Handelsoptionen vs. Aktien

Viele Anleger und Händler haben sich irgendwann gefragt, ob sie Optionen oder Aktien handeln sollten. Der Hauptunterschied zwischen Aktien und Optionen besteht darin, dass der Besitz von Aktien im Wesentlichen bedeutet, dass Sie einen Teil eines Unternehmens besitzen. Optionen geben Ihnen das Recht, den zugrunde liegenden Vermögenswert (Aktie) zu einem vorher festgelegten Preis zu kaufen oder zu verkaufen, bevor der Kontrakt abläuft.

Anleger nutzen sowohl Optionen als auch Aktien aus verschiedenen Gründen. Optionen bieten eine Hebelwirkung für explosive Gewinne. Aktien bieten Eigentum an einem Unternehmen. Dieses Eigentum umfasst seine Gewinne und Dividenden. Lassen Sie uns eintauchen und Handelsoptionen vs. Aktien sowie einen Überblick, damit Sie verstehen, welche für Sie besser geeignet sein könnten.

Hinweis: Für die Zwecke dieses Artikels werden wir eher den Kauf als den Verkauf von Call- und Put-Optionen besprechen.

Was ist der Unterschied zwischen Optionen und Aktien?

Bevor wir uns mit den Unterschieden zwischen Optionen und Aktien befassen, wollen wir uns zunächst ansehen, wie die einzelnen Optionen funktionieren.

Wie Aktien funktionieren

Aktien repräsentieren das Eigentum eines Anlegers an einem zugrunde liegenden Vermögenswert, typischerweise einem Unternehmen. Der Gesamtwert aller Aktien eines Unternehmens gibt in der Regel den aktuellen Marktwert des Unternehmens an.

Anleger kaufen normalerweise Aktien eines Unternehmens in der Hoffnung, dass das Unternehmen wächst und somit den Aktienkurs der Aktie erhöht. Bestimmte Unternehmen zahlen ihren Aktionären auch eine Dividende. Und einige Anleger besitzen Aktien in erster Linie für das passive Einkommen, das Dividenden bieten.

Laut der globalen Investmentbank Goldman Sachs an der Wall Street lag die durchschnittliche Aktienmarktrendite bei etwa 9,2 % jährlich in den letzten 140 Jahren.

Wie Optionen funktionieren

Eine Option ist ein Vertrag, der Ihnen das Recht gibt aber nicht die Pflicht eine bestimmte Aktie, Anleihe, einen Rohstoff oder einen anderen zugrunde liegenden Vermögenswert zu einem bestimmten Preis in der Zukunft zu kaufen.

Es ist ein Finanzderivat. Das bedeutet, dass sein Wert vom Wert des Basiswerts abhängig ist. Der Preis einer Option wird auch von anderen Faktoren beeinflusst, einschließlich des Ausübungspreises und der Zeit bis zum Ablaufdatum.

Wenn ein Anleger einen Optionskontrakt kauft, erwirbt er das Recht, den zugrunde liegenden Vermögenswert zu einem festgelegten Preis zu kaufen oder zu verkaufen, der als der bezeichnet wird Ausübungspreis, jederzeit vor einem festgelegten Ablaufdatum.

Ein Investor kann Call-Optionen oder Put-Optionen kaufen.

Anrufoptionen werden von Anlegern gekauft, die glauben, dass der Wert einer Aktie innerhalb eines bestimmten Zeitrahmens steigen wird. Call-Optionen ermöglichen es dem Eigentümer kaufen die Aktie zu einem Ausübungspreis vor dem Ablaufdatum. Wenn der Kurs einer Aktie steigt, steigt auch der Wert eines Call-Optionskontrakts, wenn alles andere gleich ist.

Put-Optionen werden von Anlegern gekauft, die glauben, dass der Wert einer Aktie innerhalb eines bestimmten Zeitrahmens sinken wird. Put-Optionen erlauben es dem Besitzer verkaufen die Aktie zu ihrem gewählten Ausübungspreis vor dem Ablaufdatum. Wenn der Kurs einer Aktie fällt, steigt der Wert eines Put-Optionskontrakts, wenn alles andere gleich ist.

Die Hauptunterschiede zwischen Aktien und Optionen

Einer der größten Unterschiede zwischen Aktien und Optionen besteht darin, dass Aktien technisch gesehen eine unbegrenzte Lebensdauer haben, solange das Unternehmen noch öffentlich gehandelt wird. Aktien können über Rezessionen und verschiedene Marktzyklen hinweg gehalten werden. Ein Investor kann Jahre oder sogar Jahrzehnte warten, bevor er seine Aktieninvestition verkauft.

Der Kauf von Optionen bedeutet normalerweise eine größere Hebelwirkung – oder potenziell größere Gewinne – als der einfache Kauf der Aktie. Beim Kauf einer Option sind jedoch noch weitere Variablen zu berücksichtigen. Sie müssen einen Ausübungspreis wählen. Das bedeutet, dass Sie normalerweise nicht nur die Richtung der Aktie vorhersagen müssen, sondern auch das Ausmaß der Bewegung. Anleger müssen beim Kauf von Optionen auch ein Ablaufdatum wählen. Wenn das Ablaufdatum eines Optionskontrakts näher rückt, sinkt der Wert der Option, wenn alles andere gleich ist.

Vorteile und Risiken des Optionshandels

Optionshandel kann sich ein bisschen wie Glücksspiel anfühlen. Wenn sich der Aktienkurs zu Ihren Gunsten entwickelt, bringt Ihnen der Optionskontrakt einen schnellen Gewinn. Aber Ihre Anfangsinvestition kann vollständig zunichte gemacht werden, wenn sich der Aktienkurs gegen Sie bewegt.

Aus diesem Grund wird der Handel mit Optionen für neuere Anleger normalerweise nicht empfohlen. Aber wenn Sie ein erfahrener Investor sind oder bereit sind, Nachforschungen anzustellen, um zu verstehen, wie Optionen funktionieren, kann der Optionshandel eine aufregende und lukrative Erfahrung sein.

Und Sie können Ihre Ideen ohne Risiko üben, indem Sie a verwenden Paper-Trading-Konto. Sie verlieren auf diese Weise kein Geld, profitieren aber auch nicht von Gewinnen in Ihren Optionen.

Vorteile und Risiken des Aktienhandels

Aktien sind eine hervorragende Möglichkeit, sich mit dem Markt vertraut zu machen und Ihr Geld langfristig für sich arbeiten zu lassen. Die Börse bietet auch die Möglichkeit, Ihr Aktienportfolio an Ihre individuellen Bedürfnisse anzupassen.

Ist die Investition in Optionen oder Aktien das Richtige für Sie?

Bei der Entscheidung zwischen dem Handel mit Aktien und dem Handel mit Aktienoptionen müssen Sie Ihre individuelle Situation berücksichtigen. Sie sollten sich Fragen stellen wie:

Was ist Ihr Zeithorizont? Wenn Sie längerfristig investieren möchten (z. B. ein Jahrzehnt oder länger), sind Aktien möglicherweise besser für Sie geeignet als Optionen.

Wie hoch ist Ihre Risikotoleranz? Wenn Sie in Optionen investieren möchten, sollte Ihre Risikotoleranz hoch sein, da Optionen sehr volatil sind.

Welche Rendite wünschen Sie? Wenn Sie nach hohen und asymmetrischen Renditen für Ihre Investition suchen, kann die Investition in Optionen sinnvoll sein, solange Sie die damit verbundenen Risiken verstehen.

Versuchen Sie, kurzfristig Gewinne zu erzielen? Sowohl der Aktien- als auch der Optionshandel können kurzfristige Gewinne erzielen, aber die kurzfristige Nutzung von Optionen kann potenziell größere Gewinne einbringen.

Wie viel Wissen haben Sie über Finanzderivate? Optionen sind Derivate und es hilft zu verstehen, wie sie funktionieren (z Option Griechen) wenn Sie sie verwenden werden.

Diese Fragen stellen keine abschließende Aufzählung bei der Entscheidung zwischen Optionen oder Aktien dar, können aber als Einstieg dienen.

Wenn Sie zum Beispiel viel Kapital haben und passives Einkommen verdienen möchten, dann macht der Handel mit Optionen fast keinen Sinn. Du solltest dir wahrscheinlich Aktien mit langer Erfolgsbilanz und hohen Dividendenrenditen ansehen.

Auf der anderen Seite haben Sie vielleicht eine kleine Menge an verfügbarem Kapital und sind bereit, alles für schnelle Gewinne zu riskieren. Der Verlust dieses Kapitals wird Ihr Leben in keiner Weise beeinträchtigen. Und vielleicht kennen Sie sich mit Finanzderivaten aus und vertrauen auf Ihre Marktanalyse. In diesem Fall wäre der Handel mit Optionen eine gute Wahl.

Können Sie gleichzeitig in Aktien und Optionen investieren?

Sie können gleichzeitig in Aktien und Optionen investieren. Tatsächlich hat es Vorteile, in beide zu investieren.

Angenommen, Sie haben in ABC-Aktien investiert, die Sie genau verfolgen. Nach Ihrer Recherche erwarten Sie, dass sich die Aktie aufgrund ihrer starken Fundamentaldaten langfristig gut entwickeln wird. Sie sind sich aber auch bewusst, dass es ein bevorstehendes Ereignis gibt, das den Preis erheblich in die Höhe treiben kann. Mit diesem Wissen bewaffnet, können Sie kurzfristig mit Call-Optionen spielen, um die Vorteile zu nutzen potenziellen Aufschwung durch das bevorstehende Ereignis, während Sie Ihre langfristige Investition in den Basiswert behalten Stock.

Nehmen wir andererseits an, Sie sind langfristig optimistisch in Bezug auf XYZ-Aktien, möchten aber Ihre Investition schützen. Der Kauf von Put-Optionskontrakten sichert in diesem Fall effektiv Ihre Long-Position in XYZ ab. Wenn die Aktie fällt, kann die Erhöhung Ihrer Put-Option auf diese Weise einen Teil Ihrer Verluste bei der Aktie ausgleichen.

Endeffekt

Optionen sind im Allgemeinen volatiler und komplexer als eine einfache Investition in die zugrunde liegende Aktie, können jedoch aufgrund ihrer gehebelten Natur potenziell große asymmetrische Gewinne bieten. Optionen können auch ein wirksames Absicherungsinstrument sein, wenn sie eingesetzt werden, während sie in die zugrunde liegende Aktie investiert sind. Das Schöne am Kauf von Optionen ist, dass Sie nur das verlieren können, was Sie investiert haben. Solange Sie verstehen, wie Optionen funktionieren, ist das Risiko überschaubar.

Aktien eignen sich nicht nur gut für den Handel, sondern auch für langfristige Investitionen. Aktien können die Inflation bekämpfen und Sie können sie so lange halten, wie Sie möchten. Bestimmte Aktien bieten auch Dividendenzahlungen, was großartig sein kann, wenn Sie nach passivem Einkommen suchen.

Sowohl Optionen als auch Aktien können im Portfolio eines Anlegers nützlich sein. Ein Investor kann also nur gewinnen, wenn er beide Optionen vs. Aktien und zu wissen, wann man sie verwendet.