Hogyan fektesse be az első 1000 dollárt

Mindannyian valahol elkezdjük.

Emlékszem arra a napra, amikor 1000 dollárom volt, és úgy gondoltam, jó ötlet lenne befektetni a tőzsdére.

volt nekem 401 (k) és Roth IRA, így ismerkedtem a tőzsde, a befektetési alapok és az indexalapok mechanikájával, és azzal, hogy minden összeillik. Azért maradtam távol a nyilvános piacoktól egy adóköteles ügynöki számlán, mert nem akartam foglalkozni az adóval (ezek közel triviálisak, csak nyilvántartást vezetnek). Nem tudom, hogy ez miért van így kevés amerikai rendelkezik részvényekkel de tudom, hogy visszatartott.

Mire készen álltam, hogy belemártsam a lábujjamat a piacra, körülbelül 3500 dollár volt nálam, és nem tudtam, mit tegyek ezután.

Ha a 20 éves öntanácsomat adnám, hogyan tovább, akkor ezt mondanám neki…

Nem vagyok pénzügyi tanácsadó, kérjük, kezelje ezt a cikket úgy, mint egy barátjának e -mailjét. Ez nem az pénzügyi tanácsadás, amit én tettem, és azt mondanám a gyermekeimnek. Ennek ellenére a segítségemre volt Mike Piper, az Oblivious Investor hogy ez a cikk a lehető legpontosabb legyen. Ő van szakértő és nagyon okos ember. 🙂

Ne ijedjen meg a pénzügyi zsargontól. Mindent megteszek, hogy elmagyarázzam őket menet közben!

Tartalomjegyzék

1. Befektetési megközelítésem
2. Vezérelvek
3. Három lehetőség kezdő befektetők számára
1. Kincstári értékpapírok
2. Betétigazolások
3. Nyilvános piacok
4. Milyen típusú brókercégre van szükségem?
1. Közvetlen részvényvásárlási tervek
2. Részvényközvetítés
3. Robo-tanácsadók
5. DIY Alapok vs. Robotanácsadók
1. Csináld magad alapokkal
2. Robo-Advisors használata
6. Mi a helyzet a többi befektetéssel?
7. Mi a helyzet az egyes részvényekbe történő befektetéssel?
8. Mi a helyzet az X, Y vagy Z stratégiával?

Befektetési megközelítésem

Az életben minden a következetes, megismételhető megközelítésről szól. Ha nem magyarázom el a filozófiát és a megközelítést, könnyen összezavarodhatok, ha a lépések nem egyeznek.

Ha nincs sok befektetni valója, olcsó és alacsony (idő) karbantartási beruházásokat kell találnia. Olcsó befektetéseket szeretne, amelyek vásárlása vagy eladása kevés vagy semmibe sem kerül, mert nagyon kevés készpénze van. Nem engedheti meg magának, hogy akár 5 dollárt is fizessen egy ügyletért, mert egy oda -vissza út (vásárlás és eladás) 10 dollárba, vagy az eszközök 1% -ába kerül. Ez olyan, mint egy másik adó, amelyet akkor is felszámítanak, ha pénzt veszít.

Alacsony karbantartási beruházásokat szeretne, mert be kell állítania és el kell felejtenie. Ebben a szakaszban az ideje jobban megfelel több befektetésre szánt eszköz felhalmozására, ahelyett, hogy „kezelné” a meglévő befektetéseket. Átmenetileg, kihagyja az ingatlant, adó zálogjog, angyalbefektetés/zártkörű befektetések, keménypénz kölcsönök és a nem hagyományos befektetési lehetőségek bármelyike.

1000 dollárral egyszerűen nem éri meg az idejét befektetni ezekre az egzotikusabb területekre. Erre később bőven van idő.

Mielőtt egy fillért befektetne, tegye rendbe a pénzügyi ügyeit.

Minimum:

1. Teljesen finanszírozza sürgősségi alapját.
2. Fizesse ki az összes magas kamatú adósságot.
3. Hozzájárulás a Roth IRA -hoz és/vagy a 401 (k) munkáltató mérkőzésével.
4. Spóroljon más rövid távú megtakarítási célokra (de tegye be őket biztonságos rövid távú befektetések).

Az #1 és #2 „védekező” lépések. Szükség van egy sürgősségi alapra, hogy megvédje magát, és a magas kamatú adósság törlesztése a legmagasabb kockázatmentes hozam, amelyet valaha is láthat.

A #3 „támadó” lépés, és mindkét típusú befektetési forma olyan előnyt kínál, amelyet nem kap adóköteles befektetéssel. A Roth IRA segítségével adómentes növekedést érhet el. A 401 (k) és a munkáltató egyezésével azonnali kockázatmentes hozamot kap a járulékokból. Mindkettőt használja.

#4 beszél arról az elképzelésről, hogy a befektethető eszközöket legalább öt évre békén kell hagyni. Ha egy -két év múlva szüksége van rá, akkor nem szabad kockázatos dologba befektetni.

Vezérelvek

Megközelítésemet az alábbi irányelvek határozzák meg:

1. Tartsa alacsonyan a költségeket. Csak 1000 dollárral befektetni nehéz, mert a tranzakciós költségek drágák lehetnek. Manapság, rengeteg brókercég kínál ingyenes kereskedést. használom Ally Invest és most ingyenesek az amerikai részvények, ETF -ek és opciók számára. Ha kereskedésenként 4,95 dollárt fizet, akkor minden vétel és eladás 9,90 dollárba kerül. 9,90 dollár 1000 dolláron az összes eszköz 0,99% -a. Ez azt jelenti, hogy minden befektetésnek legalább 0,99% -ot kell értékelnie, mielőtt megtérül és 5 dollárt fizet, hogy hozzáadja a részesedést. Itt vannak olyan brókerek, akik nem számítanak fel értékesítési jutalékot.
2. A legnagyobb kincsed az időd. Ha nincs sok befektetnivalója, akkor ne fordítsa idejét befektetések keresésére. Még mindig meg kell próbálnia a lehető legtöbbet tanulni, de nem szabad elemeznie a lehetőségeket. Több pénzt kell keresnie a befektetéshez. Növelje fészketojását.
3. Ne kockáztass, ez egy hosszú játék. Ha van egy kevés a piacon, akkor hajlamosak kockázatosak lenni és többet szerezni. Harcolj a kísértés ellen, mert ez egy többféleévtized játszma, meccs. Pénzének megduplázása egy forró részvénytippen nagyszerű érzés lehet, de hányszor teheti meg ezt, mielőtt összetörne? Valószínűleg nem elég 40 évig. És ne feledje, a Fidelity legjobban teljesítő fiókjai azok voltak elfelejtették!

Rendben, tehát van 1000 dollárja - mi lesz most?

Három lehetőség kezdő befektetők számára

• Kincstári értékpapírok - Számlák, bankjegyek, kötvények, TIPS - ezeket az Egyesült Államok Kincstára kínálja, és fix kamatozású befektetések. Ön megvásárolja a kötvényeket, és rendszeres kamatot fizetnek Önnek. Támogatja őket az Egyesült Államok kormányának teljes hite és hite.
• Betétigazolások (CD) - CD -t kínál a bank. Ezt a bankja és a FDIC, 250 ezer dollárig.
• Nyilvános piacok - Lényegében „minden más”, amit a kormány szabályoz, hogy részvényeket, kötvényeket stb.

Az első kettő konzervatív, kockázatmentes befektetés, de pénzt kapnak valamibe, miközben több tőkét halmoz fel. A jelenlegi kamatkörnyezetben (2015. december) nem sokat kapnak.

A harmadik az, ahol a legtöbb vitát fogjuk tölteni.

Kincstári értékpapírok

Ezek kincstárjegyek, kötvények, kötvények és kincstári inflációvédett értékpapírok (TIPS). Ezek mind adósságinstrumentumok, amelyeket az Egyesült Államok „teljes hite és hite” támogat. Az érdeklődés szempontjából is nagyon keveset fognak adni.

Valamikor a jövőben, amikor a kamatok jobbak, tekintse meg az I. sorozatú kötvényeket. Az I. sorozatú kötvények 30 éves kötvények, amelyek kamatát fix és változó kamatláb határozza meg. A rögzített kamatot a kötvény megvásárlásakor állítják be, a változó kamat pedig félévente változik az inflációs (CPI-U) adatok alapján. Az egyenlet nyilvános információ, de mindig fordulok hozzá Jonathan a MyMoneyBlog oldalán kétévente frissíti az I. sorozatú kötvények kamatlábát.

Ezeket a Pénzügyminisztérium honlapján vásárolja meg - Treasury Direct.

Betétigazolások

Ezeket kapja a bankjában. Ha ezt az utat választotta, szerezzen be egyet a bankjában. Bár általában óvatos kutatni a CD -árakat, ennek a kis mérlegnek a különbsége nem számít. Jobb, ha ezt az időt más módon használja fel.

Nyilvános piacok

Most a szószhoz érkezünk.

A nyilvános piacokon történő befektetéshez három lehetősége van. Befektethet közvetlenül egyetlen céggel, dolgozhat egy brókerrel, vagy használjon „Robo-tanácsadót”.

Egy egyszerű 30 másodperces alapozó részvényekről, befektetési alapokról és tőzsdén kereskedett alapokról. A részvény egy társaság tulajdonosi érdekeltsége, és ezeket a részvényeket a tőzsdén lehet vásárolni és eladni. A befektetési alap egy professzionálisan kezelt alap, amely különféle befektetési értékpapírokkal, köztük részvényekkel és kötvényekkel kereskedik. A tőzsdén kereskedett alap olyan, mint egy befektetési alap, kivéve, ha magát a piacon forgalmazzák. A befektetési alapokat az azt működtető vállalattól vásárolják és értékesítik. Ez egyszerűsítés, de kellően lefedi az alapokat. (itt egy hosszabb cikk az ETF és a befektetési alap közötti különbségekről)

Milyen típusú brókercégre van szükségem?

Tudhatja, hogy befektetni szeretne a „tőzsdére”, de ennek különböző módjai vannak:

Közvetlen részvényvásárlási tervek

A közvetlen részvényvásárlási tervek pontosan azok, amiknek hangzanak - a társaság részvényeinek részvényeit vásárolja meg a vállalattól. Nem minden cég kínál ilyet, de azok, amelyek gyakran átesnek a Computershare Trust Company.

Például ezek alatt kapható a Coca-Cola kifejezések. Az egyszeri vásárlások ára legalább 500 USD, de a folyamatos automatikus befektetések akár 50 USD -t is elérhetnek. A díjak alacsonyabbak, mint a közvetítés, és egyéni részvénypozíciókba kerülnek, így gyakran jobb, mint a brókercég, ha egy adott részvényre gondol.

Részvényközvetítés

A hagyományos tőzsdei brókerszámla 1000 dollárral kihívást jelenthet a jutalékok miatt (keressen egyet jutalékmentes ügyletekkel, és ez sokkal könnyebb). Minden vásárlás (ismerje meg a különböző típusú rendeléseket) az eszközökhöz képest nem triviális költséggel jár. Kezdetben azt javaslom, hogy hagyja ki az egyes részvényeket, és alapokkal menjen. Nincs semmi baj az egyes részvényekkel, sok osztalékos részvényt tartok, de a költségek ezen a ponton túl magasak. Én egy befektetési alapokkal foglalkozó társasághoz mennék, amely nem számol fel tőlem több részvény felhalmozására.

Ha számlát nyit egy nagy befektetési alap társaságnál, mint például a Vanguard vagy Hűség, jutalékmentesen juthat hozzá ETF-jeikhez. A Vanguard minden számlatulajdonosa teljesen ingyen vásárolhat és adhat el Vanguard ETF -eket. A Fidelity számlatulajdonosok ingyen vásárolhatnak és adhatnak el sok iShares ETF -et és Fidelity ETF -et.

Manapság sok olyan ügynökség létezik, amelyek lehetővé teszik a részvények, ETF -ek és egyéb értékpapírok ingyenes kereskedését. Ezek „Nincs jutalékkereskedelem” brókercég valóban megváltozott, hogy a befektetők mennyit fizetnek azért, hogy befektessenek a piacon.

Ha ingyenes ügyleteket szeretne, és nem szeretne csak okostelefonos közvetítést használni, fontolja meg Ally Invest. Van számla velük, és régóta rajongó vagyok. Ingyenes ügyletek minimum nélkül, és egy sor hasznos eszköz. Ha részvényopciókba szeretne belemenni (nem ajánlott, ha csak 1000 dollárja van), akkor ezek is jó közvetítői.

(itt a miénk az Ally Invest teljes áttekintése)

Robo-tanácsadók

A „robo-tanácsadó” viszonylag új alkotás az elmúlt néhány évben. Számítógépes pénzügyi tanácsadóként működnek, és algoritmus segítségével határozzák meg az eszközkiosztást. Letétbe helyezi pénzeszközeit egy robo-tanácsadó cégnél, és ők fektetik be, és egy kis tanácsadói díjat számítanak fel az alap/etf díjak mellett.

Részletesebben foglalkozunk az alapokon/ETF -eken és a Roboadvisors -on keresztül történő befektetéssel.

DIY Alapok vs. Robotanácsadók

Amikor eldönti, hogy mibe fektessen, „saját maga teheti meg”, ha kiválaszt egy alapgyűjteményt, vagy átadhatja azt egy Robo-tanácsadónak, aki beállíthatja az Ön számára az allokációt.

Csináld magad alapokkal

Ha saját maga szeretné megcsinálni, menjen egy nagy befektetési alaphoz, mint a Vanguard vagy a Fidelity. A Vanguardnak nincs számlafizetési díja, ha az elektronikus kimutatások mellett dönt, és legalább 1000 dollárja van, ha a célnyugdíj -alapjait vagy a STAR -alapját használja (egyébként legalább 3000 dollár). A Fidelity nem számít fel számlafizetést, és minimum 2500 dollár. Ha csak ezer dollárja van, a Vanguard a legjobb választás itt.

A Vanguard használatával továbbra is a pénztárakban fizet díjakat, ráfordítási arányban kifejezve. Az Cél Nyugdíj 2050 Alap költségráta 0,15%, és a Vanguard STAR Alap költségráta 0,31%. Mindkettő magasabb, mint a Vanguard indexalapjai ( 500 Index Alap aránya 0,04%), de e két alap minimális.

Ha van 3000 dollárja, akkor egy indexalaphoz mennék, és a pénzem benne van Vanguard alapok.

A célnyugdíj és a STAR alapok nem helyettesíthetők S & P500 indexalapokkal diverzifikációs célokra. A célnyugdíjpénztárak olyan részvény- és kötvényalapok keveréke, amelyek az évek során kiigazításra kerülnek a nyugdíjazás célját szem előtt tartva. A STAR Alap 60/40 részvény/kötvény keverék.

A Vanguard személyes tanácsadói szolgáltatást is kínál ahol beszélhet egy tanácsadóval, hogy előterjesszen egy eszközallokációt, amely segíthet pénzügyi céljainak jelentésében. Ez egy megfizethető szolgáltatás, amely csak 0,30% -ba kerül a Vanguard alap díjain felül. Van egy Digitális tanácsadó szolgáltatás és ennek minimum 3000 dollárja van.

Robo-Advisors használata

A három legismertebb tanácsadó a Future Advisor, Vagyonfront, és Javulás. (lásd a fej -fej összehasonlítást Jobbulás és gazdagság) Mint mindig, a díjak fontosak, és ezek a vállalatok tanácsadói díjat számítanak fel az Ön által befektetett befektetéseken felül. Minden esetben olcsóbbak, mint egy emberi tanácsadó.

Íme, hogyan bontják le díjazva, mindössze 1000 dollárt befektetni:

• Javulás: Két tervet kínálnak a rendelkezésre álló legalacsonyabb szinttel („digitális”), 0 USD minimális egyenleggel. Ez a szint évente mindössze 0,25% -os díjat számít fel, és hozzáférést biztosít az összes digitális eszközükhöz (a prémium 0,40% -os díjat számít fel, és növeli a hiteles pénzügyi tervezők támogatását). Zéró kereskedelmi díjak, tranzakciós díjak és egyensúlyozási díjak. (ároldal)
• Vagyonfront: Évente 0,25% -os díjat számítanak fel. Ez egy tanácsadó díj az alapul szolgáló ETF-ek díjain felül, amelyek szerintük 0,06-0,13%között mozog. Nincs tranzakciós vagy kereskedelmi díj sem. (tekintse meg Wealthfront felülvizsgálatunkat)

Érdemes Robo-tanácsadót igénybe venni? Rajtad múlik. Ezek még nem léteztek, amikor először elkezdtem befektetni, ezért a Vanguard és az alacsony 1000 dolláros minimumuk mellett jártam. Ragaszkodtam hozzájuk, bár a piaci összeomlás során bekevertem néhány osztalékrészvényt a Vanguardnál.

Ezek hihetetlenül olcsó szolgáltatások. Vagyonfront csak 0,25%. Még ha a Betterment mellett döntött, és 0,25%-ot fizetett, ez mindössze 25 dollár évente 10 000 dolláros egyenlegen. 25 dollárt érhet egy algoritmus, amely levezeti a stresszt és a fejfájást az eszközallokáció (és az adóveszteség betakarítása) kiválasztásakor.

Ha én lennék, maradnék valami egyszerűnél, és több vagyon felhalmozására koncentrálnék. Egyszerű eszközök robo-tanácsadóval vagy a Vanguard/Fidelity nyugdíjalapjával. Miután elértem a 10 000 dolláros befektethető eszközöket, újraértékeltem, hogyan szeretnék befektetni. A cél az lenne, hogy legyen számla az egyik nagy befektetési alap társaságnál, és alacsony díjas alapokba/ETF -ekbe fektessenek be.

megkérdeztem Mike Piper az Oblivious Investor -tól felvételére, és a Vanguard célzott nyugdíjalapját használná, nem pedig robo tanácsadót az alacsonyabb költségek miatt. Úgy érezte, hogy néhány robo tanácsadó közelebb áll a kissé alacsony költségű, aktívan kezelt alapokhoz, mint a passzív portfólió, aminek gyakran állítják magukat, és néhányuk túl sokat fordult. Ha valóban némileg alacsony költségű, aktívan kezelt alapokat szeretne, akkor jobb, ha Vanguard Wellington vagy Wellesley alapok, mivel alacsonyabbak a költségeik (ha egyszer az Admiral részvényekhez jut), és sokkal hosszabb és stabilabb pálya rekord.

Mi a helyzet a többi befektetéssel?

Biztos vagyok benne, hogy másra gondoltál alternatív befektetések de óva inteném őket, különösen az elején, mert ezek elvonhatják a figyelmüket. Csak néhány ezer dollárral nem sokat érhet el, ha alternatívákhoz fordul.

Ha valamivel tapasztaltabb vagy, íme az általam elvégzett művek és a velük kapcsolatos gondolataim:

• Angyal befektetés: Ez szerencsejáték. Valószínűleg elveszíti a pénzét. Ne fektessen be a barátaiba, hacsak nem hajlandó elveszíteni (és gondolja, hogy ez nem lesz hatással a kapcsolatára). A barátom egyszer azt mondta nekem, hogy befektetett a barátja társaságába, hogy elfedje saját irigységét - ha a barátja jól járna, akkor osztozna benne, és nem irigykedik. Ha lecsapna, akkor a barátja elvesztette volna a társaságát, és csak egy kis pénzt veszített volna, nem igazán lehet bánni a relatív eredményekkel. Nem rossz módja annak, hogy gondolkodjunk rajta.
• Kemény pénzű hitelek: Kockázatos, de nagyon jövedelmező lehet, nehéz jó embereket találni kölcsönkérésre, így nehezebb skálázni.
• Ingatlan: Nem alacsony karbantartás, és van egy meredek tanulási görbe. Jó módszer a gazdagság felépítésére, de nem akkor, ha már csak 1000 dollárja van. Rengeteg erőforrás tanítja meg, hogyan kell befektetni ingatlanokba pénzhiány nélkül vagy házak lapozgatása, de hacsak nem tervezi, hogy gúnyosan megy erre az arénára, én valami máson dolgoznék. (ez alól kivétel lehet ingatlanforrások közösségi finanszírozásávalde attól még kezdetben távol tartanám magam)
• Adózási zálogjogok: Csak az adófizetési zálogjogokat kutattam, soha nem mentem aukciókra, és nem mentem végig a folyamaton. A hozam jónak tűnik, de van valami a potenciális negatív karmikus energiában, ha valakit ki kell ültetni.

Egyelőre maradjon a nyilvános piacoknál, gyűjtsön több eszközt, majd értékelje újra.

Mi a helyzet az egyes részvényekbe történő befektetéssel?

Nem szeretném, ha elhagyná ezt a cikket, és azt gondolná, hogy az egyes részvényekbe való befektetés jó vagy rossz - nincsenek abszolútumok az életben, és természetesen nem a befektetésekben.

Óvni fogok attól, hogy megpróbáljak felpattanni, és azt gondolni, hogy túljuthat a piacon (pontosabban a benne lévő embereken). 2021 januárjában láthattuk, hogy a Gamestop részvényei teljesen elkeseredtek, mivel egy rövid szorítást tapasztaltak, amely majdnem lezárta a fedezeti alapot.

Be kellett volna fektetnie a Gamestopba? A hír és a körülötte lévő hangulat miatt biztosnak tűnt, még akkor is, ha az alapoknak esélyük sem volt ilyen magas árat támogatni. Ehhez fordultam hozzá Tomas Jandik professzor. Pénzügyi professzor és Dillard vállalati pénzügyek elnöke a Sam M -en. Walton Üzleti Főiskola az Arkansasi Egyetemen:

Q. Jandik professzor, a GameStop, és újabban a bitcoin árfolyamának meteorikus emelkedéséről szóló híreket nehéz figyelmen kívül hagyni, mert szenzációsak. Mit tanácsolna az újabb befektetőknek, hogyan értelmezzék ezeket a történeteket?

Nem dramatizálnám túl a Gamestop sztori hatását. Ez egyszerűen azt mutatja, hogy összehangolt erőfeszítéssel minden „roncsolható”. De ezt már tudtuk! El akarja pusztítani az egészséges bankot? Találjon ki egy pletykát, és okozzon bankfutást. Szeretne összeomlani egy hidat? Mondja meg a katonáknak, hogy lépjenek rajta lépésben.

A „rövid préselés” régi és ismert jelenség. Mindenki tudja, hogy a sok rövid érdekeltségű társaság sebezhető, és összehangolt erőfeszítésekkel…

Számomra 3 leckét kell tanulnom:

(1) Napjainkban a közösségi média egyértelműen elősegíti az összes „összehangolt erőfeszítés” létrehozását, különösen akkor, ha a rendszeres média elősegíti azok további felerősítését.

(2) részvényszedés pusztán a lendület vagy az ellentétes stratégiák alapján veszélyes lehet-könnyen bele tudsz lépni egy irracionálisan indukált lépésbe. Ismerje meg azokat a vállalatokat, amelyekbe befektet!

(3) Az emberek nagyon -nagyon szeretik a Ponzi -sémákat. Mindenki megérti, hogy ez látványosan összeomlik. De mindenki reménykedik - miután magasan eladtam.

Q. Ha valaki többet szeretne befektetni, de úgy érzi, hogy egy indexalap vásárlása unalmas, mit javasolna? (vagy nem?)

Ezt tenném: minden időszakban - oszd meg befektetéseidet „komoly alapra” és „szórakoztató alapra”. Fektesse be a „komoly alapot” az indexalapba - állítsa be a súlyokat, és felejtse el egy ideig. Az indexalapok nem unalmasak - engedd meg, hogy gazdag életet élj, ha okos vagy!

Vigye a „szórakoztató alap” pénzét bármely olyan befektetési platformra, amely lehetővé teszi az alapok, a technikai trendek elemzését, szűrők beállítása… Fektessen be túl-/alulértékelt részvényekbe, ahol megalapozottan bízik abban, hogy túl-/alulértékeltek a ok. Lassan nevelje magát az út mentén. Talán vegyél egy értékelő osztályt... Nem mindig fogsz nyerni, és a tudás megszerzése időbe telik - de a nyereség lehetősége óriási (és végső soron még a „komoly alap” kezelésében is segít jobb)

Q. Ha tudna 1-2 tanácsot adni valakinek, aki olyan részvényt tart, amely rövid távon hatalmas nyereséget tapasztalt, mi lenne az?

Számomra úgy tűnik, hogy az ilyen részvények további egy napig való megtartása megegyezik a „dupla vagy semmi” fogadással. Tehát tedd fel magadnak a kérdést - ekkor túl nagy a veszélye annak, hogy a „semmibe” megyünk? És ezen a ponton - eladni! Nem érdekel, hogy a Gamestop alapvető alapú „célára” 1 USD, 10 USD vagy valami magasabb.

Nyilvánvalóan közel sincs a részvények mai kereskedési szintjéhez. A Gamestop - és hasonló részvények, amelyek a rövid préselés miatt erősödtek - végül nagyot fognak esni. A kérdés csak az, hogy milyen gyorsan?

Élvezem a gondolatot, hogy „komoly alap” és „szórakoztató alap” legyen - ezt bizonyos értelemben a osztalék portfólió. Lehetővé teszi, hogy felelősségteljesen megkarcoljam a viszketésemet.

Mi a helyzet az X, Y vagy Z stratégiával?

Ha elég pénzügyi szakirodalmat olvas, valószínűleg sokféle stratégiát látott. Némelyikük a vezető mutatók keresésén alapul, mások azt követelik, hogy próbálja meg követni a lendületet, vagy használjon más technikai mutatókat - oda kell figyelnie?

Szerettem volna egy olyan személy szakértelmét szerezni, aki többet tud, ezért fordultam hozzá Sina Ehsani professzor, A Northern Illinois Egyetem Üzleti Főiskola pénzügyi adjunktusa. Társszerzője volt Juhani Linnainmaa-nak, a USC Marshall School of Business pénzügyi és üzleti gazdaságtan professzorának, melynek címe: „A Faktor lendület és a lendületfaktor”, Amely a lendületfaktort vizsgálta.

1. A legtöbb szakértő azt javasolja, hogy a befektetők az olcsó indexalapok egyszerű keverékébe tegyék a pénzüket, de vajon az egyes befektetők jobban teljesíthetnek-e, ha kiigazítják stratégiájukat, figyelembe véve az Ön által kutatott adatokat?

Köszönjük érdeklődését kutatásaink iránt! Eredményeinket nem tekintjük az „olcsó ETF-ek keverékének” helyettesítőjeként. Az alacsony befektetésű ETF-ek talán a legjobb tanácsok az egyéni befektetőknek. A faktor lendület a (diverzifikált) portfólió részévé válhat a kifinomult befektető számára, aki már kereskedik tényezőkkel. Ennek a befektetőnek a legfontosabb tanácsunk az, hogy fektessen be többet a nyertes tényezőkbe, mert a győztes tényezők általában jobban teljesítenek, mint más tényezők a közeljövőben. Azt is megmutatjuk, hogy a győztes tényezőkbe való befektetés a kockázatokhoz való igazítás után sokkal jobb, mint befektetés a nyertes részvényekbe.

2. Milyen eszközökkel határozhatja meg az egyén a lehetőségek egyes területeit?

Úgy gondolom, hogy itt a kérdésed a tényezőimpulzus megvalósításához kapcsolódik. Az Invesco minden hónapban kiad egy „faktor pillanatkép” jelentést. Lehet, hogy vannak más források, amelyekkel nem vagyok tisztában.

(2019 áprilisi szám)

A fájl 4. oldala egy táblázatot jelenít meg, amely a kiválasztott tényezőket rangsorolja a tavalyi teljesítmény alapján. Például az alacsony vol és a minőség volt az elmúlt év túlteljesítő tényezője a jelentés elkészítésekor. Azt jósoljuk, hogy a nyerő tényezők (ebben az esetben az alacsony volumen és a minőség) átlagosan felülmúlják másokat a közeljövőben. Azt hiszem, a diagram összes tényezőjére létezik ETF. Kicsi (IWM) vs. nagy (SPY, IVV,…), érték (IVE) vs. növekedés (IVW), alacsony volatilitás (SPLV) és minőség (SPHQ). A portfólió aktív része többet oszthat ki az ETF -eknek, amelyek nyomon követik a nyertes tényezőket.

Van -e kockázat az állomány követésében? Az ETF -ek emelkedése növelte a volatilitást a mögöttes részvényeikben, amint azt a 2014 -es tanulmányában felfedezte, tehát az ezekbe történő befektetés növeli a kockázatot?

Ez a tanács ismételten a gyakran kereskedő aktív portfóliókra vonatkozik. Az „alacsony árú ETF-ek vásárlása és tartása” továbbra is a legjobb tanács a lakossági befektetőknek.

Érdekes megjegyezni, hogy a szakértők továbbra is tanácsot adnak az alacsony költségű ETF-eknek, de vannak olyan tényezők, amelyek javíthatják a hozamot, ha hajlandóak részt venni a tanulmányban. Azok a tényezők, amelyek tavaly jobban teljesítettek, nagyobb valószínűséggel teljesítenek jól idén. A nyerő tényezők kiválasztása jobb stratégia, mint a győztes részvények kiválasztása - erőteljes betekintés.

Ez azt is mutatja, hogy a szakértők milyen részletességgel dolgoznak. Ha nem vagy hajlandó ilyen mélyre menni, akkor maradj a fapados alapoknál!