követelményeinek megfelelően eladhatjuk a nálunk vezetett bármely számláján lévő értékpapírokat vagy egyéb eszközöket a letét fedezésére. hiány. Az értékesítést követően Ön is felelős a számlán lévő esetleges hiányokért.
  • Eladhatjuk értékpapírjait vagy egyéb eszközeit anélkül, hogy kapcsolatba lépnénk Önnel. Egyes befektetők tévesen úgy gondolják, hogy egy cégnek fel kell vennie velük a kapcsolatot a letéti felhívás érvényességéhez, és ez nem lehetséges felszámolják az értékpapírokat vagy egyéb eszközöket a letéti számlájukon a felhívás teljesítése érdekében, kivéve, ha a cég előbb felvette velük a kapcsolatot. Nem ez a helyzet. Bár megkíséreljük értesíteni Önt a fedezetfelhívásokról, ezt nem köteles tennünk. Azonban még akkor is megtehetjük, ha felvettük Önnel a kapcsolatot, és megadtunk egy konkrét dátumot, ameddig a fedezetfelhívást teljesítheti megtenni a szükséges lépéseket pénzügyi érdekeink védelme érdekében, beleértve az értékpapírok azonnali, előzetes értesítés nélküli értékesítését te.
  • Nem jogosult megválasztani, hogy számláján (számláin) mely értékpapírokat vagy egyéb eszközöket kell felszámolni vagy eladni fedezetfelhívás teljesítése érdekében. Mivel az értékpapírok a fedezeti kölcsön biztosítékai, jogunk van eldönteni, hogy melyik értékpapírt adjuk el érdekeink védelme érdekében.
  • Bármikor megnövelhetjük a „házi” karbantartási ráhagyás követelményeit, és nem köteles előzetes írásbeli értesítést küldeni. Ezek a változások a cégpolitikában gyakran azonnal életbe lépnek, és fenntartási letéti felhívást eredményezhetnek. A hívás teljesítésének elmulasztása arra késztethet bennünket, hogy felszámoljuk vagy eladjuk az Ön számláján lévő értékpapírokat.
  • Nem jogosult az idő meghosszabbítására fedezetfelhívás esetén. Noha bizonyos feltételek mellett az Ön rendelkezésére állhat a letéti követelmények teljesítéséhez szükséges idő meghosszabbítása, az ügyfélnek nincs joga a hosszabbításhoz.

Ezek mind jól megérthetők, ha margin számlát használ. Felismerheti, ha úgy gondolja, hogy ez valami más vagy gyökeresen új. Ha kölcsönt vesz fel valami ellen, és ennek a valaminek az értéke lecsökken, a hitelezőnek lépéseket kell tennie, hogy megvédje magát.

Vannak más ráncok is. Például nem használhatja fel a nyugdíjszámlán lévő eszközöket.

A Wealthfront és még sok más esetében a Portfólió Hitelkerethez kapcsolódó befektetési számlán elhelyezett összes betét először a fennálló egyenlegre (kölcsön) kerül felhasználásra. Tehát egy másik számlára szeretne befizetni, hacsak nem a kölcsön kifizetése volt a célja.

Ez azt is jelenti, hogy ha bármely részesedés osztalékot fizet, azt a kölcsön kifizetéseként kell kezelni. Kisebb részletek, de ez jelentős lehet, ha a bevételt is ezekre az osztalékrészvényekre támaszkodik.

Ha a környéken vásárol, előnyös, ha elkészíti a házi feladatát, mert az árak eltérőek lehetnek. Csak a fenti példákban láttuk, hogy Charles Schwab árfolyama a SOFR-hez, míg a Wealthfront árfolyama az EFFR-hez van kötve. A SOFR nem ugyanaz, mint az EFFR. Ha kíváncsi vagy a kettő közötti különbségre, ennek a bejegyzésnek remek magyarázata van. Közel állnak egymáshoz, de van néhány apró különbség, és meg kell értened őket.

Általánosságban elmondható, hogy valaki, aki ezt az utat választja, pénzügyileg hozzáértő lesz, és ezek a „keresnivalók” általában a margók közelében vannak. Fizetsz egy kis pluszt ide vagy oda, és ez nem fogja jelentősen befolyásolni az anyagi helyzetedet. Ennek ellenére végezze el a házi feladatát, mert elég sokféle van.

click fraud protection