كيفية الاستثمار في مؤشر S&P 500 (دليل للمستثمرين الجدد)

سواء كنت مبتدئًا أو مستثمرًا متمرسًا ، فمن المحتمل أنك سمعت هذه الكلمات من صديق أو أحد أفراد العائلة الذي يستثمر في S&P 500:

"فقط قم بشراء صندوق مؤشر".

تأمل كلام المستثمر الملياردير وارن بافيت:

"من وجهة نظري ، بالنسبة لمعظم الناس ، فإن أفضل ما يمكن فعله هو امتلاك صندوق مؤشر S&P 500".

أخذها وارين خطوة أخرى إلى الأمام ، مرة واحدة يراهن على مدير صندوق التحوط تيد سايدس مليون دولار أن صندوق المؤشرات سيتفوق على محفظة صناديق التحوط على مدى السنوات العشر القادمة.

وفاز.

ولكن هل من المنطقي أن يستثمر جميع المستثمرين في S&P 500؟ ماذا لو كنت ترغب في اختيار الأسهم؟ ماذا لو لم تكن مرتاحًا بنسبة 100٪ لاستثمار كل أموالك في سوق الأسهم؟

دعونا نلقي نظرة على كيفية عمل S&P 500 ، جنبًا إلى جنب مع بعض إيجابيات وسلبيات الاستثمار في S&P 500 ، حتى تتمكن من اتخاذ قرار أكثر استنارة لمحفظة أعمالك.

ما هو S&P 500؟

S&P تعني Standard & Poors ، وهي واحدة من أكثر الشركات المالية شهرة في العالم على مدار الـ 150 عامًا الماضية.

مؤشر S&P 500 هو مؤشر لما يقرب من 500 من الأسهم الأمريكية ذات رؤوس الأموال الكبيرة. إنه معيار مستخدم على نطاق واسع لأداء سوق الأسهم الأمريكية. إنه يختلف عن مؤشر Dow ​​Jones لأنه يتضمن مجموعة واسعة من أسهم التكنولوجيا والنمو. يتكون Dow Jones فقط من 30 سهمًا مقابل الأسهم. 500 في S&P.

ومن المثير للاهتمام ، أنه على الرغم من أن مؤشر S&P 500 يقدم تمثيلاً أفضل لأداء "سوق الأسهم" ، فإن عملاء التخطيط المالي لدي يستخدمون دائمًا مؤشر Dow ​​Jones كمرجع لهم.

كثيرًا ما سُئلت ، "كيف حال مؤشر داو جونز اليوم؟"

ومع ذلك ، عندما تقرأ أي شيء عن أداء السوق أو تسمع مشاركة خبير على CNBC عما يفعله السوق ، فإنها تشير عادةً إلى S&P.

يعمل S&P 500 أيضًا كمعيار رئيسي لأداء الأسهم الأمريكية. عندما يرتفع مؤشر S&P 500 ، تميل الأسهم الأمريكية الأخرى إلى أن تحذو حذوها.

كما أنه يمنح المستثمرين مقياسًا جيدًا لمقارنة أداء محافظهم الاستثمارية أو استثمارات معينة. على سبيل المثال ، إذا كنت تمتلك Tesla وتراجع S&P ، لكن سهمك ارتفع ، فأنت تعلم أن استثمارك يعمل بشكل جيد. شكرا لك يا ايلون!

قطاعات الصناعة S&P 500

هناك 11 قطاعا في S&P 500، مرتبة أدناه حسب النسبة المئوية للمؤشر التي يمثلها كل:

• تكنولوجيا المعلومات (26.4٪)
• رعاية صحية (15.1٪)
• تقدير المستهلك (11.7٪)
• المالية (11.0٪)
• خدمات الاتصالات (8.1٪)
• الصناعات (7.9٪)
• السلع الاستهلاكية (6.9٪)
• الطاقة (4.5٪)
• المرافق (3.1٪)
• العقارات (2.8٪)
• المواد (2.5٪)

ما المطلوب إدراجه في S&P 500؟

وفق SPC العالمية ، ليتم تضمينها في S&P 500 ، يجب أن تستوفي الشركة المعايير التالية:

• يجب أن يكون مقرها في الولايات المتحدة.
• ملف البيانات المالية مع SEC (10-K تقارير)
• لديك قيمة سوقية أعلى من 8.2 مليار دولار.
• أن يكون لديك ما لا يقل عن 50٪ من أسهمها المعدلة بالتعويم المدرجة في البورصة الأمريكية.
• تعتبر شركة "ممتازة" ، مما يعني أنه يجب أن تتمتع بالاستقرار والاستمرارية في الأرباح ومدفوعات الأرباح.
• ألا يكون في إجراءات الإفلاس.
• يجب أن يكون لها رسملة سوقية لا تقل عن 8.2 مليار دولار.
• يجب أن تكون مدرجة في بورصة NYSE أو Nasdaq أو Cboe BZX Exchange.
• يجب أن يكون قد سجل أرباحًا إيجابية في الأرباع الأربعة الأخيرة.

تشمل أحدث الإضافات: Crocs و ServiceNow و Zoom Video Communications.

أكبر 10 شركات في S&P 500

1. شركة آبل (AAPL)

2. شركة مايكروسوفت (MSFT)

3. Amazon.com، Inc. (AMZN)

4. شركة Alphabet Inc. أ (GOOGL)

5. تسلا ، إنك. (TSLA)

6. شركة Berkshire Hathaway Inc. (BRK.B)

7. يونايتد هيلث جروب إنك (أون)

8. شركة Alphabet Inc. ج (جوجل)

9. شركة إكسون موبيل (XOM)

10. جونسون آند جونسون (JNJ)

تتغير الشركات كثيرًا ، لكن هذه الشركات العشر كانت متسقة إلى حد كبير على مدار السنوات الخمس الماضية. Apple و Amazon و Google (Alphabet) كلها شركات تقنية. تشكل هذه الشركات الثلاث جزءًا كبيرًا من مؤشر S&P 500. في الواقع ، اعتبارًا من أكتوبر 2019 ، يشكلون حوالي 22 ٪ من المؤشر بأكمله!

كيف تستثمر في S&P 500

هناك العديد من الطرق للاستثمار في S&P 500. يمكنك شراء أسهم فردية أو شراء صندوق مؤشر أو صندوق تداول في البورصة (ETF) أو إنشاء صندوق مؤشر تمويل M1 خاص بك (سأغطي ذلك لاحقًا).

شراء الأسهم الفردية: ربما تكون هذه هي الطريقة الأكثر تحديًا للاستثمار في S&P 500. لا تحتاج فقط إلى امتلاك مبلغ كبير من المال للاستثمار ، ولكن تحتاج أيضًا إلى معرفة الأسهم التي يجب شراؤها. وحتى إذا قمت بشراء الأسهم المناسبة ، فليس هناك ما يضمن أنها ستؤدي بشكل جيد.

شراء صندوق مؤشر: ان صندوق مؤشر هو نوع من الصناديق المشتركة التي تهدف إلى تتبع أداء مؤشر سوق معين ، مثل S&P 500. تعتبر صناديق المؤشرات طريقة رائعة للاستثمار في سوق الأسهم لأنها توفر التنويع والإدارة المهنية.

أكبر 3 صناديق استثمار مشتركة في S&P 500 هي:

• Vanguard 500 Index Fund Admiral Shares (VFIAX)
• Vanguard Institutional Index Fund Institutional Plus Shares (VINIX)
• صندوق مؤشر شواب S&P 500 (SWPPX)

شراء ETF: ان صندوق تداول في البورصة (ETF) هو نوع من صناديق الاستثمار الذي يتتبع أداء أصل معين أو مجموعة أصول. مثل صناديق المؤشرات ، تقدم صناديق الاستثمار المتداولة التنويع والإدارة المهنية.

أهم 3 صناديق متداولة لمؤشر S&P 500 هي:

• صناديق المؤشرات المتداولة SPDR S&P 500 (SPY)
• صندوق iShares Core S&P 500 (IVV)
• صندوق Vanguard S&P 500 ETF (VOO)

هل يجب أن تستثمر في S&P 500؟

لا توجد إجابة سهلة لهذا السؤال. يعتمد ذلك على أهدافك وتحمل المخاطر والأفق الزمني. إذا كنت تستثمر على المدى الطويل ويمكنك تحمل بعض التقلبات ، فقد يكون الاستثمار في S&P 500 خيارًا جيدًا. ومع ذلك ، إذا كنت تبحث عن عوائد فورية أو لا يمكنك التعامل مع الصعود والهبوط في سوق الأسهم ، فلا تشتري S&P 500.

إيجابيات الاستثمار في S&P 500:

تنويع: عندما تستثمر في S&P 500 ، فأنت تشتري قطعة من 500 شركة مختلفة. يمكن أن يساعد هذا التنويع في حمايتك من الخسائر إذا كان أداء أي شركة دون المستوى المطلوب. ونظرًا لأن المؤشر يمثل 11 قطاعًا صناعيًا مختلفًا وحوالي 80٪ من إجمالي رأس المال لجميع أسواق الأسهم الأمريكية ، يمكنك الاستمتاع بالتنويع العام في الاقتصاد الأمريكي.

الإدارة المهنية: تتم إدارة صناديق المؤشرات وصناديق الاستثمار المتداولة من قبل محترفين يعرفون كيفية اختيار الأسهم وتخصيص الأصول ، مع التخلص من التخمين في الاستثمار للعديد من الأشخاص.

تكلفة منخفضة: نظرًا لأن صناديق S&P تتعقب المؤشر ، فلا يوجد سوى القليل من الإدارة النشطة المطلوبة. لذلك ، يمكن لمديري الصناديق تقليل التكاليف إلى الحد الأدنى. هذا على عكس الصناديق المشتركة المدارة بنشاط ، والتي يحاول مديروها التغلب على المعيار.

صناديق الاستثمار المتداولة نسبة المصاريف السنوية، غالبًا أقل من 0.10٪ ، سيكون لها تأثير ضئيل على عوائدك الإجمالية. يقارن هذا بشكل جيد مع 1٪ - 2٪ أسعار الصرف السوقية التي تفرضها الصناديق المشتركة النشطة.

يتفوق S&P 500 على الصناديق المدارة بنشاط: مؤشر يتفوق على ما يقرب من 80٪ من الصناديق المدارة بنشاط.

صناديق مؤشر S&P 500 تدفع توزيعات الأرباح: نظرًا لأن المؤشر يمثل أكبر الشركات في أمريكا ، فإن العديد من الشركات الراسخة هي دفع توزيعات الأرباح بانتظام. يتم دفع هذه الأرباح للمستثمرين من خلال الصندوق. على سبيل المثال ، يمتلك صندوق مؤشر Schwab S&P 500 عائد توزيعات أرباح يبلغ 1.54٪.

أداء: يبلغ متوسط ​​العائد السنوي لمؤشر S&P 500 9.4٪ بين عامي 1972 و 2021. وكما اتضح ، فإنه يتحول إلى عوائد إيجابية في الغالبية العظمى من السنين!

سلبيات الاستثمار في S&P 500:

التقلب: يمكن أن يكون سوق الأسهم متقلبًا ، مما يعني أن قيمة استثمارك يمكن أن ترتفع وتنخفض. إذا كنت تستثمر على المدى القصير ، فقد يمثل هذا التقلب مخاطرة كبيرة.

لا عوائد مضمونة: ليس هناك ما يضمن أنك ستجني الأموال من خلال الاستثمار في S&P 500 ، وقد تخسر المال.

لا تنوع دولي: يتم استثمار S&P 500 بالكامل في الشركات التي تتداول في البورصات الأمريكية ، ولا يوجد تعرض أجنبي للأسواق القائمة أو الناشئة.

الأسهم ذات رؤوس الأموال الكبيرة فقط: يضم المؤشر أكبر 500 شركة مدرجة في الولايات المتحدة. لا يوفر أي تنويع في الأسهم المتوسطة والصغيرة.

لا يقود S&P 500 السوق دائمًا: على الرغم من تفوقه على المؤشرات الأخرى في السنوات الأخيرة ، إلا أن هذا ليس هو الحال دائمًا. كان أداء استراتيجيات الاستثمار الأخرى ، مثل الاستثمار في القيمة والأسهم الصغيرة ، أفضل في بيئات السوق المختلفة.

ترجيح القيمة السوقية: على الرغم من أن S&P 500 يمثل أكبر 500 شركة متداولة علنًا في أمريكا ، يتم حساب المؤشر نفسه من خلال وزن السوق لكل شركة مكونة. تشكل الشركات ذات القيمة السوقية الأكبر نسبة غير متناسبة من قيمة المؤشر.

على سبيل المثال ، اعتبارًا من أبريل 2022 ، تم إصدار ملف تمثل أكبر عشر حيازات في المؤشر ما يقرب من 30٪ من إجمالي قيمته. يمكن أن يكون للانخفاض الحاد في سعر السهم لأي من ثلاثة أو أربعة فقط من تلك المقتنيات الكبرى تأثير سلبي كبير على الأداء العام للمؤشر.

قم بإنشاء صندوق الفهرس الخاص بك في M1 Finance

مع تمويل M1، يمكنك بسهولة إنشاء صندوق مؤشر خاص بك والاستثمار في S&P 500 بدون رسوم إدارية أو عمولات. بالإضافة إلى ذلك ، يمكنك إعادة استثمار أرباحك وتنمية استثماراتك بمرور الوقت.

للبدء ، قم بالتسجيل للحصول على حساب مجاني ثم اتبع الخطوات التالية:

1. اختر S&P 500 من قائمة الفهارس.

2. حدد الأسهم التي تريد تضمينها في صندوقك. يمكنك اختيار الأسهم يدويًا أو جعل M1 Finance يختارها بناءً على أهدافك وتحمل المخاطر.

3. ضع خطة استثمار متكررة للاستثمار بانتظام في أموالك.

تستخدم M1 Finance أداة استثمار فريدة يشار إليها باسم "الفطائر". هذه محافظ مصممة خصيصًا يمكنك ملؤها بما يصل إلى 100 سهم فردي وصناديق يتم تداولها في البورصة.

يمكنك الاحتفاظ بمعظم أموالك في شكل دائري باستخدام ثلاثة أو أربعة صناديق مختلفة لمؤشر S&P 500. ولكن إذا كنت ترغب في التنويع خارج S&P 500 ، فيمكنك أيضًا إعداد فطائر إضافية ، أو التركيز على فهارس مختلفة ، أو اختيار مقتنيات الأسهم الفردية الخاصة بك.

بمجرد إنشاء الفطائر الخاصة بك ، سوف تقوم M1 Finance بإدارتها نيابة عنك. يتضمن ذلك إعادة التوازن الدورية للحفاظ على المخصصات المستهدفة. ولا توجد رسوم مقابل هذه الخدمة.

أنت تستطيع افتح حساب مع M1 Finance بدون مال على الإطلاق ، على الرغم من أنك ستحتاج إلى 100 دولار على الأقل لبدء الاستثمار (أو 500 دولار لحسابات التقاعد). تشمل الحسابات المتاحة حسابات الوساطة الفردية والمشتركة الخاضعة للضريبة ؛ التقليدية ، روث ، التدحرج ، و SEP IRAs ؛ وحسابات الأمانة والحفظ. تعرف على المزيد في مراجعة M1 Finance.

هل يجب عليك شراء الأسهم الفردية وإنشاء مؤشر S&P 500 الخاص بك؟

ليس هناك من ينكر أن منصات مثل M1 Finance و Robinhood و بدائل أخرى يوفر لك طريقة منخفضة التكلفة وأبسط لإنشاء صندوق مؤشر خاص بك ، وهذا لا يعني بالضرورة أنه يجب عليك ذلك.

حتى مع خيارات إعادة التوازن الرائعة ، لا يزال يتعين عليك متابعة عملية شراء جميع الأسهم الفردية البالغ عددها 500.

وعندما تتم إزالة سهم من الفهرس ، ستحتاج إلى استبداله وإعادة توازن محفظتك.

إنه عمل كثير لا أعتقد أنه يقدم مكافأة كافية.

هل يمكنك فقط الاستثمار في S&P 500؟

يوصي بعض مستشاري الاستثمار باستثمار كل أو معظم أموالك في S&P 500. التوصية شائعة بشكل خاص للمستثمرين الأصغر سنا.

النظرية هي أنه يمكنك الاستثمار بنسبة 100٪ في الأسهم - أو شيء قريب منها - لأنه حتى لو انخفض السوق ، سيكون أمامك عدة عقود للتعافي.

على الرغم من أنني أفهم الأسباب الكامنة وراء كلا التوصيتين ، فأنا لا أوافق بالضرورة ، على الأقل ليس في جميع الحالات.

ليس من الحكمة أبدًا الاحتفاظ بمحفظتك بالكامل في أصل أو صندوق واحد ، حتى لو كان أداءها جيدًا للغاية ، كما فعل مؤشر S&P 500 لمعظم العقد الماضي.

لكن ليس هناك ما يضمن استمرار هذا الاتجاه.

وفي الوقت نفسه ، يجب أن تتضمن محفظتك صفقات في استثمارات الدخل الثابت ، مثل سندات الحكومة والشركات، النقد والنقد المعادل. لن تقلل هذه المراكز من التأثير السلبي لتراجع سوق الأسهم فحسب ، بل ستقلل أيضًا يساعدك أيضًا في الحفاظ على السيولة ، بحيث يمكنك زيادة مركز الأسهم الخاصة بك بعد سوق كبير بيع.

قد تكون أفضل إستراتيجية هي الاحتفاظ بمعظم مركز أسهمك في S&P 500 والتنويع في قطاعات الأسهم والأسواق الدولية الأخرى ، إلى جانب السندات والنقد.

ما هي أفضل طريقة للاستثمار في S&P 500؟

في وقت سابق ، قمت بإدراج أكبر ثلاثة صناديق استثمار متداولة وصناديق استثمار مشتركة في مؤشر S&P 500. نظرًا لأن هذه هي أكبر صناديق مؤشر S&P 500 ويتم الاحتفاظ بها بشكل شائع في محافظ مدارة باحتراف ، يمثل كل منها طريقة شائعة للاستثمار في المؤشر.

يقدم الجدول أدناه تفصيلاً لأهم التفاصيل لكل من هذه الصناديق الستة:

الصندوق / الميزة	نوع الصندوق	الحد الأدنى للاستثمار	نسبة النفقات	عائد سنة واحدة	عائد 5 سنوات	عائد 10 سنوات
Vanguard 500 Index Fund Admiral Shares (VFIAX)	صندوق استثمار	$3,000	0.04%	-15.51%	9.20%	11.66%
Vanguard Institutional Index Fund Institutional Plus Shares (VINIX)	صندوق استثمار	5 ملايين دولار (كما يوحي الاسم ، هذا الصندوق مخصص للمؤسسات)	0.04%	-15.50%	9.21%	11.67%
صندوق مؤشر شواب S&P 500 (SWPPX)	صندوق استثمار	لا يوجد حد أدنى	0.02%	-15.49%	9.21%	11.64%
صناديق المؤشرات المتداولة SPDR S&P 500 (SPY)	ETF	1 دولار للحصة الكسرية	0.945%	-15.53%	9.09%	11.56%
صندوق iShares Core S&P 500 (IVV)	ETF	لم يشر اليه	0.03%	-15.50%	9.20%	11.66%
صندوق Vanguard S&P 500 ETF (VOO)	ETF	لا يوجد حد أدنى	0.03%	-15.39%	9.23%	11.68%

كما ترون ، الصناديق الستة متشابهة جدًا ، خاصةً أرقام الأداء الخاصة بهم لمدة سنة وخمسة وعشر سنوات. وباستثناء SPY ، لكل منها نسبة إنفاق أقل بكثير من 0.10٪. الاختلاف الرئيسي هو أن VFIAX لديها حد أدنى للاستثمار الأولي يبلغ 3000 دولار ، في حين أن أربعة صناديق إما ليس لها حد أدنى من المتطلبات أو أنها قليلة جدًا.

سيكون أي من هذه الصناديق (باستثناء VINIX بمتطلباته البالغة 5 ملايين دولار كحد أدنى) وسيلة مناسبة للاستثمار في مؤشر S&P 500.

يمكنك الاستثمار في أي من هذه الصناديق من خلال عائلة الصناديق (Vanguard أو Schwab أو SPDR أو iShares) أو وسيط خصم. لكن كن على دراية بأنه بينما لا يتقاضى الوسطاء عادةً أي عمولات على شراء وبيع صناديق الاستثمار المتداولة ، لا يزال العديد منهم يفرضون رسومًا على الصناديق المشتركة. لذلك ، يجب أن تفضل صناديق الاستثمار المتداولة إذا كنت تستثمر من خلال وسيط.

ما مقدار عائد S&P 500 كل عام؟

ال كان متوسط ​​العائد السنوي على S&P 500 9.4٪ بين عامي 1972 و 2021. خلال هذا الإطار الزمني البالغ 50 عامًا ، قدم المؤشر عوائد إيجابية في 40 عامًا ، مع خسائر في العشر سنوات المتبقية.

كان الأداء أكثر إثارة للإعجاب لفترة 10 سنوات من 2012 حتى 2021. خلال ذلك العقد ، كان متوسط ​​العائد السنوي لمؤشر S&P 500 يقارب 14.8٪.

لكن من المهم دائمًا تذكر أن هذه الإحصائيات تمثل متوسطات. يجب ألا تتوقع أن تكسب 9.4٪ في أي عام معين ، على الرغم من أن العائد قد يكون متوسطه خلال عقد أو أكثر. على طول الطريق ، توقع السنوات التي سيعود فيها المؤشر بأكثر من 20٪ - أو يخسر أكثر من 20٪.

لذلك ، من الأفضل استخدام الاستثمار في مؤشر S&P 500 كمؤشر استراتيجية طويلة المدى.

الأفكار النهائية حول الاستثمار في S&P 500

ليس هناك شك في أن S&P 500 قد أصبح الاستثمار في سوق الأسهم. لهذا السبب وحده ، يجب أن يمثل أكبر مركز للأوراق المالية في محفظتك. لكن لا ينبغي التغاضي عن التنويع أبدًا ، لذا تأكد من الاحتفاظ بمخصصات أصغر في قطاعات الأسهم الأخرى والنقد والسندات.

الأسئلة الشائعة - الاستثمار في S&P 500