A közvetített CD betétigazolvány, de a kulcsszó a „közvetített”. Alapvetően ez egy rendes CD - amelyet egy bank vagy hitelszövetkezet bocsát ki -, de befektetési brókercégen keresztül elérhetővé teszi a befektetést.
A közvetített CD -k magasabb díjakat tartalmaznak, de előnyeik is vannak a hagyományos CD -khez képest. Ezek az előnyök magukban foglalják a potenciálisan hozzáférést magasabb kamatok, nincs előtörlesztési büntetés, és többszörös megtakarítással meg lehet haladni az FDIC biztosítási szintet bankok.
Mi az a közvetített CD?
A közvetített CD pont olyan, mint amelybe bankban vagy hitelszövetkezeten keresztül fektetne be. A fő különbség az, hogy egy befektetési alkusz CD -ket több banktól és hitelszövetkezettől is elérhetővé tesz, így a legmagasabb kamatok és a hosszabb futamidők közül választhat. A nagyobb diverzifikáció elérése érdekében CD -állományát akár több kibocsátóra is kiterjesztheti.
Alapvetően a befektetési közvetítő közvetít a CD -khez. Ez hasonló a brókerekhez részvények, kötvények, befektetési alapok, tőzsdén kereskedett alapok, ingatlanbefektetési alapok és egyéb befektetések közvetítői értékpapír.
Előnyük, hogy több befektetést tarthatnak egyetlen számlán.
Néha a közvetített CD -ket egy bank vagy hitelszövetkezet újonnan bocsátja ki. Máskor a másodlagos piacon kínálják. Ez azt jelenti, hogy befektethet egy már kiadott CD -re, és talán több hónapra vagy évre is.
Ha nem biztos abban, hogy a CD -k az Ön számára, itt egy cikk a Bankrate -től, amely elmagyarázza a CD -k előnyeit és hátrányait.
Közvetített CD -díjak
Bár a közvetített CD -k számos előnnyel járnak a közvetlenül a bankoktól és a hitelszövetkezetektől vásároltakhoz képest, az egyik hátrány a díjak. A bankok és a hitelszövetkezetek nem számítanak fel díjat a közvetlenül kibocsátott CD -kért. A brókercégek azonban általában legalább egy kis díjat számítanak fel, amikor közvetített CD -ket vásárolnak és értékesítenek.
A bróker díjai meglehetősen szélesek, így érdemes vásárolni.
Például, Ally Invest CD -n tranzakciónként 24,95 dollárt számít fel. Ha az Ally Invest -en keresztül szeretne CD -kbe fektetni, akkor nagyobb CD -k esetén kell csökkenteni a tranzakciós díj százalékát. Például egy 10 000 dolláros CD -n 24,95 dollár jutalék egyenértékű 0,25%-os díj megfizetésével. De egy 1000 dolláros CD-n költséghatékony, közel 2,5% kereskedésenként. És ne feledje, hogy meg kell fizetnie a díjat a CD vásárlásakor és eladásakor.
Charles Schwab titkosítva sorolja fel a közvetített CD -díjakat, mivel „Az eladási koncessziót az ajánlati ár tartalmazza”. Nem határozzák meg pontosan, hogy ez mit jelent, de az ilyen megállapodások jellemzően vagy a közvetítőt érintik figyelembe véve az értékpapírra felajánlott kamatláb egy részét, vagy valamivel többet felszámítva a tőke értékére CD.
Hűség a legegyszerűbb díjstruktúrával rendelkezik a CD -ken. Nincs díja az újonnan kiadott CD -knek, és csak 1 dollár CD -nként a másodlagos piacon.
A közvetített CD előnyei
Annak ellenére, hogy a brókerek a CD -kért díjat számítanak fel, a közvetített CD -k bizonyos előnyökkel járnak a bankokon és hitelszövetkezeteken keresztül történő közvetlen vásárláshoz képest:
A közvetített CD -k sokféleséget kínálnak. CD -lemezeket vásárolhat több banktól és hitelszövetkezettől ugyanahhoz a brókercéghez. Nincs szükség CD -k tartására több banknál és hitelszövetkezetnél, mivel egy teljes portfóliót tarthat egyetlen brókerszámlán.
A kamatok szélesebb választéka. Amikor CD -ket vásárol a helyi kibocsátóktól, az általuk kínált kamatokra korlátozódik. Ha a saját bankja alacsony kamatot fizet, akkor elakad. De mivel a brókerek több kibocsátótól származó CD -ket kínálnak, kihasználhatja a magasabb kamatozású CD -k által nyújtott kamatlábakat. Például, míg egy helyi bank csak 0,25% -ot fizethet egy éves CD-re, előfordulhat, hogy talál egy közvetített CD-t, amely 0,75% -ot fizet ugyanazon időszakért.
Az FDIC biztosítási szint túllépése. A bankok és a hitelszövetkezetek általában 250 000 dollárra korlátozzák az FDIC biztosítással rendelkező betétest. De mivel a közvetített CD -k több bankot és hitelszövetkezetet foglalnak magukban, elméletileg nincs korlátozás arra, hogy mennyi FDIC -biztosításra lesz szüksége. Előfordulhat, hogy egy millió dollárnyi CD -t fektethet be egy brókernek, az FDIC teljes összegét biztosítva, mert öt különböző intézményben oszlik meg.
A közvetített CD -feltételek gyakran hosszabbak, mint a helyi intézmények. A legtöbb helyi bank legfeljebb öt évre ad ki CD -t. De előfordulhat, hogy 10 vagy 20 évig kaphat CD -t, ha közvetít. A magasabb kamatozású környezetben érdemes lehet ezeket a kamatokat hosszabb időre lezárni, mint amennyit a helyben kiadott CD -khez kaphat.
Nincs előtörlesztési kötbér. Mivel a közvetített CD -ket még érés előtt el lehet adni, elkerülheti a bankok és a hitelszövetkezetek előtörlesztési bírságát a korai felvétel miatt.
Kiegyensúlyozott portfólió létrehozása. Előnyben részesítheti azt a kényelmet, hogy a CD -ket ugyanazon cégnél tarthatja, ahol a portfólió többi része parkol. Ez jobb lehetőséget ad a kívánt portfólió allokáció elérésére. Például a piaci volatilitás idején inkább CD -ket tartson portfóliójában, mint kötvényeket. Mivel garantált kamatokkal, FDIC -biztosítással és gyakran rövidebb futamidővel rendelkeznek, mint a kötvények, biztosabb befektetések lehetnek.
A közvetített CD hátrányai
A közvetített CD -k előnyei ellenére vannak hátrányai:
Díjak. Több nagy brókerrel már leírtuk a helyzetet. Amint láthatja, bár lehetséges az újonnan kiadott CD-k jutalékmentes megvásárlása, a legtöbb esetben díjat kell fizetnie. Ugyanilyen fontos, hogy előfordulhat, hogy a díjat meg kell fizetni vásárláskor és eladáskor egyaránt.
Hívható és nem hívható. Mivel ezek közvetített CD -k, és gyakran meghosszabbított futamidővel is rendelkeznek, a CD -kibocsátó kérhetővé teszi a CD -ket. Ez azt jelenti, hogy megkövetelhetik a CD korai beváltását, ami nagy valószínűséggel egy ilyen környezetben fog megtörténni csökkenő kamatok (ez lehetőséget ad a kibocsátónak arra, hogy a magas kamatozású CD-ket alacsonyabb fizetőképességűre cserélje CD -k).
A piaci érték csökken. Ez potenciális probléma a hosszabb távú CD-k, az öt évnél hosszabb és minden bizonnyal a 10 évnél hosszabb lejáratú CD-k esetében. De ha egy közvetített CD -t tart a kezében, és a kamatok emelkednek, elveszíthet néhány tőkeértéket, ha a lejárat előtt eladja a CD -t. Ez eltér a közvetlenül a banktól vásárolt CD -től, amely előtörlesztési bírságot számít fel Önnek a korai felvétel miatt, de visszaadja a befektetett teljes tőket.
A kamat technikailag nem összetett. Ha ismeri, hogy a bankok és a hitelszövetkezetek hogyan hirdetik a kamatlábakat „APY” néven, akkor ennek köze van az összevonáshoz. A bank által kibocsátott CD 0,47% -ot fizethet, de 0,50% APY-t fizethet a kamatok hozzáadásával. A közvetített CD -k általában közvetlenül a tulajdonosnak fizetnek kamatot. Ez megszünteti az összetett juttatás lehetőségét.
Bankcsőd. Sajnos a legmagasabb kamatozású CD -ket kibocsátó bankok gyakran azok, amelyek pénzügyileg nem megfelelőek. Pontosan ezért kell a piaci kamatok felett fizetniük. Szerencsére a beruházást fedezi FDIC biztosítás még akkor is, ha a bank csődbe megy. De a bankok kudarca után gyakran késik a számlák rendezése. Sőt, bár az FDIC garantálja a CD -be fektetett tőkeértéket, nem biztos, hogy fedezi a felhalmozott kamatokat.
Amikor a közvetített CD -k értelmesek
A közvetített CD -k a legértelmesebbek a nagyobb portfólióval rendelkező befektetők számára. Végül is, mivel a közvetített CD -k általában díjakkal járnak, az egyedi CD -befektetéseknek elég nagyoknak kell lenniük ahhoz, hogy a tranzakciós díjak jelentéktelenek legyenek.
Egy másik ok, amiért a legjobban megfelelnek a nagyobb befektetőknek, mert előfordulhat, hogy a szokásos 250 000 dollárnál többet keres az FDIC biztosítási fedezetben. Ha brókeren keresztül vásárol CD -t, akkor annyi bank és hitelszövetkezet élvezheti az FDIC biztosítást, amellyel CD -t vásárol. Ez azt jelenti, hogy szó szerint több millió dollárt fektethet be CD -kbe, miközben FDIC biztosítást köt a teljes portfólión.
De még a kisebb befektetők-vagy legalább a közepes méretű befektetők-számára is bővültek a lehetőségek a közvetített CD-kbe történő befektetéshez az elmúlt években. Sokkal több bróker kínál közvetített CD -ket, valamint egyéb befektetési célú értékpapírok széles skáláját. Ezenkívül a díjak olyan szintre csökkentek, amely praktikusabbá teszi a kisebb mérlegű CD -befektetéseknél. Még azt is tapasztalhatja, hogy bizonyos CD -ken kínált kamat elég magas ahhoz, hogy több mint ellensúlyozza a brókercég által felszámított tranzakciós díjakat.