Jeg vil aldrig glemme det telefonmøde, jeg havde med en klient, der gjorde sig klar til at trække sig tilbage fra det firma, hun havde arbejdet i mere end 20 år. Hun havde sparet så meget, som livet havde tilladt hende, og det meste blev investeret i aktien i virksomheden, der ansatte hende hele den tid.
Næsten trukket udløseren…. Vi var klar til at give instruktionerne om at foretage en 401k Rollover lige før vi erfarede, at hendes omkostningsgrundlag i aktien var meget lavt, og hun havde en NUA (netto urealiseret værdsættelse) mulighed for at overveje.Da vi lærte det, satte vi det på hold, og jeg havde den luksus at forsøge at forklare, hvilke regler for urealiseret værdsættelse, der ikke var over telefonen. Hvis du ikke ved det, er det ikke den klogeste beslutning at forklare NUA -regler over telefonen.
Ikke at have den visuelle fordel ved virkelig snazzy flowdiagrammer gør det meget svært. På en virkelig måde, netto urealiseret påskønnelse skal ses for fuldt ud at blive værdsat.
Hvad er netto urealiseret værdsættelse alligevel?
Hvad er denne NUA, spørger du? NUA er en gunstig skattebehandling af arbejdsgiverpapirer (normalt lager) til engangsbeløbsdistributioner fra en kvalificeret pensionsordning. Flere og flere virksomheder tilbyder arbejdsgiveraktier som en investeringsmulighed i deres kvalificerede planer, så NUA kan levere en potentielt lavere skatteregning.NUA er vigtig, hvis du distribuerer meget værdsat virksomhedsaktie fra din skatteudskudte arbejdsgiverstøttede pensionsplan, f.eks. En 401 (k).
IRC 402 giver medarbejdere mulighed for at foretage en engangsfordeling af deres kvalificerede plan og betale almindelig indkomst skat på omkostningsgrundlaget, og derefter betale langsigtede kursgevinster på væksten, selvom de sælger det samme dag. Lyder dette for godt til at være sandt?Kvalifikationer for at NUA kan fungere:
For at oprette en NUA er der en lang liste med krav, der skal opfyldes:- Medarbejderen skal tage en engangsfordeling fra pensionsordningen.
- Ingen delvise fordelinger er tilladt - engangsfordelingen skal finde sted inden for et år efter a) adskillelse fra din arbejdsgiver, b) at nå minimumsalderen for distribution, c) blive handicappet eller d) være afdød.
- Fordelingen skal indeholde alle aktiver fra alle konti sponsoreret af og afholdt af samme arbejdsgiver
- Alle lagerfordelinger skal tages som aktier - de kan ikke have været konverteret til kontanter før distribution.
- Hele interessen i pensionsordningen skal fordeles.
- Medarbejderen kan blive pålagt en straf på 10% for tidlig distribution, hvis han eller hun er under 59 ½ år, medmindre medarbejderen opfylder en undtagelse fra den for tidlige fordelingsstraf efter § 72 (t).
- Omkostningsgrundlaget er aktiens fair market value (FMV) på købstidspunktet, uanset om arbejdsgiveren eller medarbejderen bidrog med pengene.
- NUA modtager ikke et trin-up grundlag ved døden, det behandles i stedet som indkomst for en afdød.
- Hvis der er en ekstra gevinst over NUA, afgøres de langsigtede/kortsigtede kapitalgevinster ved at se på beholdningsperioden efter udlodning.
- Der kræves ingen minimumsdistributioner (RMD'er).
Roth IRA begrænsning. Roth IRA'er kvalificerer sig ikke til NUA-behandling, fordi de ikke er udskudt skat, og mæglerkonti ikke kvalificerer, fordi de generelt alligevel er underlagt kapitalgevinstskat.
Hvorfor en NUA kan være bedre end en rollover
Dette er bestemt ikke sandt i alle tilfælde, men det kan arbejde til din fordel under visse omstændigheder. Hvis din 401) k) -plan har en stor mængde arbejdsgiverbeholdninger, og den er blevet værdsat betydeligt, bør du afveje fordele og ulemper mellem at lave en NUA og rulle aktien over i en IRA sammen med de andre investeringsaktiver, der er i arbejdsgiveren plan.Den primære overvejelse er, at påskønnelsen af arbejdsgiverlageret i forhold til den oprindelige købspris vil blive pålagt langsigtet kapitalgevinstskat frem for almindelig indkomst.
Så lad os først se på fordelen ved den langsigtede kapitalgevinstskatteprocent. Den langsigtede kapitalgevinstskatteprocent er lavere end almindelige indkomstskattesatser og gælder for investeringer, der holdes i mere end et år.- Hvis din indkomst er mellem $ 0 til 39.375 (single) eller $ 0- $ 78.750 (fælles), er din langsigtede kapitalgevinstrate 0.
- Hvis din indkomst er mellem $ 39.376- $ 434.550 (enkelt) eller $ 78.751- $ 488.850 (fælles), er din langsigtede kapitalgevinstprocent 15%.
- Hvis din indkomst er over $ 434.500 (single) eller $ 488.850 (fælles), er din langsigtede kapitalgevinstrate 20%.
Advarsel: Hvis du tager en distribution af arbejdsgiverlager, og den stiger i pris til ud over dens værdi på distributionstidspunktet, vil den ekstra gevinst vil være skattepligtig efter almindelige indkomstskattesatser, medmindre salget finder sted mindst et år efter fordelingen, hvilket kvalificerer det som en langsigtet gevinst.
Når en NUA fungerer bedre end en rollover
Lad os sige, at du er i 15% indkomstskattegruppen-hvilket også betyder, at eventuelle langsigtede kapitalgevinster, du får, vil være i 0% langsigtede kapitalgevinstskattegruppe. Du har $ 100.000 i 401 (k) fra en tidligere arbejdsgiver, hvoraf $ 20.000 er på arbejdsgiverlager.Aktien blev købt til en samlet pris på $ 4.000, hvilket betyder, at de nu afspejler en gevinst på i alt $ 16.000. Du har $ 80.000 af 401 (k)-andelen uden arbejdsgiver-rullet over i en selvstyret IRA, der fuldstændig beskytter den mod indkomstskatter.
Men du har muligvis et øjeblikkeligt behov for mindst nogle af de 401 (k) penge, så du tager levering af arbejdsgiverlageret, eller mere specifikt har du dem overført til en afgiftspligtig investeringskonto, hvor de kan likvideres kort varsel.
Selvom aktien har en samlet værdi på $ 20.000, er kun $ 4.000 af den - dit omkostningsgrundlag i aktien - underlagt indkomstskat. Da du er i den almindelige indkomstskattegruppe på 15%, skal kun $ 600 af overførslen på $ 20.000 betales for skat ($ 4.000 X 15%).
Hvis du beslutter dig for at sælge aktien, opnår du en gevinst på $ 16.000.
Men da du er i 0% -rammen for langsigtede kapitalgevinster der er ingen skattepligt ved salg af aktien. På denne måde kan du få øjeblikkelig adgang til provenuet fra salg af $ 20.000 i arbejdsgiverlager fra din 401 (k) plan for kun $ 600.
Det svarer til kun 3%. Hvis du har et øjeblikkeligt behov for midlerne, ville dette være en yderst skatteeffektiv måde at få adgang til dem. I modsætning hertil skulle du også rulle arbejdsgiverbestanden til en IRA, og du havde brug for $ 20.000 med det samme (eller en del af den), ville fordelingen fra IRA være underlagt din 15% almindelige indkomstskat sats. Det betyder, at du vil betale $ 3.000 på distributionen sammenlignet med kun $ 600 ved hjælp af NUA.
Når en NUA Gør ikke Arbejd bedre end en rollover
En NUA giver ikke mening, hvis du befinder dig i en højere skattemængde, og der er mindre gevinst på værdien af din arbejdsgiverbestand. Lad os sige, at du er i 25% almindelig indkomstskattegruppe, hvilket betyder, at langsigtede kapitalgevinster beskattes med 15%.Lad os sige, at din arbejdsgiverbeholdning i øjeblikket er $ 20.000 værd, men den har et omkostningsgrundlag på $ 15.000. Hvis du tager en NUA på aktien, vil $ 15.000 være skattepligtige ved almindelige skattesatser eller $ 3.750 ($ 15.000 X 25%).
Du sælger aktien, på hvilket tidspunkt gevinsten på $ 5.000 er underlagt din langsigtede kursgevinst på 15%eller yderligere $ 750. Din samlede skattepligt er $ 4.500 eller 22,5% af værdien af $ 20.000 aktieposition. Det er lidt mindre end de 25%, du ville betale, hvis du rullede aktien over i en IRA og senere trak pengene tilbage.
Men hvis du ikke har et øjeblikkeligt behov for pengene, og du regner med at være i skattegruppen på 15% i nær fremtid, kan du undgå NUA og bare foretage en fuld rollover af aktien sammen med din anden 401 (k) midler.
Strategi: Hvis medarbejderen har store gevinster i arbejdsgiverlager, skal du tage en engangsbeløbsdistribution, overføre de ikke-lageraktiver fra den kvalificerede plan til en IRA, og tage arbejdsgiverens lageraktiv under NUA. Denne behandling vil udsætte skatterne på allerede almindelige indkomstaktiver og give medarbejderen mulighed for at opleve gunstige langsigtede kursgevinster på den påskønnede beholdning.
Er det værd at drage fordel af Net Unrealized Appreciation?
Den vigtigste overvejelse ved udforskning af NUA er medarbejderens evne til at betale indkomstskat på grundlag af bestanden i distributionsåret. Hvis medarbejderen har betydelige gevinster i aktien, kan NUA være en levedygtig mulighed for at betale lavere skatter ved salg af aktien.Ved at rulle over den kvalificerede plan kan medarbejderen udsætte skatter til et senere tidspunkt, men på på bekostning af at gå glip af muligheden, tilbyder NUA at få beskattet noget af indkomsten som langsigtet kapital gevinster. Uden NUA vil hele beløbet blive beskattet ved distribution som almindelig indkomst. Det, der svarer til, er en hel masse skat, du ikke skulle betale.