Votre adolescent doit-il produire une déclaration et payer des impôts ?

réo tu te souviens de ton premier emploi? Vous souvenez-vous du plaisir de gagner enfin votre propre revenu ?

Je fais. J'avais 15 ans et j'ai reçu mon brevet de sauveteur. Je pensais que j'étais l'un des enfants les plus cool du coin. Non seulement je gagnais un peu d'argent en plus, mais je passais mes journées à me baigner au soleil.

Il y a de fortes chances que votre adolescent veuille avoir la possibilité de gagner de l'argent supplémentaire. Qu'elle exerce un travail traditionnel avec un chèque de paie ou qu'elle tonde les pelouses du quartier pour de l'argent, votre adolescent devra payer des impôts sur ses revenus.

Malheureusement, comprendre les impôts sur le revenu d'un adolescent peut être un peu délicat, mais il est important d'aider votre enfant à réussir sa première expérience avec l'IRS.

Il y a de fortes chances que si votre adolescent gagne plus de 12 400 $ en 2020, il devra payer des impôts sur ses revenus. Mais même s'ils gagnent moins que cela, ils voudront probablement toujours produire une déclaration au moment des impôts, car ils ont probablement eu des retenues d'impôt sur leur chèque de paie et peuvent prétendre à un remboursement d'impôts payés en trop.

Voici ce que vous devez savoir sur le fardeau fiscal de votre adolescent avant de produire sa déclaration :

Seuil de dépendance et de revenu minimum

À condition que votre adolescent vive toujours à la maison plus de la moitié de l'année et dépend de votre revenu pour plus de la moitié de son soutien financier, vous pouvez et devez quand même réclamer votre enfant en tant que dépendant. (Pour les exigences spécifiques de ce qui constitue un enfant admissible ou un parent admissible en tant que personne à charge, consultez les détails aux pages 11 et 12 sur le Publication 501 du site Web de l'IRS.)

Vous connaissez les avantages fiscaux de déclarer votre enfant comme personne à charge. Ces avantages comprennent la possibilité de demander une exonération personnelle supplémentaire par personne à charge, ainsi que le crédit d'impôt pour enfants, le crédit d'impôt pour enfants et personnes à charge et le crédit d'impôt sur le revenu du travail. Ce ne sont pas des avantages fiscaux auxquels vous voudrez renoncer simplement parce que votre adolescent déclare des impôts pour la première fois.

Étant donné que vous déclarez votre adolescent en tant que personne à charge, il ne peut pas légalement se déclarer en tant que personne à charge. Par conséquent, les adolescents se rendront compte qu'ils doivent payer des impôts sur tout ce qu'ils gagnent en plus de la déduction standard pour les contribuables célibataires, ce qui pour l'année d'imposition 2019 est de 12 200 $ (12 400 $ en 2020.) Si votre adolescent gagne moins que ce montant, il ne doit aucun revenu fédéral impôts.

Il y a une mise en garde si votre adolescent a un revenu non gagné (c.-à-d. un revenu d'intérêt). Dans ce cas, le seuil de revenu minimum est tout revenu non gagné supérieur à 1 100 $, ou tout revenu gagné et non gagné combiné supérieur à leur revenu gagné plus $350. Ce post a une explication claire– ce n’est pas quelque chose dont vous ou eux devez vous soucier s’ils n’ont pas de revenus non gagnés.

Retenue et réclamation des gains en espèces

Si votre adolescent exerce un travail traditionnel avec un chèque de paie, la déclaration de revenus est relativement simple. Leur employeur est responsable de la retenue d'impôt sur leur chèque de paie en fonction de la façon dont ils ont rempli son W-4 au début du travail.

Si, toutefois, votre adolescent gagne de l'argent en faisant du baby-sitting ou en tondant des pelouses ou en travaillant un travail qui repose sur des pourboires, les choses se compliquent un peu. L'IRS ne se soucie pas de savoir si vous êtes sur une liste de paie ou si vous êtes payé en espèces - dans tous les cas, vous devez déclarer vos revenus et payer tous les impôts applicables.

Si un adolescent gagne plus que le montant seuil en faisant du baby-sitting ou en effectuant d'autres travaux de service rémunérés en espèces, le l'adolescent devra payer de l'impôt sur le revenu fédéral, et peut-être de l'État, il est donc important que votre adolescent tienne une trace minutieuse de son gains.

Si l'argent que votre adolescent gagne provient de pourboires et totalise 20 $ ou plus par mois civil, il appartient au jeune employé de remplir les formulaires 4070A (Relevé quotidien des pourboires de l'employé) et 4070 (Relevé des pourboires de l'employé à l'employeur) afin de s'assurer que le montant exact est retenu sur son compte. les salaires.

En rapport: Skratch.co Review: Une application pour aider les adolescents à trouver du travail

Comment remplir un formulaire W4 pour un adolescent

Lorsque votre adolescent commence un emploi d'été ou à temps partiel, il devra remplir un formulaire W4. Cela permet au gouvernement de savoir combien, le cas échéant, le revenu à déduire pour les impôts sur le revenu fédéral et étatique.

Pour la majorité des adolescents, ce sera assez simple. Ils rempliront simplement la section des informations personnelles, puis signeront et dateront le formulaire en bas.

Voici une procédure plus détaillée :

Tout d'abord, remplissez la partie supérieure où il demande vos informations personnelles.

L'étape 2 ne s'applique que si l'adolescent a d'autres revenus. Il peut s'agir d'un revenu d'un autre emploi ou d'un revenu d'investissement. La plupart des adolescents n'ont probablement qu'une seule source de revenu, vous pourrez donc probablement passer à l'étape 3. Le but de cette section est d'éviter que trop ou trop peu d'impôts soient retenus.

Vous pouvez utiliser la calculatrice énumérée dans la partie A pour calculer un montant approximatif d'impôts dus à partir de toutes les sources de revenus. Voici cette calculatrice. Estimez haut, il vaut mieux obtenir un rendement que de devoir des impôts en avril.

L'étape 3 ne s'applique que si l'adolescent a des personnes à charge.

L'étape 4 est l'endroit où vous pouvez demander que de l'argent supplémentaire soit retenu (ou non retenu si vous avez connaissance de déductions supplémentaires). Vous voudrez peut-être cela si vous avez déterminé que cela était nécessaire à l'étape 2. Si l'adolescent n'a pas d'autres sources de revenus ou si ces autres revenus sont imposés de manière appropriée, alors cette section peut être ignorée.

Tout ce que votre adolescent a à faire pour l'étape 5, c'est signer et dater !

En rapport:40 emplois d'été pour les adolescents et les étudiants [Plus quoi faire avec l'argent]

Impôt sur le travail indépendant

Si votre adolescent travaille à son compte, par exemple en donnant des cours de musique ou en travaillant comme rédacteur indépendant ou sur le Web designer-elle devra alors payer l'impôt sur le travail indépendant sur tout revenu qu'elle gagne plus de 400 $ au cours de la année. Il s'agit d'un impôt de 15,3 % sur le revenu qui équivaut à la retenue à la source de la sécurité sociale et de l'assurance-maladie d'un employé, généralement écrit FICA sur les chèques de paie.

Le seuil bas de l'impôt sur le travail indépendant reste ferme au fil des ans, même si le seuil de l'impôt fédéral sur le revenu est ajusté chaque année en fonction de l'inflation. Cela signifie que votre adolescent entreprenant ne gagnera peut-être pas assez pour payer l'impôt sur le revenu, mais il se peut qu'elle doive toujours l'impôt sur le travail indépendant de l'Oncle Sam.

Cependant, il existe quelques exceptions à cette taxe sur le travail indépendant. Les adolescents de 18 ans ou moins qui fournissent un service comme la garde d'enfants ou la tonte du gazon à une autre personne sont considérés comme des employés de maison. Cela signifie que le travail effectué par ces employés de maison n'est pas soumis aux taxes de la sécurité sociale et de l'assurance-maladie. Cette exemption est également le cas pour les porteurs de journaux, ce qui montre que l'IRS essaie de donner une pause au travailleur adolescent typique.

En rapport:Enseigner aux enfants l'argent [Le guide complet]

Impôts sur les jeunes entrepreneurs

Certains adolescents choisissent de se lancer dans le rêve américain en créant leur propre entreprise. Dans ce cas, la paperasse pourrait devenir assez compliquée. Les propriétaires de petites entreprises devront de l'impôt sur le revenu sur tout ce qu'ils gagnent au-dessus du seuil de revenu, ainsi qu'un impôt sur le travail indépendant, qui est de 15,3 %, quel que soit leur revenu.

Cependant, afin de déterminer le revenu imposable, un jeune propriétaire d'entreprise devra suivre les revenus et les dépenses. Votre adolescent devra obtenir le formulaire Annexe C (Profits and Loss from Business) lors du dépôt du formulaire 1040.

En rapport:Quel est le revenu minimum pour déclarer des impôts

Enregistrement du kilométrage

Si votre adolescent conduit sa propre voiture dans le cadre de son travail, il pourra peut-être réclamer le kilométrage.

La première étape, et la plus importante, consiste à tenir des registres précis de votre kilométrage. Cela comprend la connaissance de votre kilométrage en début et en fin d'année, ainsi que l'enregistrement :

• la date de votre voyage
• l'adresse de départ
• l'adresse à laquelle vous terminez
• le but de votre voyage
• le kilométrage de départ de votre véhicule
• le kilométrage final de votre véhicule
• péages ou autres frais liés au voyage

Le taux de kilométrage standard de l'IRS pour l'année d'imposition 2020 est de 0,575 $ par mile pour la conduite professionnelle, 0,17 $ par mile à des fins médicales ou de déménagement, et 0,14 $ par mile lorsque vous conduisez pour un organisme de bienfaisance organisation.

La conduite pour le travail est déductible tant qu'elle n'est pas remboursée par leur entreprise, mais la conduite vers et depuis le travail (le trajet domicile-travail) ne l'est pas. S'ils sont des travailleurs indépendants, le trajet de leur domicile à un autre endroit à des fins professionnelles (par exemple, déjeuner avec un client ou apporter des articles au bureau de poste) serait considéré comme déductible.

L'un des meilleurs moyens de suivre leurs kilomètres est d'utiliser une application comme Hurdlr. Il enregistre tout leur kilométrage en un seul endroit, en s'assurant qu'ils ne manquent aucun détail important. Ils peuvent ensuite envoyer un rapport kilométrique à leur CPA à la fin de l'année, ou déposer directement depuis l'application.

Ils peuvent également déduire des frais de véhicule sur la base des dépenses réelles. Pour ce faire, ils doivent enregistrer tous les coûts liés au véhicule, y compris l'entretien et les réparations. Ensuite, ils doivent déterminer quel pourcentage de leur kilométrage total correspond aux dépenses de véhicule admissibles pour l'entreprise et déduire ce montant de leurs impôts. Pour les adolescents, cette méthode est un peu plus délicate.

Les adolescents et les revenus non gagnés

Si votre enfant reçoit des revenus de placements, c'est-à-dire des revenus non gagnés, en plus des revenus gagnés, les montants doivent être additionnés afin de déterminer les exigences de déclaration. Les adolescents de moins de 18 ans devront payer des impôts sur les revenus non gagnés s'ils dépassent un certain montant. En 2020, ce montant déclencheur de revenu non gagné est de 1 100 $.

Les parents voudront probablement déclarer séparément les revenus non gagnés de leur enfant. L'ajout des revenus non gagnés de votre adolescent à votre déclaration nécessite un formulaire distinct - 8814 Choix des parents pour déclarer les intérêts et les dividendes de l'enfant - et cela peut entraîner un impôt sur le revenu plus élevé pour le parent.

De plus, il est important de noter qu'il est illégal pour un parent de réclamer des gains en capital provenant de la vente des actions d'un enfant. En général, il est plus logique de déclarer les revenus non gagnés d'un enfant dans une déclaration distincte.

La ligne de fond

Même si votre adolescent ne gagne pas assez d'argent pour payer l'impôt fédéral sur le revenu, c'est une bonne idée de l'avoir faire une déclaration. N'oubliez pas que la production d'une déclaration est le seul moyen pour un adolescent qui a subi une retenue d'impôt d'obtenir un remboursement et d'apprendre comment naviguer dans le système fiscal avec l'aide d'un parent sera une bonne introduction pour votre adolescent au monde de impôts.

À propos d'Emily Guy Birken

Emily Guy Birken est une écrivaine, auteure, coach financière et experte en retraite primée. Ses quatre livres comprennent Les cinq ans avant la retraite, Choisissez votre retraite, Faire en sorte que la sécurité sociale travaille pour vous, et Mettez fin au stress financier maintenant.