عندما يتعلق الأمر بالاستثمار ، فإن الخيارين الأكثر شيوعًا هما سوق الأسهم والعقارات.
داخل كل منها ، هناك فئات أصول مختلفة. في سوق الأوراق المالية ، لديك شركات صغيرة وكبيرة. لديك محلية ودولية. مع كل نوع ، تختلف الشركات داخلها تمامًا أيضًا. يمكنك تجنب الكثير من المتاعب بمجرد شراء ETF أو صندوق استثمار مشترك مكون من فئة واحدة أو من السوق بأكمله.
مع العقارات ، الأمر ليس بهذه البساطة تقريبًا. هناك صناديق استثمار عقاري متداولة علنًا (REITs) وهي توفر خيارًا جيدًا إذا كنت تريد التعرض للعقارات ولكنك لا تريد امتلاك أي عقار.
لكن إحدى فئات الأصول التي فتنتني هي الأراضي الزراعية.
جدول المحتويات
- لماذا الاستثمار في الأراضي الزراعية؟
- كيف تستثمر في الأراضي الزراعية
- صناديق الاستثمار العقارية المتخصصة
- منصات التمويل الجماعي للأراضي الزراعية
لماذا الاستثمار في الأراضي الزراعية؟
أنا مهتم بالأراضي الزراعية لأنها تقدم تقديرًا للأسهم بالإضافة إلى التدفق النقدي. عندما تستثمر في الأراضي الزراعية ، يمكن أن تقدر الأرض نفسها مع زيادة قيمة الأراضي الزراعية ولكن يمكنك أيضًا الحصول على نقود من بيع المحاصيل و / أو مدفوعات الإيجار.
تنشر وزارة الزراعة الأمريكية تقارير قيمة الأراضي على أساس منتظم وآخر تقرير رأيته ، من
أغسطس 2020، يوضح أن فدانًا من الأراضي الزراعية (العقار بالكامل) تبلغ قيمته حوالي 3160 دولارًا في عام 2020 (لا يوجد تغيير عن عام 2019):
قيمة الأراضي المزروعة ، وهي الأرض التي تزرع عليها المحاصيل ، أعلى قليلاً عند 4100 دولار للفدان:
هذه القيم على مستوى الدولة وسترى تباينًا كبيرًا في القيم بناءً على الولاية:
بعض المناطق تستحق أكثر من غيرها ، مثل كاليفورنيا وحزام الذرة (أيوا وميسوري وإلينوي وإنديانا وأوهايو) ، ولكن بشكل عام ، إنها فئة أصول مستقرة نسبيًا لأنها تشهد تقلبًا أقل بكثير مقارنة بسوق الأسهم (وهو ما يجب أن يكون كذلك متوقع).
سبب آخر يثير اهتمامي هو أن له علاقة منخفضة بسوق الأسهم. يحتاج الناس دائمًا إلى الطعام ، في الأوقات الجيدة والسيئة ، وبالتالي لا يبدو أن قيمة الأراضي الزراعية تتحرك كثيرًا مع سوق الأسهم. لقد كان لها عوائد إيجابية حتى خلال سنوات سوق الأسهم السيئة.
أخيرًا ، نظرًا لأن الأراضي الزراعية تصنع الغذاء ، فإنها تستفيد من التضخم.
(أيضًا ميزة أخرى مخفية من الأراضي الزراعية ، في بعض الأحيان يقومون بتثبيت أبراج الهواتف المحمولة أو توربينات الرياح ويمكن للمزرعة الحصول على مدفوعات الإيجار لهذه الوحدات.)
كيف تستثمر في الأراضي الزراعية
هناك عدة طرق للاستثمار في الأراضي الزراعية دون شراء الأرض بنفسي (لن أصنع مزارعًا جيدًا ، ولن أصنع مزارعًا سيئًا... سأكون شخصًا فظيعًا).
صناديق الاستثمار العقارية المتخصصة
أسهل طريقة هي الاستثمار في صناديق الاستثمار العقارية المتخصصة التي تستثمر في الأراضي الزراعية. أكبر هما شركاء Farmland (FPI) و شركة جلادستون لاند (الأرض).
فارملاند بارتنرز هي شركة مقرها في دنفر ، أول أكسيد الكربون تأسست في عام 2013 وتمتلك حوالي 156،600 عبر 16 ولاية في أمريكا الشمالية. يمتلكون مزارع في ألاباما وأركنساس وكاليفورنيا وكولورادو وفلوريدا وجورجيا وإلينوي وكنساس ولويزيانا وميشيغان وميسيسيبي ونبراسكا ونورث كارولينا وكارولينا الجنوبية وداكوتا الجنوبية وفيرجينيا.
يقع مقر شركة جلادستون لاند في ولاية فرجينيا وهي موجودة منذ عام 1997. يمتلكون 115 مزرعة تتألف من 89128 فدانًا في 10 ولايات (أريزونا وكاليفورنيا وكولورادو وفلوريدا وماريلاند وميشيغان ونبراسكا ونورث كارولينا وأوريجون وتكساس وواشنطن).
تعتبر صناديق الاستثمار العقاري المتخصصة طريقة ملائمة للاستثمار في الأراضي الزراعية للأسباب التالية:
- يمكن لأي شخص أن يستثمر - لست بحاجة إلى أن تكون مستثمرًا معتمدًا ؛
- الأسهم سائلة - حيث يمكنك بيعها وشرائها في السوق ؛
- تحصل على تنويع فوري - عبر الولايات والمزارع والمشغلين وأنواع المحاصيل وما إلى ذلك ؛
- إعداد بسيط للضرائب - نظرًا لأنه يتم تداول صناديق الاستثمار العقاري المتداولة علنًا ، فإن الأمر يشبه تداول أي ورقة مالية أخرى
الجانب السلبي الكبير هو أن لديك مخاطر السوق. إذا تعثر السوق وبدأ الناس في التصفية ، يمكن أن ينخفض سعر السهم دون أي خطأ من صندوق الاستثمار العقاري أو مشغليه. أثناء كتابتي لهذا ، يتداول فارملاند بارتنرز بخصم على قيمته الدفترية. في 17/12/2020 ، بلغت القيمة الدفترية للسهم Yahoo Finance 9.57 دولارًا أمريكيًا بينما يتداول السهم عند حوالي 8.73 دولارًا أمريكيًا.
منصات التمويل الجماعي للأراضي الزراعية
إذا كنت أحد مستثمر معتمد (صافي القيمة يزيد عن 1،000،000 دولار أو 200،000 دولار من الدخل السنوي لكل عام من العامين الماضيين) ، يمكنك إلقاء نظرة على منصات التمويل الجماعي. من خلال هذه المنصات يمكنك شراء ملكية قطعة مزرعة دون شراء كل شيء.
AcreTrader هو النظام الأساسي الذي أعرفه كثيرًا ، بعد أن استثمرت في أجزاء من ثلاث مزارع ، وهي تتيح لك شراء فدادين من الأراضي الزراعية بحد أدنى منخفض نسبيًا. كان استثماري الأول في مزرعة المحاصيل في إلينوي مع توربين رياح - وهو الحد الأدنى للاستثمار كانت 5 أسهم (4،750.50 دولارًا) بعائد سنوي صافٍ بنسبة 9.2٪ (ما يسمونه صافي معدل العائد الداخلي ، IRR).
مع كل استثمار ، يقدمون الكثير من البحث حتى تتمكن من البحث بشكل أعمق قليلاً إذا كنت تريد وكل ذلك متاح دون مطالبتك بالتسجيل. أنا استعرض AcreTrader إذا كنت تريد المزيد من المعلومات.
المزرعة معا هي منصة أخرى تتيح لك الاستثمار في المزارع الفردية. لم أستثمر معهم حتى الآن ولكن عروضهم بحد أدنى 10000 دولار ويمكنهم استخدام الرافعة المالية.
تقدم FarmTogether خيار الملكية الوحيد. يمكنك شراء مزرعة كاملة بنفسك إذا كنت على استعداد للالتزام بأكثر من مليون دولار. أحد الجوانب السلبية للموقع هو أنهم يطلبون منك التسجيل قبل رؤية المزيد من المعلومات (لكنها مجانية).
المزيد من القراءة - مراجعة FarmTogether
تعتبر منصات التمويل الجماعي للأراضي الزراعية رائعة للأسباب التالية:
- استثمر في مزارع معينة - عليك القيام بدور نشط في اختيار استثماراتك
- الرسوم معقولة - هيكل رسوم AcreTrader القياسي 0.75٪ يبدو عادلاً
- يمكنك اختيار مزيج نمو الأسهم والتدفقات النقدية - تقدم الصفقات المختلفة هياكل مختلفة ، بحيث يمكنك اختيار الأفضل بالنسبة لك
هناك عيوب على الرغم من:
- التدفق النقدي هو في الغالب دخل عادي - عندما تحصل على توزيعات ، فلن تكون مكاسب رأس المال طويلة الأجل أو عائد رأس المال. يمكن لصناديق الاستثمار العقارية في بعض الأحيان أن تلعب ألعاب المحاسبة الضريبية حيث يعيد جزء من التوزيع أموالك ، لكنك لا تحصل على ذلك هنا.
- سيتعين عليك تقديم المزيد من النماذج الضريبية - تمامًا مثلما يتعين على لاعب البيسبول تقديم ضرائب في كل ولاية يلعبها ، ستحتاج الآن إلى تقديم إقرار ضريبي للولاية لكل ولاية تمتلك فيها مزرعة. هذا لأنك تحصل على دخل في الولاية.
- سائل للغاية - هذه الاستثمارات لها فترات تعليق تتراوح بين 5 و 10 سنوات مع عدم وجود وسيلة للحصول على أموالك.
أرى فئة الأصول هذه كتحوط جيد ضد السوق. من الممتع أيضًا الاستثمار في شيء مختلف.
ما رأيك؟