Bedste aktuelle realkreditrenter i New York

Nuværende realkreditrenter i New York

Realkreditfaktorer i New York

Når man undersøger realkreditmuligheder i New York, er det vigtigt at genkende den lange liste over faktorer, der påvirker den specifikke realkreditrente, man måtte modtage.

For eksempel er en 3,5% rente for et konventionelt 30-årigt fastforrentet pant meget forskelligt fra en 3,5% rente for et 5/1 realkreditlån (ARM), på trods af at renterne er overfladisk nøjagtigt samme.

I løbet af et lån kan et forbrug af en brøkdel af et procentpoint mere resultere i titusinder af ekstra dollars om 30 år fra nu. Derfor er en grundlæggende forståelse af hver faktor, der hjælper med at bestemme realkreditlån og refinansieringsrenter, nødvendig for låntagere, uanset indkomstniveau.

Nedenfor er især syv elementer, som låntagere skal være opmærksomme på:

Kredit score

Långivere ser mennesker med højere kredit score (i 700+ -området) som typisk mindre risikable end låntagere med dårligere score (600 og derunder). Kreditresultater kaster lys over den låntagers opfattede ansvar og de realkreditvilkår, som de kvalificerer sig til.

Høje kreditresultater giver ofte lavere realkreditrenter, og det modsatte er også sandt. I praksis undersøger kreditrapporteringsbureauer som Experian, Equifax og TransUnion låntageres kredithistorie, hvad angår lån, kreditkort og tilbagevendende betalinger.

Långivere vurderer derefter den samlede kreditværdighed for at forudsige, hvor pålidelig nogen kan være med hensyn til at opfylde vilkårene for boliglån og betale ned på et realkreditlån. Forbundsregeringen er en stor ressource for flere oplysninger om kreditrapporter, da forbrugerne har ret til en gratis kreditrapport om året fra hvert af de førnævnte bureauer.

Udbetaling

Den type boliglån, du vælger, vil være en stor afgørende faktor for dens udbetaling. Hvis lånetypen afsættes, kan selve udbetalingen imidlertid efterfølgende påvirke en låntagers nuværende og fremtidige renter.

Generelt svarer en større udbetaling til en lavere rente, som låntageren har demonstreret for långiveren, at han eller hun er villig til at sætte en betydelig andel i ejendommen, hvilket reducerer risikoen for at være upålidelig i forbindelse med fremtidig betaling forpligtelser.

Det traditionelle benchmark, der bruges af de fleste finansielle institutioner, er en forskudsbetaling på 20%. Låntagere, der ikke kan nå denne tærskel, kan dog købe privat realkreditforsikring (PMI), hvilket reducerer forskudsbeløbet, mens der pålægges et ekstra gebyr for almindelig månedlig betalinger.

Type og lånebeløb

Som nævnt afhænger den låntype, som låntagere har til rådighed, både af långivertilbud og om opfyldelse af specifikke kvalifikationskrav. Et fastforrentet pant låser f.eks. Renten i hele lånets løbetid, medmindre låntagere vælger at refinansiere.

En ARM begynder typisk med en begyndende teaserhastighed, som derefter stiger ved fem-, syv- eller 10-årsmærket. Derudover kan boliglån, der er dyrere og ledsages af en større udbetaling, resultere i en lavere rente.

Andre former for realkreditlån og deres respektive beløb, f.eks. VA, byggeri og jumbo -lån, har også deres egne bestemmelser og renteovervejelser, som varierer efter långiver.

Type rentesats

Det præcise tal, som låntagere kan forvente at betale i renter, skyldes i store træk blandt andet, om rentebetingelserne er struktureret som faste eller justerbare. En fast rente betyder, at låntagere betaler en vis procentdel af renter hver måned ud over deres tilbagevendende realkreditbalance, et tal, der holder sig stabilt i løbet af lånets levetid.

Denne struktur gør det lettere for låntagere at planlægge deres økonomi fra år til år. En ARM har en sats, der er variabel, idet procentdelen af ​​renter, der betales hver måned, ændres over tid. Skulle deres långiver hæve renten, kan låntagere, der betaler en justerbar rente, forvente at se deres samlede månedlige betalinger blive dyrere.

Advarslen er, at långivere i første omgang tilbyder lave introduktionspriser, hvilket kan være lokkende for låntagere og spare dem penge i en periode. Hvis en låntager kan være sikker på at betale det meste af lånet inden for lavrenteperioden (eller omvendt planer om at sælge boligen, før den er oppe), kan en ARM være en ideel realkreditform.

Hjem placering

Ejendommens region, stat, by, kvarter og nøjagtige placering påvirker realkredit- og refinansieringsrenter. Det skyldes, at visse ejendomstyper er mere risikable end andre, hvilket får långivere til at øge realkreditrenterne.

Ifølge Fannie Mae opfattes lejligheder, fremstillede enheder og ejendomme med mere end en enhed generelt som mere risiko end en traditionel enfamiliebolig. Tette byområder som New York City indeholder ofte fast ejendom, der er stærkt koncentreret med ejerlejligheder og boliger med flere enheder, hvilket kan påvirke de satser, New York -låntagere får.

Type refinansiering

Refinansiering er processen med at erstatte en type boliglån med et andet, normalt med målet om forbedring af belåningsgrader, adgang til kapital, hurtigere betaling af boliger eller reduktion realkreditrenter. Der er mange typer af refinansieringsmuligheder, herunder de mest populære, en rente og løbetid, hvilket typisk resulterer i en lavere rente.

Forbrugerne forfølger ofte konventionelle fastforrentede refinansieringer i håb om også at sænke renten. Refinansieringslån med justerbar rente og cash-out kan producere højere realkreditrenter, men låntagere, der har til hensigt med disse strategier, refinansierer ofte igen i fremtiden for at opnå gunstige renter på vejen.

Lån til værdi

Det beløb, en låntager skylder på et hjem i forhold til den vurderede værdi af det hjem, er kendt som belåningsgraden. For eksempel, hvis en låntager stadig skylder $ 100.000 på et $ 300.000 hjem, er hans eller hendes LTV omkring 66%. Långivere kræver ofte, at låntagere køber realkreditforsikring, hvis deres LTV er højere end 80%.

Når en låntagers LTV falder til under 80%, da de fortsætter med at betale deres realkreditlån ned, kan det være på tide at refinansiere, så realkreditforsikring ikke længere er nødvendig. De kan også refinansiere til et fastforrentet realkreditlån med en lavere rente, fordi deres stærke LTV-forhold er et lovende tegn på långivere.

Få de bedste realkreditrenter i New York

Som det ses ovenfor, er sammenligningshopping en del af boligkøbs- og refinansieringsprocessen, og det er en af ​​de bedste måder at spare penge på.

Consumer Financial Protection Bureau bemærker, at 47% af realkreditlånerne shopper slet ikke- de taler kun til en långiver. En sådan strategi er virkelig slet ingen strategi. En forskel på kun 0,5% ved forhandlinger om renter på realkreditlån kan betyde at spare $ 60 om måneden (eller betale $ 60 mere).

På bare syv år oversætter dette til omkring $ 5.000 ekstra dollars i realkreditlån.

En bedste praksis, når man undersøger og forhandler realkreditvilkår, er at have så mange oplysninger som muligt; med andre ord, viden er magt. Dette kan betyde, at man arbejder gennem en lavprisagent, besøger fire til fem långivere, inden man beslutter sig for en fast beslutning, og undersøger sammenlignelige boligværdier i et givet område.

Det er også vigtigt at forstå, at meget af realkredit- og refinansieringsprocessen er fuldstændig omsætningspapirer, især hvad angår kernelånetype, lånebeløb og forskudsbetaling.

Yderligere er tilknyttede gebyrer (vurdering, oprindelse, dokumentudarbejdelse, ansøgning, ejendomsforsikring osv.) Ikke standardiseret på tværs af finansindustrien, da nogle långivere helt frafalder denne type gebyrer eller folder dem ind i pantomkostninger.

Anbefalede virksomheder i New York

Realkreditudlån i New York er rigeligt. Blandt de største långivere kan nævnes: