Többféle járadék létezik, amelyek mindegyike a befektetők eltérő befektetési résének kitöltésére szolgál. A változó járadékok általában az életjáradékok összes előnyét kínálják, de lehetővé teszik, hogy befektetési jövedelmet szerezzen részvények és kötvények esetén egyaránt. Akárcsak céldátum alapok, a biztosítótársaságok által felajánlott „alapok alapját” képviselik. És az IRA-khoz és más nyugdíjazási tervekhez hasonlóan, adókedvezményes befektetési bevételt, valamint jövedelemkifizetést is biztosítanak, ha eléri a nyugdíjkorhatárt.
Mik azok a változó járadékok?
A változó járadék olyan járadékszerződés, amely lehetőséget kínál a befektetőknek arra, hogy magasabb hozamot keressenek befektetéseikből, mint amennyit fix járadékokkal kaphatnak. Ennek oka az, hogy míg a rögzített járadékok a letéti igazolásokhoz hasonló kamatot fizetnek, a változó járadékok magukban foglalják a részvény- és kötvénypiacokon való részvételt.
Csakúgy, mint más típusú járadékok esetében, a változó járadékba fektetett pénz egy
halasztott adóalap. Változó járadék is beállítható úgy, hogy nyugdíjba vonulásakor vagy más kívánt időpontban jövedelmet biztosítson. A rögzített járadékokkal ellentétben azonban a változó járadékok általában nem garantáltak, és nagymértékben függnek azoknak az alszámláknak a teljesítményétől, amelyekbe a pénzt befektetik.Az alszámlák a befektetési alapok biztosítási ágazati megfelelői. A befektetés kívánt céljától függően különféle típusú részvényekbe és kötvényekbe fektethetnek be. Az alszámlák azonban, ellentétben a befektetési alapokkal és a tőzsdén kereskedett alapokkal, általában nem szerepelnek a nyilvános tőzsdéken. Ezek befektetési egységek, amelyeket egyéni biztosító társaságok kínálnak tulajdonosi alapon.
Egy változó járadék-szerződésen belül több alszámlába fektethet be, különféle eszközosztályokra. Mivel ezeket az alszámlákat professzionálisan kezelik, a változó járadékok „kézből” befektetéseket jelentenek. Az, hogy pontosan melyik eszközosztályba fektetnek be, a kívánt bevételtől függ.
Bár a változó járadékok nem járnak a fix járadékok által biztosított garantált jövedelemmel, valójában igen hosszú távú hozamot kell biztosítani, amely meghaladja a fix járadékokat, mivel magában foglalja a saját tőkében való részvételt piacokon. Ez lehetőséget ad a változó járadékokban lévő befektetőknek arra, hogy lépést tartsanak az inflációval, sőt a magasabb hozam eredményeként túllépjék azt.
Másfelől azonban fennáll annak a lehetősége, hogy a változó járadékon belüli befektetések hosszú ideig rossz teljesítményt fognak tapasztalni. Ebben az esetben a változó járadékba tartozó befektető ténylegesen elveszítheti a tőkeösszegét, ami a nyugdíjba vonuláskor kisebb jövedelemáramot eredményezhet.
A változó járadékok hosszú távú befektetések, és korlátozzák, hogy mikor vehet fel pénzt. Általában lehetővé teszik, hogy évente egyszer vegyen ki pénzt. Ha azonban a kifizetéseket az „átadási időszak” során hajtják végre - ez az az időszak, amely alatt a visszavonási díjat kell alkalmazni -, ezt a díjat meg kell fizetni a visszavonáskor. Az átadási időszak akár 10 évig is eltarthat. A lejárat után a kifizetés a díj megfizetése nélkül is végrehajtható.
A változó járadékok előnyei
Garantált haláleseti ellátás. Ez olyan előny, amely nem jár befektetési alapokkal vagy tőzsdén kereskedett alapokkal. A haláleseti ellátás biztosítja, hogy örökösei legalább a tervbe történő kezdeti befektetésével megegyező összeget kapjanak - még akkor is, ha a terv értéke piaci tényezők miatt csökken. A védelmet a halandósági vád.
Minimál garancia. Ez egy olyan versenyző, aki felár ellenében hozzáadható a változó járadékhoz, és biztosítja, hogy minimális hozamot kapjon, még akkor is, ha a tervén belüli alszámlák veszteséget szenvednek. Hozzáadhat egy hasonló lovast is, amely garantált minimális kifizetési arányt biztosít a kifizetések megkezdésekor. Hasonlóképpen garantálja a kifizetéseket az alszámlák gyenge teljesítménye ellenére. Mindkét versenyző elérhető változó járadékkal, de nem minden.
A jövedelemadó halasztása. Mint minden járadék esetében, bár a tervhez nyújtott hozzájárulásai nem vonhatók le adóból, a tervben szereplő befektetési bevételek igen. Ez azt jelenti, hogy változó járadéka a kezdetektől nyugdíjba vonulhat, anélkül, hogy aggódnia kellene az adókövetkezmények miatt. És mint mindenben adóhalasztott nyugdíjazás számlákon, az 59 1/2 éves kora előtt végrehajtott kivonások után a szokásos jövedelemadót és az IRS 10%-os korai visszavonási büntetését kell fizetni.
A tervben szereplő befektetések megváltoztathatók. A befektetési alapokkal ellentétben a változó járadékon belüli befektetései nem fixek. Mivel több alszámla közül választhat, amelyek különböző eszközosztályokat fednek le, a tervben módosíthatja a befektetési összetételt. Ez lehetőséget ad arra, hogy kihasználja a különböző befektetési környezetek előnyeit, valamint a saját befektetési igényeinek változásait, vagy korrekciókat végezzen az életkora alapján.
Életre szóló jövedelem. Az egyik fő oka annak, hogy az emberek járadékokba fektetnek, az, hogy olyan jövedelmet biztosítsanak számukra, amely egész életükre kiterjed. Ez nyilvánvalóan fontos a nyugdíjjövedelmeket illetően, hiszen a nyugdíjasok egyik legnagyobb gondja a pénzük túlélésének lehetősége. Létrehozható járadék, amely egész életére fix jövedelmet biztosít.
Védelem a hitelezőkkel szemben. Egyes államokban a járadékok védettek a hitelezők követeléseitől. Ha Ön foglalkozás, amelyre a perek vonatkoznak - például az orvosi szakma -, a járadékok, beleértve a változó járadékokat is, megvédhetik a bennük lévő eszközöket a hitelezői követelésekkel szemben.
A változó járadékok FDIC biztosítottak?
A járadékok egyik lehetséges hátránya az, hogy az Egyesült Államok kormánya nem nyújt semmilyen biztosítást mint a bankbetétek FDIC -biztosítása vagy a brókerügyletek fedezete az Értékpapír -befektetők Védelmi Társaságának (SIPC) fiókok. Ez azonban nem jelenti azt, hogy jelentős kockázata van a fiók elvesztésének.
A járadékokat az őket kibocsátó biztosítótársaság biztosítja. És bár kicsi az esélye annak, hogy egy biztosítótársaság csődbe megy, ez egy nagyon szokatlan esemény az Egyesült Államok történetében. Ennek esélyét csökkentheti, ha meghatározza a biztosító pénzügyi erejét, mielőtt járadékba fektet.
Ezt megteheti egy minősítő ügynökség, például a A. M. Legjobb. Ezeket tekintik a biztosítótársaságok pénzügyi integritásának mérésére szolgáló ipari szabványnak. Világszerte több mint 3500 biztosítótársaságra adnak minősítést. Minősítéseket bocsátanak ki a biztosítótársaságokra, amelyek a legmagasabb szinttől kezdődnek A ++ alacsonyra F.
Ha olyan biztosítótársaságokkal fektet be, amelyek a minősítési skála felső végén helyezkednek el, akkor a vállalati csőd valószínűsége még alacsonyabb lesz.
Ezenkívül a legtöbb államnak van garanciaszövetségek amely védelmet nyújt a járadékok esetében, jellemzően 100 000 dolláros határig. Az állami biztosítási biztostól megkérdezheti, hogy államának van -e garanciaszövetsége, és mennyi a fedezet. Ha a birtokában lévő járadékok dollárösszege meghaladja ezt a korlátot, akkor az életjáradéki szerződéseit több különböző biztosítótársaságra szeretné szétosztani.
A változó járadékok kockázatai
Bár a változó járadékok határozott előnyökkel járnak, vannak kockázatok is. Egyesek általános kockázatok, amelyek minden járadékra vonatkoznak, de mások a változó járadékokra jellemzőek.
Feladási díjak. Abban az esetben, ha úgy dönt, hogy idő előtt megszünteti járadékát - például az átadási időszak lejárta előtt -, fiókja feladási díj. Ez a díj biztosítótársaságonként, sőt ugyanazon társaságon belüli járadékok között is változó. A vállalat azonban a díjat a visszavonás összegének 4% -ában vagy 5% -ában határozhatja meg. Ez a díj korlátozhatja az életjáradék vagy a biztosítótársaságok utólagos megváltoztatásának lehetőségét.
Korai elállási büntetés. Nem csak a biztosítótársaság számít fel díjat a járadék korai lezárásáért. Mivel a járadékokat halasztják, az Ön kivonása a szokásos jövedelemadó, valamint az IRS által kiszabott 10% -os korai visszavonási büntetés hatálya alá tartozik.
Halál és túlélés. Ez egy másik korlátozás, amely minden járadékra vonatkozik, és nem csak a változó járadékokra. Amint a járadékterv finanszírozási szakasza véget ér, és elkezdi a kifizetéseket, a járadék fennmaradó összege a halál után a biztosítóhoz kerül vissza. Ez azt jelenti, hogy nem lesz elérhető, és bekerül a hagyatékába, és továbbadja örököseinek. Bár ez nem jelent problémát, ha a kivonás megkezdése után 30 évig él, komolyan csökkenti a vagyonát, ha néhány év múlva meghal.
Magas díjak. A változó járadékok nagyszámú díjat tartalmaznak, amelyek jelentősen csökkenthetik befektetési teljesítményét. A következő részben részletesen bemutatjuk a változó járadékokhoz kapcsolódó díjakat. Ez azonban hátrányos a változó járadékokhoz képest, összehasonlítva más befektetési típusokkal, sőt más járadékokkal is.
A változó járadékok bonyolult befektetések. Ha a viszonylag egyszerű befektetési tervet keresi, a változó járadékok nem illeszkednek a számlához. Bár számos előnye van, óvatosnak kell lenniük, amikor befektetnek beléjük. Például egy változó járadék 80–300 alszámlát tartalmazhat. Ezeket a számlákat általában nem jegyzik nyilvános tőzsdéken, és kevés információ áll rendelkezésre róluk, azon kívül, amit maga a biztosító nyújt. Az alfiókok megfelelő kombinációjának létrehozása önmagában is kihívást jelenthet.
Nincs garancia a főértékre. A részvényekhez és a befektetési alapokhoz hasonlóan a tőke is veszélyben van, amikor változó járadékokba fektet. Jelentősen emelkedhetnek az értékük, de pénzt is veszíthetnek. Nincs garancia arra, hogy az elve stabil marad, vagy értéke növekszik. Mint minden részvényalapú befektetés esetében, ha az általános piac rosszul teljesít, az alszámlái és a változó járadéka is ugyanezt teszik.
A haláleseti és jövedelmi számlák nem állandóak. A biztosítótársaság csökkentheti vagy eltávolíthatja a halálesetet vagy jövedelmet elérőket az új szerződésekhez. Lehetőség szerint megpróbálhatják megváltoztatni a meglévő irányelveket is. Bizonyos körülmények között a társaság akár átalányösszeget is felkínálhat ösztönzésként a járadék első megállapításakor nyújtott garanciák megszüntetésére.
Nincs igazán fix kamatozású befektetési lehetőség. Néhány biztosítótársaság kínálhat pénzpiaci alapot járadékon belül, de nem mindegyik. És kevesen kínálnak valamit, ami valódi fix kamatozású befektetésnek tűnik. Ez azt jelenti, hogy tervét 100% -ban a piacon kell befektetni.
Változó járadék díjak
A változó járadékokon belüli díjstruktúra magasabb, mint a legtöbb más befektetési típusnál, sőt sok más típusú járadéknál is. A változó járadékdíjak országos átlaga 3,61%, azonban lényegesen magasabb lehet, mint bármely változó járadékterv. Ami még problémásabbá teszi, hogy a díjak nem mindig nyilvánvalóak a tervben. Elég jól elrejthetők, ami azt jelenti, hogy aligha fogja látni őket a nyilatkozatában.
Íme a változó járadékokban általában megtalálható díjak listája:
Halálozási és kiadási kockázati díj („M&E”). Ez a költség kompenzációt jelent a biztosító társaság számára a járadékszerződés alapján vállalt biztosítási kockázatokért. A díj a biztosító társaság változó járadékok marketing költségeit is fedezi, beleértve a pénzügyi tanácsadóknak és biztosítási ügynököknek fizetett jutalékokat. Jellemzően a járadék -terv értékének 1,25% -a körül van.
Adminisztratív díjak. A biztosítótársaság díjat számíthat fel az adminisztratív feladatokért, mint például a nyilvántartás és jelentések. Ez csekély összeg, és általában átalánydíjat (25–50 USD) számítanak fel évente. De bizonyos járadékszerződéseknél ez százalékos díj is lehet, általában a járadékszerződés értékének 0,15% -a.
Az alap alapjául szolgáló költségek (alszámlák esetében). Ezek hasonlóak a beruházási költségekhez (12b-1 költségek) a befektetési alapokon belül terhelik, kivéve, hogy az alszámlák költségei.
További versenyzők. Ezek a versenyzőkhöz kapcsolódó díjak, amelyek változó járadékhoz köthetők. Ezek a költségek a garantált minimális jövedelem, a tartós ápolási biztosítás vagy a fokozott haláleseti ellátás hozzáadásával járhatnak.
Feladási díjak. Ezeket korábban megbeszéltük, és akkor értékelhetők, ha úgy dönt, hogy visszavonja járadékát, vagy teljesen lezárja az átadási időszakon belül. Jellemzően több százaléka az életjáradéki szerződés értékének, és célja, hogy megakadályozza a fiókja korai felszámolását, miközben a terv értéket teremt. A visszaadási díj sok esetben csökkenő alapon működik. Például 6% lehet, ha az első három évben vonja ki a pénzeszközöket, majd 4% -kal csökken a következő három évben, majd 2% -kal a következő négy évben.
Jók a változó járadékok?
Mint látható, a változó járadékok összetett befektetési szerződések. Bár néhány ember számára jól működhetnek, biztosan nem mindenki számára való befektetés. Annak eldöntéséhez, hogy a változó járadék jól működik -e Önnek, bizonyosnak kell lennie abban, hogy mit vár el tőle.
Érdemes megvizsgálni a változó járadékot, ha az alábbi helyzetek bármelyike vonatkozik Önre:
Ön hosszú távú befektető. Nagyon hosszú befektetési horizontja van, élete végéig tart. A változó járadékok nemcsak hosszú távú befektetések, hanem a visszavásárlási díjak is megnehezítik ezt visszavonul tőlük az átadási időszakon belül, amikor Önnek átadási díjat kell fizetnie ahhoz tehát csináld meg.
Professzionális befektetéskezelést szeretne. A változó járadék gyakorlatilag önálló portfólió. Részvényeket és kötvényeket tartalmaz, amelyek mindegyike egy alszámlában található, amelyet a befektetési menedzserek professzionálisan kezelnek.
Fókuszban a nyugdíjjövedelem. Mint minden járadék esetében, ezeket is elsősorban nyugdíjra tervezték. A befektetés hosszú távú jellege, az adóhalasztással és a hosszú távú jövedelemkifizetéssel együtt tökéletesen alkalmas erre a célra. Pénzét egy ideig járadékba fektetheti, ami után automatikusan valami nyugdíjra konvertálódik.
Kifizette nyugdíjjárulékát. Ha elért egy pontot, ahol a maximális hozzájárulást nyújtotta az IRA -hoz és/vagy 401 (k) tervek, a változó járadék lehetővé teszi, hogy gyakorlatilag korlátlan többletjárulékot fizessen nyugdíjazásához. Bár maguknak a járulékoknak nincs adólevonása, a pénz halasztott alapon halmozódik fel. Ez komoly előnyt jelenthet, ha késő életében elkezdte a nyugdíjra való felkészülést, és többet kell hozzá járulnia, mint a hagyományos nyugdíjtervek lehetővé teszik.
Gondosan mérlegelje a változó járadékok által kínált előnyöket, valamint a velük kapcsolatos kockázatokat és díjakat annak eldöntése érdekében, hogy ezek a megfelelő befektetési lehetőségek az Ön számára.