Kad sam pokušavao kupiti našu prvu kuću, sredinom 2000-ih, iznenadio sam se kad sam saznao da postoji toliko različitih vrsta hipoteka.
Čuo sam za fiksne hipoteke na 15 i 30 godina. Ali tada ste imali velike hipoteke. I hipoteke s podesivom stopom. I hipoteke samo za kamate. Zatim FHA i HUD te VA i USDA hipoteke. Onda imate zajmovi za stambene udjele i kreditne linije stambenog kapitala.
I to je samo tip. Svaki od njih ima različite pojmove. I pravila. I tone papirologije.
To vrijedi za gotovo svaki financijski proizvod.
I kao što je slučaj kad god postoji mnogo opcija, postoje loše mogućnosti. Ili točnije, neki su proizvodi dobri samo za određenu vrstu kupaca. Tada su marketinški stručnjaci usmjereni na profit trčali s njim i sada se prodaju više od tog konkretnog kupca.
Imajući to na umu, upitao sam neke financijske stručnjake koje bi proizvode svi trebali izbjegavati.
Jedan od prvih ljudi koje sam pitao bio je Michael Kitces, autor Nerd's Eye Viewa i ponosni vlasnik abecedne juhe s financijskim potvrdama. Podsjetio me da biste mogli tvrditi da svaki proizvod može imati smisla
netko. Ne svi, ali postojala je barem jedna osoba vani gdje je svaki proizvod imao smisla.U redu, pošteno.
No neki proizvodi i instrumenti imaju smisla za vrlo malo ljudi ali se plasiraju na tržište mnogim.
Ovo sam one koje želim danas istaknuti kako biste ih mogli izbjeći.
Brzi novac, zajmovi do isplate
Hoće li deHoo dionica FoolProof Foundation dijeli:
Potrošači ne bi trebali koristiti ili kupovati BILO KAKVE financijske proizvode ili usluge, a da prethodno ne steknu odgovarajuće i detaljno znanje o sebi. Bit će to katastrofa za njihov novčanik i zdrav razum.
‘Zajmovi s visokim kamatama’ i ‘brzi krediti u gotovini’ pravi su razbijači proračuna, zajedno s poznatijima „Zajmovi do isplate plaća“ i „usluge unovčavanja čekova“‘. Nažalost, potrošači misle da možda nemaju financijske mogućnosti, dok (iznimno) nemaju dovoljno novca.
Financijska industrija oglašava potrošače cijeli dan, svaki dan. I te tvrtke znaju jedno: ako mogu natjerati potrošača da koristi njihov financijski proizvod ili uslugu, a da ne znaju kako ih ispravno koristiti, znaju da mogu zaraditi velike novce.
Potrošači bi trebali znati da će ih svaka žurna ili emocionalna kupnja koštati novca. Ne budi budala i postani zdrav skeptik. U FoolProof-u kažemo: „ispitujte bilo koga ili bilo koju tvrtku koja želi dotaknuti vaš novac ili dobrobit. Budite oprezni i oslonite se na neovisna istraživanja... poput našeg. "
Will deHoo, osnivač i izvršni direktor tvrtke FoolProof Foundation, neprofitna organizacija koja promiče “zdrav skepticizam” o financijskim proizvodima.Preskočite produženo jamstvo
Michael Kitces, suosnivač XY Planning Network, dijeli:
Nikada ne kupujte produženo jamstvo.
Primamljivo je, osobito u doba skupe elektronike, dobiti jamstvo koje će vas "zaštititi" ako se predmet ošteti ili otkaže u budućnosti. No, stvarnost je da će većina elektroničkih uređaja trajati uobičajen životni vijek. Ako brzo otkažu zbog kvara komponente, obično je pokriveno jamstvom proizvođača.
(I većina kreditnih kartica udvostručeno jamstvo proizvođača za još jednu godinu!)
Čak i ako je to nešto što za nekoliko godina otkaže ili se pokvari, elektronika se brzo amortizira. Što znači da biste vjerojatno mogli jeftino kupiti zamjenu staru 2-3 godine.
Uštedite svoje dolare na produljenom jamstvu i samo u budućnosti kupite rabljenu zamjenu ako ikada budete morali!
Michael Kitces, MSFS, MTAX, CFP, suosnivač je XY mreže za planiranje i izdavač bloga o financijskom planiranju Nerd's Eye View.Ne miješajte ulaganje sa osiguranjem
Todd Tresidder, bivši upravitelj hedge fondova i zagovornik potrošača u Financial Mentoru predlaže:
Osiguranje je aktuarski proizvod u kojem manjina može pobijediti, ali većina mora izgubiti kako bi platila proviziju prodavatelja i ostavila profit osiguravajućem društvu. To je samo osnovna poslovna istina.
To znači da je jedini valjani razlog za kupnju osiguranja upravljanje rizikom - kako biste se osigurali od gubitka koji si ne možete priuštiti. Jednostavno rečeno, nikada ne kupujte osiguranje kao ulaganje miješajući funkciju upravljanja rizicima s funkcijom ulaganja, osim u najrjeđim slučajevima.
Za veliku većinu to će biti gubitnički prijedlog u usporedbi s izravnim ulaganjem premije osiguranja. Ako želite zaroniti duboko u to kako ovo jednostavno pravilo funkcionira, u ovom su članku objašnjeni svi sitničavi detalji “Cijelo životno osiguranje - potpuni vodič.”
Todd Tresidder bivši je upravitelj hedge fondova koji je postao zagovornik financijskih potrošača. Autor je šest knjiga i nudi obrazovne tečajeve koji vam pokazuju kako postići financijsku neovisnost prije nego što je to bilo staro Financijski mentor.Sophia Bera, osnivač Gen Y planiranja, još je jedan stručnjak koji misli da cijeli život nema smisla za mnoge ljude:
Mnogo se ljudi još uvijek prodaje policama životnog osiguranja i nemaju smisla za 99% ljudi. (Ostalih 1% kupilo je police prije nekoliko desetljeća i koristi ih za planiranje nekretnina). Naknade su iznimno visoke, pokriće životnog osiguranja je nedovoljno, a i novčana se vrijednost vrlo polako gomila. Za većinu ljudi bilo bi bolje kupiti policu životnog osiguranja na 20 godina i novac koji uštede na premijama preusmjeriti na svoje mirovinske račune.
Sophia Bera nije financijska planer vašeg oca. Ona je prvo mjesto Google pretraživanja za "Financijski planer za milenijalce" i osnivačica Planiranje generacije Y. Citirana je u NYT -u, Wall St. Journal -u, a Investment News ju je proglasio za “Top 40 ispod 40 godina”. Može se naći kako doručkuje i radi u kafiću u Austinu, TX.Ako im se ne sviđa cijeli život, vjerojatno im se neće svidjeti cjelokupno životno osiguranje za djecu.
Promjenljive rente
Bill Harris, certificirani praktičar financijskog planiranja i suosnivač WH Cornerstone Investments, savjetuje da se varijabilni anuiteti ne primjenjuju za većinu:
U većini slučajeva izbjegavajte promjenjive rente. Naknade su obično vrlo visoke.
Osim troškova podračuna, VA -i imaju i druge troškove, uključujući troškove „smrtnosti“ i godišnje naknade za obnovu. Neki varijabilni anuiteti koštaju 3-4% godišnje. Opcije ulaganja obično su ograničene. Anuiteti su nepovoljni za nasljeđivanje ako ne idu bračnom drugu, nasljednici propuštaju osnovicu za povećanje koja može smanjiti porez na kapitalnu dobit.
Rente su složeni ugovori i obično kupci i prodavači nemaju pojma što se krije u korovu.
Likvidnost dolazi uz velike kazne.
Bill Harris je certificirani praktičar financijskog planiranja. Član je upravnog odbora Udruge za financijsko planiranje Massachusettsa i suosnivač i direktor WH Cornerstone Investments u Duxburyju i Kingston MA-u. Bill strastveno želi osnažiti udovice s njihovom financijskom budućnošću te nudi korisne savjete i članke za udovice koje žele obnoviti svoj financijski i osobni život na web stranici svoje tvrtke WH Cornerstone Investments.Indeksirani anuiteti
Neal Frankle, certificirani financijski planer i urednik Wealth Pilgrim, kaže:
Većina ljudi nikada ne bi trebala kupiti indeksirani anuitet. To su rente čiji su prinosi obično postotak indeksa, poput S&P 500. Reklamirani su kao ulaganja koja osiguravaju sudjelovanje na tržištu naopako, bez ikakvih nedostataka na tržištu. To je istina - ali pitanje je koliko ćete sudjelovati u povećanju, koja je gornja granica sudjelovanja i koliko traje ugovor?
Obično indeksne rente imaju vrlo kompliciranu formulu „sudjelovanja“, mogu imati nisku granicu (možda 10%) i trajati 7 godina ili duže. Moje iskustvo je da su, kad su prvi put predstavljeni, kao i prije 20 godina, radili dobro. No, osiguravajuća društva počela su se igrati formulom sudjelovanja tako da bi ulagači mogli dobiti vrlo mali povrat čak i tijekom godina kada tržište dobro posluje.
Moj savjet je: Ako vam netko pokuša prodati takvu rentu, tražite da vidite godišnji povrat u odnosu na godinu za godinom S&P 500 i uvjerite se sami. Mogli bi obećati stopu sudjelovanja od 60%, ali zbog zamršene formule mogli biste dobiti mnogo manje kredita. Također, razmislite o takvoj renti samo ako vam prodavač može pokazati 10-godišnju povijest (iz godine u godinu). Prosječni povrati ne govore vam mnogo.
Neal Frankle je certificirani financijski planer i urednik je WealthPilgrim.com i CreditPilgrim.com.Hipoteke samo za kamate
Eric Roberge, CFP i osnivač Beyond Your Hammock kaže:
Većina ljudi nikada ne bi trebala kupovati hipoteku samo s kamatama.
Uz ove vrste kredita, zajmoprimac plaća samo kamate na zajam svaki mjesec, što čini isplate znatno manje nego što bi bile da su plaćale i glavnicu kao dobro. Često ti zajmovi izgledaju privlačno jer dopuštaju ljudima priuštiti inače nedostupan dom. Problem je u tome što se zajmoprimac može naviknuti na plaćanje ovog nižeg iznosa, a kada dođe vrijeme za otplatu glavnice i kamate zajedno (obično 5-7 godina kasnije), možda neće moći izvršiti plaćanja, što ih dovodi u rizik gubitka njihov dom.
Ovo nije pametan rizik. Ako si ne možete priuštiti plaćanje za tradicionalnu 30-godišnju hipoteku na kuću, trebali biste dvaput razmisliti o kupnji kuće po toj cijeni.
Eric Roberge je certificirani financijski planer i osnivač Beyond Your Hammock, tvrtka za financijsko planiranje koja pomaže profesionalcima u 30 -im i 40 -im godinama da dobro žive, a za sutra povećavaju bogatstvo.“Glupi liječnički poslovi”
Bo Hanson, CFA, CFP® i suvoditelj emisije The Money Guy upozorava na ovo:
Jedan financijski proizvod koji bi većina ljudi trebala izbjegavati je ono što s ljubavlju nazivamo "glupi liječnički poslovi". Ovo svakako ne želi biti uvredljivo za medicinske djelatnike; nego su često "glupi poslovi" koji se bave visokim prihodima ili financijski uspješnim pojedincima poput liječnika.
Ovi poslovi često imaju nekoliko zajedničkih osobina: složeni su u svojoj strukturi - često zahtijevaju zasebno porezno izvještavanje ili poslovnu formaciju, usmjereni su prema akreditirani investitori (tj. oni koji imaju neto vrijednost veću od milijun dolara ili prihod kućanstva koji prelazi 200 tisuća dolara za pojedince ili 300 tisuća dolara za parove), prosječnom ulagaču ih je teško razumjeti, mogu biti nelikvidni i često su opterećeni naknadama i upravljanjem troškovi.
Ovo ne znači da su svi poslovi privatnog plasmana ili privatnog kapitala neprikladni, ali morate biti sigurni da ste provjerili sve vaše druge "osnovne" kutije prije nego što prijeđete na ovu vrstu ulaganja (tj. raspoređivanje zdrave likvidne imovine na odložene poreze, neoporezivo, i račune nakon oporezivanja), čuvajući odgovarajuće pričuve za hitne slučajeve i slijedeći odgovarajući „redoslijed operacija“ za svoje financije situacija.
Najveći način da se zaštitite od nasljedstva ove vrste ulaganja jest postaviti ova pitanja:
- Razumijem li doista kako ovo ulaganje funkcionira (tj. Mogu li to objasniti prijatelju ili rođaku koji nije financijski nastrojen)?
- Razumijem li točno kolike su naknade (početne i tekuće)?
- Dopušta li moja situacija nelikvidnost ove vrste ulaganja?
- Ulažem li ovu vrstu ulaganja u ispravnom slijedu u odnosu na moje druge aktivnosti izgradnje financijskog bogatstva?
Bo Hanson, CFA, CFP® suvoditelj je nagrađivane emisije Show Guy Money gdje dijele smjernice i uvid u teme od izrezivanja kupona do spremanja za mirovinu i svega između.Bilo koje ulaganje koje ne razumijete u potpunosti
Htio sam dodati ovaj konačni zaključak jer doista pokriva mnogo toga, više od "glupih liječničkih dogovora".
Uvijek će svake godine izlaziti novi proizvodi. Bit će komplicirani. Imat će strukture naknada i rasporede koji nemaju puno smisla. Bit će strukturirane na način koji zvuči malo previše dobro da bi bilo istinito. Ili previše zbunjujuće za razumijevanje.
Ako ne razumijete kako to funkcionira i gdje se slaže s vašim financijskim planom, morate to preskočiti. Bitcoin i kriptovalute vruće su se pušili 2018. godine. Bitcoin je bio blizu 16.000 dolara za novčić! Sada je novčić bliže 3.600 dolara. No ništa od toga nije važno jer ne biste trebali ulagati u bitcoin ako ne znate kako to funkcionira. Imam usputnu ideju o tome kako to funkcionira i Ne bih dodirnuo Bitcoin motkom od deset stopa.
Ponekad su stvari komplicirane jer su prijevara. Ponekad su to Ponzijeva shema. Ponekad su potpuno zakoniti, ali ako to ne razumijete, mogli bi vas odvesti na sofru sofisticiraniji ulagači.