Bien que la plupart des prêts étudiants fédéraux ne nécessitent pas de vérification de crédit, il existe toujours des scénarios où les étudiants ont besoin d'un bon crédit pour emprunter de l'argent. Après tout, les prêts étudiants privés faire nécessitent une vérification de crédit et ne sont généralement disponibles que pour les emprunteurs ayant une bonne ou une excellente cote de crédit. Non seulement cela, mais certains prêts garantis par le gouvernement, tels que les prêts Direct PLUS, nécessitent une vérification de crédit, ce qui limite les personnes pouvant les utiliser.
Dans cet esprit, il n'est pas rare que les parents s'impliquent dans le financement de l'université - soit en tant que cosignataire sur un prêt étudiant privé ou emprunteur pour un prêt Parent PLUS ou encore un parent privé prêter. Une récente enquête sur les prêts aux étudiants de College Ave auprès de parents d'élèves menée par Barnes & Noble College Insights a révélé que 42% prévoyaient d'utiliser des prêts étudiants pour aider à payer leurs études et 18% prévoyaient d'utiliser des prêts aux parents.
Mais quelle option est la plus logique pour les parents qui souhaitent aider leurs personnes à charge à terminer leurs études collégiales? Il y a beaucoup d'avantages et d'inconvénients à considérer avec l'une ou l'autre option, ainsi que de nombreux pièges à surveiller.
Cosigner des prêts étudiants - Avantages et inconvénients
Les parents qui envisagent de devenir cosignataire d'un prêt étudiant privé devraient réfléchir longuement et sérieusement à cette décision. En tant que cosignataire, vous êtes solidairement responsable du remboursement du prêt étudiant. Cela signifie que, si l'emprunteur effectue des retards de paiement ou fait défaut sur ses prêts, votre pointage de crédit pourrait en fin de compte en prendre un coup. Mais cela signifie également que vous êtes conjointement responsable du remboursement des prêts dans leur intégralité, quoi qu'il arrive, même si votre enfant décide de cesser complètement de rembourser ses prêts.
Les avantages de devenir cosignataire par rapport à souscrire à un Prêt Parent PLUS peuvent être légèrement nuancés, mais ils peuvent inclure :
- Vous partagez la responsabilité conjointe de la dette du prêt étudiant avec votre étudiant, par opposition aux prêts Parent PLUS qui vous rendent seul responsable du remboursement.
- Les prêts étudiants privés qui nécessitent un cosignataire peuvent être assortis de taux d'intérêt inférieurs à ceux des prêts Parent PLUS.
- Certains prêts étudiants privés ont des programmes de « libération du cosignataire » qui permettent à l'emprunteur de vous libérer en tant que cosignataire une fois que certaines conditions sont remplies.
Les inconvénients de la cosignature pour les prêts étudiants sont évidents et peuvent inclure :
- Votre pointage de crédit peut en pâtir si votre enfant paie ses factures en retard ou ne rembourse pas ses prêts.
- Vous devrez rembourser les prêts étudiants si votre personne à charge ne le fait pas.
Prêts Parent PLUS — Avantages et inconvénients
Les prêts Parent PLUS sont des prêts étudiants fédéraux contractés par les parents pour financer les études d'une personne à charge. Pour être admissible, vous devez être le parent biologique ou adoptif d'une personne à charge qui fréquente l'école au moins à mi-temps et vous devez être en mesure de passer une vérification de crédit.
Le taux d'intérêt fixe pour les prêts Parent PLUS est actuellement de 7,08 %, et vous pouvez utiliser ce type de prêt pour emprunter jusqu'à concurrence des frais de scolarité moins toute aide financière que votre enfant reçoit.
Ces prêts sont également assortis de frais de prêt initiaux qui sont prélevés sur chaque décaissement sous forme de pourcentage du montant du prêt. Les frais de prêt actuels sont de 4,236%.
Les avantages des prêts Parent PLUS peuvent inclure :
- Vous pouvez bénéficier d'un taux d'intérêt fixe de 7,08 %, et les limites de prêt sont généreuses et correspondent aux frais de scolarité moins les autres aides.
- Vous pouvez rembourser les prêts Parent PLUS sur 10 à 25 ans.
Les inconvénients des prêts Parent PLUS sont également assez évidents et peuvent inclure :
- Vous êtes seul responsable du remboursement de ces prêts, et vous ne pouvez jamais transférer la responsabilité à votre personne à charge.
- Les frais de prêt s'ajoutent aux coûts à long terme des prêts Parent PLUS.
- Ces prêts ne sont assortis d'aucun délai de grâce. Vous pouvez demander un report pendant que votre enfant est inscrit au moins à mi-temps et pendant six mois supplémentaires après que votre enfant a obtenu son diplôme, a quitté l'école ou est passé en dessous de l'inscription à mi-temps. Cependant, les intérêts continueront de courir pendant cette période.
Prêts privés pour les parents — Avantages et inconvénients
Vous devez également savoir que vous pouvez contracter des prêts parentaux privés pour aider votre enfant à payer ses études. Avec un prêt parent privé, vous pouvez emprunter de l'argent auprès d'une banque ou d'une société privée de prêt étudiant pour payer les frais de scolarité et les frais, et cela peut même être possible de vous faire envoyer une partie des fonds du prêt afin que vous puissiez contrôler les dépenses en livres et autres fournitures universitaires. Il existe également un potentiel d'économies par rapport aux options de prêt aux parents fédéraux si la société de prêt ne facture pas de frais de montage ou de demande. Avec prêts parentaux privés de College Ave, vous pouvez rembourser votre prêt sur 5 à 15 ans, et vous pouvez choisir parmi plusieurs options de remboursement, y compris des paiements d'intérêts uniquement, selon vos besoins.
Avantages des prêts parentaux privés :
- Vous pouvez utiliser votre excellente cote de crédit pour bénéficier d'un taux d'intérêt inférieur
- Choisissez parmi des plans de remboursement flexibles
- Économisez sur les frais d'origination et de demande
Inconvénients des prêts parentaux privés :
- Vous empruntez de l'argent pour l'école, vous êtes donc seul responsable du remboursement
- Vous n'avez généralement pas droit à une période de grâce avec les prêts étudiants privés
Autres facteurs à prendre en compte par les parents
Les parents doivent savoir que les prêts étudiants privés et fédéraux peuvent offrir des avantages fiscaux, y compris les prêts Parent PLUS. C'est parce que les prêts étudiants privés et fédéraux ouvrent la voie à la déduction d'un certain montant des intérêts payés sur vos impôts. Actuellement, le Crédit d'opportunité américain vous permet de réclamer jusqu'à 2 500 $ par étudiant et par an pour les quatre premières années d'études supérieures.
Les parents devraient également considérer les plans de remboursement et les paiements mensuels disponibles. Lorsque vous pouvez rembourser les prêts Parent PLUS sur 10 à 25 ans, les prêts étudiants et parents privés sont tous assortis de conditions variables qui peuvent varier d'un prêteur à l'autre.
Par exemple, Avenue du Collège vous permet de rembourser des prêts étudiants de premier cycle et des cycles supérieurs sur 5 ans, 8 ans, 10 ans ou 15 ans. Une période de remboursement plus courte peut vous aider à vous désendetter beaucoup plus rapidement et à économiser de l'argent sur les intérêts, mais vous aurez un paiement mensuel plus élevé pendant cette période. [1][JG2]
Quelle option fonctionne le mieux? Vous seul pouvez décider
Avec tous ces détails à l'esprit, il est facile de voir comment l'une ou l'autre option présente un certain risque. Devenir cosignataire d'un prêt étudiant vous oblige à vous retrouver dans une situation où votre santé financière dépend du fait que votre personne à charge est responsable de ses prêts, mais le parent Les prêts PLUS et les prêts aux parents privés exigent que vous soyez seul responsable du remboursement, ce qui peut ou non avoir du sens selon l'aide que vous vouliez apporter.
Avant d'envisager des prêts étudiants, assurez-vous que vous et la personne à votre charge avez recherché toutes les sources de financement, y compris celles qui n'exigent pas du tout que vous, le parent, vous engageiez à rembourser.
Par exemple, votre étudiant a-t-il recherché suffisamment de bourses? Si vous ne parvenez toujours pas à couvrir vos frais universitaires, il est presque toujours logique de contracter des prêts étudiants fédéraux au nom de l'étudiant qui ne nécessitent pas d'abord une vérification de crédit ou un cosignataire. C'est parce que les prêts étudiants fédéraux sont assortis de taux d'intérêt fixes bas et de protections fédérales telles que le report, l'abstention et les plans de remboursement basés sur le revenu.
Idéalement, votre enfant empruntera d'abord ce dont il a besoin grâce à des prêts étudiants garantis par le gouvernement fédéral, puis s'appuiera uniquement sur vous pour combler les lacunes. À ce stade, vous pouvez décider de compter sur les prêts étudiants pour les parents ou de devenir cosignataire d'un prêt étudiant privé qui pourrait être assorti de meilleurs taux et conditions.