С удоволствие чета новините, но може да бъде стресиращо да видим борсата да върви нагоре и надолу. Е, само когато падне. Дните за изкачване са хубави. 🙂
Още по -стресиращо е, когато напоследък всички новини са как сме на минути от рецесията.
Логично, знам, че не бива да се забърквам с инвестициите си.
Но е трудно. Много трудно.
Така че използвам оправдания психологически игри, които да ме държат инвестиран. 🙂
Искате ли да чуете някои от тях?
Погледнете печалбите
Аз съм на моите инвестиции. Аз също съм инвестиран от близо двадесет години. Така че трябва да продължавам с инвестициите си. 🙂
Имаше някои груби петна там (точка com, балон с жилища, финансова криза), но времето лекува всичко.
Ако сте инвестирали за разумен период от време, вероятно сте и вие.
Ако и когато пазарът спадне, имам ров за загуби и все още оставам положителен.
Логично, знам, че този аргумент е боклук. Моите инвестиции трябва да оценят, за да запазят покупателната си способност.
Инфлацията е скритият враг на всеки човек, който има пари.
10 000 долара през март 2007 г. имат същата покупателна способност като 11 872,35 долара през март 2017 г. (вж CPI калкулатор на BLS).
Ако поддържате инфлацията, може да мислите, че се справяте добре, защото салдото ви се е увеличило, но в действителност вие сте същите. В номинално изражение, вие сте нагоре. В реално отношение вие тъпчете вода и накъсана вода!
Но психологически тези печалби ви дават възможност да „загубите“, ако пазарът се понижи и все още бъде „нагоре“.
Вижте данъците
Говорейки за печалби... ако искам да ги банкирам, ще трябва да плащам данъци върху всичко, което не е в сметка с облагодетелствани данъци. Моите IRA са необлагаеми (Roth) или отсрочени данъци (Rollover), но всичко в облагаема брокерска сметка подлежи на краткосрочни и дългосрочни капиталови печалби.
И нямам нищо против да плащам данъци. Това означава, че съм спечелил пари.
Акшули…. това е лъжа. Не обичам да плащам данъци. Никой харесва да плащат данъци.
Плащам данъци, точно както правя много неща, които са добри за мен, но не са забавни. Като бягане.
И така, за да избегна плащането на данъци, ще избягвам да продавам тези притежания, освен ако няма убедителна причина за това. (като събиране на данъчни загуби)
Страхът, че пазарът ще падне, е не убедителна причина.
Това е част от плана
Когато започнахте да инвестирате, каква беше очакваната норма на възвръщаемост на вашия план? 7%? 9%?
Нагоре или надолу, историческата възвръщаемост на пазара е добре познат обект и трябва да бъде част от вашия план.
Ако сте изпреварили графика, просто погледнете печалбите и осъзнайте, че сте само от положителната страна на неравномерното инвестиране. Фондовият пазар е нестабилен. Тези печалби надвишават неизбежните загуби и са средни до историческата средна възвръщаемост.
Ливъридж FOMO
Страх от пропускане. Всички го имаме.
Използвайте го.
CAPE е мярка за това колко скъп е S&P 500 - това е съкращение от Циклично коригирано съотношение цена/печалба. Историческата средна стойност е около 16-17.
Това е над това средно от доста време и над 20 от 2010 г.
S&P 500 има годишна печалба от над 10% от януари 2010 г. (до юни 2018 г.).
Ако продадохте всичко през 2010 г., защото мислехте, че CAPE означава, че е скъп, щяхте да се ритате. Твърд.
Не искате да пропуснете... нали? 🙂
Времето за маркетинг няма да работи
Времето за маркетинг работи. Просто не работи за Вие защото нямате истинско предимство.
Ако имате предимство, законът на големите числа казва, че ще спечелите. Казината работят на този принцип и се справят доста добре, докато хората продължават.
Ако искате да определите времето на пазара, какво е вашето предимство? Трябва да е а легитимен ръб, край.
Не слух или някакъв горещ съвет за акции - това са фалшиви и вие го знаете.
Говорим за това предимство, което получавате, когато вашите поръчки са с наносекунди по -бързи от конкуренцията ви, защото сте инсталирали сървърите си по -близо до пазара (Flash Boys е чудесно четиво за този и онзи свят на законни ръбове).
Хората, които печелят от лотарията, те имат предимство. Приятелят ми Колин беше в екип по блекджек, който спечели много пари, защото имаше предимство (а не го учи на Блекджек чиракуване). Математическо предимство, основано на анализ, големи числа и игри, които не знаеха, че не са перфектни.
Времето на пазара работи... но не така, както си мислите.
Тези момчета работят на ниво наносекунди и пируват с хора, които смятат, че имат предимство.
Добре, можете да ребалансирате
Ако имате сърбеж, той ще бъде там, докато не го почешете.
Така че го надраскайте. Но го надраскайте отговорно.
С последните печалби разпределението на вашите активи вероятно е извън първоначалните му разпределения. Експертите препоръчват да балансирате печалбите си поне веднъж годишно, но няма какво да се каже, че не можете да го правите по -често.
Идеята зад ребалансирането е, че вашите активи ще се движат с различни темпове, а понякога и в различни посоки. Ако искате микс от акции/облигации 80/20, печалбите на пазара сега може да ви доведат до 85/15. Вашата цел е да запазите разпределението на активите си в приблизително същите проценти, така че ще искате да преместите тези 5% от акции към облигации.
Не забравяйте, че не продавате акции, защото смятате, че са надценени и не е целта да държите пари в брой. Просто ги прехвърляте към облигации, защото това е вашият план.
Балансирайте разпределенията си и постъпвате правилно и отговорно.
Целта не е повече
И накрая, смисълът на инвестиране не е да получите „повече“ пари без край. Не ви трябват повече.
Със сигурност не се нуждаете от повече с риск да загубите.
Има анкета от Института за обществено мнение на Марист, който установи, че годишната заплата от 50 000 долара е повратната точка на щастието за много семейства. Тези, които направиха над тази сума, бяха по -доволни от почти всеки аспект от живота си. Тези, които направиха по -малко, преживяха повече стрес и по -малко щастие.
Когато го свържете с Принстънския университет проучване че откритото щастие се увеличава с увеличение на заплатите до 75 000 долара. Над това увеличението на дохода не изглежда да повлияе на общото удовлетворение.
За много от нас парите са като въздух. Лошо е, ако нямате достатъчно. Няма значение дали имате твърде много.
Когато изскачате и излизате от пазара, това, което правите, е въвеждането на осезаем стрес в живота ви, за да се опитате да получите потенциално повече пари. Искате да избегнете загуби или да се опитате да се възползвате от печалбите, когато парите дори няма да ви направят по -щастливи.
Запитайте се това - щеше ли да работи за един час и нека заплатата да бъде определена чрез обръщане на монета? Можете да изчислите вашите изчислете колко струва един час от вашето време и тогава ще хвърля монета.
Глави, плащам ви $ 0, опашки ви плащам двойно.
Или работите, а аз ви плащам справедлива заплата без игри. Знам кой бих предпочел.
Сега оставете инвестициите си на мира... или ребалансирайте, ако наистина искате да надраскате този сърбеж. 🙂