Pensionist tidligt? Glem ikke 72 (t)!

ENsk enhver økonomisk rådgiver omkring 72t, og jeg vil vædde med, at du vil se dem krybe.

Det er ikke en populær planlægningsmetode, mest fordi den kommer med lange restriktioner, der, hvis den overtrædes, kan føre til alvorlige sanktioner.

Kunder kan ikke lide at betale sanktioner. Rådgivere kan ikke lide, når deres kunder betaler sanktioner. 72 (t) har potentiale, hvis det gøres forkert, for kunderne at betale en stor del af straffe. Se hvorfor vi krymper omkring 72 (t)?

Nogle af jer aner måske ikke, hvad 72 (t) er. Hvis du ikke planlægger går tidligt på pension (før en alder af 60), så spring dette indlæg over og kom tilbage en anden dag. 🙂

Hvis du er i økonomisk stilling til at gå tidligt på pension og har en hovedpart af dine aktiver på pensionskonti, kan 72 (t) være en hjælp for dig. Lad os tage et kig på 72 (t) regler for tidlig distribution.

Hvad i alverden er 72 (t)?

Oftest når du tager penge fra din pensionskonto, før du fylder 59 ½, bliver du vurderet til en 10% bøde oven på den almindelige indkomstskat. En undtagelse (andre inkluderer: førstegangskøb af hus, skolebetalinger, handicap) til dette er a

72 (t) distribution det er en "i det væsentlige lige periodiske betalinger".

Klar som mudder? Det tænkte jeg nok. Komme videre……

Læs mere om Sådan trækker du dig tilbage fra din IRA Straffefri

Hvordan overvejer IRS 72 (t)?

IRS beregner din "væsentligt lige periodiske betalinger”Ved at bruge en af ​​de tre metoder, som IRS har bestemt, og derefter tage din betaling på en fastlagt tidsplan for en bestemt tidsperiode.

Det er påkrævet, at du tager disse betalinger i enten 5 år, eller når du fylder 59 1/2, alt efter hvad der kommer senere.

For eksempel, hvis du begynder at tage dine betalinger i en alder af 52 år, skal du gøre det i 8 år. En person, der starter på 57, skal gøre det indtil en alder af 62 år.

72 (t) Eksempel fra det virkelige liv

I de 10 år, jeg har været en finansiel planlægger, har jeg kun henrettet 72 (t) en håndfuld gange. Bekymringen er, at det er nødvendigt at låse din tilbagetrækningssats i mindst 5 år længere, end de fleste rådgivere er trygge over for mig selv inkluderet.

For nylig havde jeg en potentiel ny klient, der fik et tidligt opkøb fra sit job og overvejede at bruge 72 (t) til en del af sin IRA. Her er nogle af detaljerne (navn og nogle af dataene er blevet ændret af hensyn til privatlivets fred).

Paul født 8/21/55 og $ 720.000, som han vil modtage i et engangsbeløb fra sin arbejdsgiver. Han vil gerne lave en 72 (t) fra 57,3-62,3 år. Han har brug for omkring $ 2.000 om måneden indtil 63.5, hvor han vil have resten i en IRA. Paul havde også $ 140k i sine 401k.

Sådan fungerer 72 (t) distributioner

Planen 72 (t) må ikke ændres, før der er gået 5 år fra datoen for den første distribution for dem, der når 59,5, inden perioden på 5 år er afsluttet. Det er imidlertid ikke klart, om Paul planlægger at tage 72t -distributionerne fra arbejdsgiverplanen eller fra en rollover IRA.

Hvis 72 (t) -planen er nødvendig, er den bedste fremgangsmåde at foretage en direkte rollover fra planen til en rollover IRA, bestemme hvilken IRA balance er nødvendig for at generere 24k om året ved hjælp af amortiseringsplanen og derefter overføre dette beløb til en anden IRA og starte plan.

Den originale rollover IRA kan bruges til akutte behov for at forhindre 72t -planen i at blive brudt, hvis han har brug for flere penge. Arbejdsgiverplaner yder ikke 72 (t) support og tilbyder muligvis ikke fleksible distributioner. De tillader heller ikke, at midler rulles tilbage, hvis der tages for meget ud på grund af en administrativ fejl.

Men for at det er praktisk, skal planen tillade fleksible distributioner, indtil perioden på 5 år slutter. Hvis planen krævede en engangsfordeling, selvom straffen ikke ville gælde, en fordeling på 120.000 på et enkelt år ville puste hans marginalskatteprocent op, og det kan meget vel koste mere end de 10% straf.

Hvis der kræves et engangsbeløb, bør der foretages en direkte overførsel til en IRA, før en 72 (t) plan startes.

Nogle af jer overvejer måske at starte 72 (t) distributioner. 72 (t) distributioner tager omhyggelig planlægning og overvejelse.

Inden du låser disse betalinger inde, er der nogle alternativer, som du måske vil undersøge:

72 (t) Distributionsalternativer

Bare fordi du kan, betyder det ikke, at du skal. Kig bestemt efter, om der er andre ting, du kan (bør) gøre først.

Her er et par eksempler.

Forlad dit job tidligt

Hvis du forlader dit job 1. januar i det år, du fylder 55 år (50 for visse offentlige instanser), har du lov til at trække engangsbeløb ud af din virksomheds pensionsordning uden straf.

Bemærk, at jeg sagde pensionistplan og ikke IRA. Når du ruller over til en IRA, mister du muligheden.

Overvej at efterlade en del penge i pensionsordningen som en sikkerhedsforanstaltning. Eller du kan bare tage en engangsfordeling ud af planen og betale skatten og parkere den på en højrente-opsparingskonto i nødstilfælde. Husk, at du vil betale almindelig indkomstskat af denne fordeling.

Glem ikke om efterskattebidrag

Du kan også benytte bidrag efter skat til dine 401k, ikke-fradragsberettigede IRA-bidrag eller bidrag efter skat til din Roth IRA. Overvej disse muligheder uden straf, før du låser dine betalinger fast.

Netto urealiseret påskønnelse

Selv en større hemmelighed end 72 (t) er NUA. Hvad er Noo-uhh, spørger du? Nå, det er forkortelsen for Net Unrealized Appreciation. Få det endnu? Troede ikke det. NUA vedrører arbejdsgiverbestanddele, som du har i din pensionsordning, der kan have et ekstremt lavt omkostningsgrundlag.

Du er muligvis en af ​​de heldige, der begyndte at arbejde for virksomheden, inden de gik på børsen, og du har set din virksomheds aktie fordoble og dele flere gange, som du kan tælle.

Hvis du bruger NUA på din aktie, vil du bare blive straffet på grundlag, ikke den samlede værdi af bestanden.

For eksempel, hvis du har virksomhedsaktier, der er værdiansat til $ 100.000, men dit grundlag i aktien kun er $ 20.000, ville du kun blive straffet med de $ 20.000, hvis du tog det tidligt, hvis du er under 59 ½.

Den resterende gevinst ($ 80.000) ville blive beskattet som en langsigtet kapitalgevinst, når du besluttede at likvidere den, ikke almindelig indkomst. Det kan være forskellen mellem 15% og 35% i skat, afhængigt af din skattemængde.

Advarsel!Når du vælter din arbejdsgiverbeholdning ind i IRA, mister du din NUA.

Dette er blot nogle få af de alternativer, man kan undersøge, før man forpligter sig til 72 (t) fordelingsreglen.

Det sidste opkald

Dommen er stadig ude, om klienten og jeg skal lave 72 (t). Da han har et godt beløb i sine 401k og hans kone også har en nominel 401k (ikke nævnt ovenfor); Jeg foreslog at bruge de penge først.

Da han går tidligt på pension, kan han undgå 10% straf for tidlig tilbagetrækning, så længe pengene fordeles fra hans 401k. Når du laver en 401k rollover til en IRA, mister du denne mulighed.

Af nysgerrighed gik jeg til Bankrate.com og brugte deres Lommeregner 72t for at se, hvor meget vi kunne få med hans pensionskonto. Nedenfor er nogle af disse resultater.

Her er et prøvebeløb, som man kunne trække fra din IRA ved hjælp af 72 (t). Bemærk renten på 2,48%. Dette beløb var allerede indtastet på Bankrates lommeregner.

Du har mulighed for at vælge din egen rente, men vær forsigtig. Du vil vælge en sats, der er normal og bæredygtig baseret på nuværende markeds- og økonomiske forhold.